Оглавление

 

Задача  №1

     Известны  следующие показатели деятельности фирмы:

     Примените цепной метод для оценки влияния  факторов на изменение фондоотдачи.  

     Решение:

     Для решения задачи, воспользуемся формулой фондоотдачи (F):

     F=N/ОФ,

     где N – выручка;

     ОF – стоимость основных фондов

     Запишем, применив метод цепных подстановок:

     F баз = N баз / ОF баз;

     F усл = N отч / ОF баз;

     F отч = N отч / ОF отч;

     Т.о., общее изменение уровня фондоотдачи: ∆F общ= Fотч – Fбаз

     а) за счет объема производства продукции: ∆F(N) = Fусл – Fбаз;

     б) за счет суммы основных средств: ∆F(OF) = Fотч – Fусл

     Подставив, получим:

     F баз = = 2,5 тыс. руб

     F усл = = 3,5 тыс. руб.

     F отч = = 3 тыс. руб.

     Общее изменение уровня фондоотдачи:

     ∆F общ = 3 - 2,5 = 0,5 тыс. руб.

     а) за счет объема производства продукции: ∆F(N) = = 3,5 – 2,5 = + 1 тыс. руб.;

     б) за счет суммы основных средств: ∆F(OF) = 3 – 3,5  = - 0,5 тыс. руб. 

     Вывод: в целом фондоотдача в отчетном периоде по сравнению с базисным увеличилась на 0,5 тыс. руб., в том числе за счет изменения объема производства продукции выросла на +1 тыс. руб; за счет изменения стоимости основных средств снизилась на -0,5 тыс руб.

Задача  №2

     Оцените влияние качественного и количественного  факторов на изменение выручки, исходя из данных таблицы:

     Используйте для расчета метод абсолютных разниц

     Решение невозможно, т.к. некорректное условие  задачи.

Задача  №3

     Примени метод относительных разниц для  выявления влияния различных факторов на изменение величины издержек за месяц, исходя  из следующих данных:

 

     Решение:

     Воспользуемся формулой полной себестоимости:

     Себ. = Уд.себ. * N,где

     Уд.себ. – удельная себестоимость;

     N – количество продукции

     Себ. баз = 160*100=16000 руб.

     Себ. отч = 170*80=13600 руб.

     Используя метод относительных разниц, запишем:

     ∆ Уд.себ. % = (Уд.себ. отч - Уд.себ. баз) / Уд.себ. баз * 100% = *100% = =6,25%

     ∆ N % = (N отч - N баз) / N баз * 100% = *100% = -20%

     Рассчитаем  влияние на полную себестоимость  каждого фактора:

     ∆ Себ. уд.себ. = (Себ. баз. * ∆ Уд.себ. %) / 100 = =1000 руб.

     ∆ Себ (N)  = (Себ. баз. + ∆ Себ.уд.себ.) * ∆ N % / 100 = =

     = -3400 руб.

     Вывод: на увеличение полной себестоимости в отчетном периоде на 1000 руб. положительное влияние оказало увеличение удельной себестоимости на 10 руб. отрицательное влияние оказало снижение количества продукции в отчетном периоде на 20 ед., что вызвало снижение общей себестоимости на 3400 руб. Суммарное влияние двух факторов привело к снижению себестоимости в отчетном периоде по сравнению с базисным на 2400 руб.

Задача  №4

     Известны следующие данные о фирме:

     Определите: 1) себестоимость на один рубль продаж и ее динамику; 2) изменение удельной себестоимости за счет изменения объема продаж, совокупных постоянных, совокупных переменных затрат.

1. Показатель затрат на 1 руб. товарной продукции определяется исходя из общей себестоимости на производство продукции по отношению объему продукции

 

     Данные  вышеприведенной таблицы показывают, что показатель себестоимости на 1 руб. продаж в отчетном периоде вырос на 3% по сравнению с базисным (на 30 руб.).

     2) Анализ проводят методом цепных подстановок на основе формулы себестоимости единицы продукции:

     Себ. баз = Абаз / Nбаз + Вбаз = 240/1200 + 0,7 = 0,9 тыс. руб.

     Себ.усл1 = Абаз / Nотч + Вбаз = 240/1520 + 0,7 = 0,86 тыс. руб

     Себ.усл2 = Аотч / Nотч + Вбаз = 252/1520 + 0,7 = 0,87 тыс. руб.

     Себ.отч = Аотч / Nотч + Вотч = 252/1520 + 0,76 = 0,93 тыс. руб.

     Общее изменение себестоимости единицы  продукции:

     ∆ Себ.общ = Себ.отч - Себ.баз = 0,93-0,90 = 0,03 тыс. руб., в том числе за счёт изменения:

     1) объёма продаж ;

     ∆ Себ.(N) = Себ.усл1 - Себ.баз = 0,86 – 0,9 = -0,04 тыс. руб

     2) суммы постоянных затрат ;

     ∆ Себ.(А) = Себ.усл2 - Себ.усл1= 0,87 – 0,86 = 0,01 тыс. руб

     3) суммы удельных переменных затрат .

     ∆ Себ.(B) = Себ.отч - Себ.усл2 = 0,93 - 0,87 = 0,06 тыс. руб 

     Вывод: суммарное влияние трех этих факторов привело к повышению себестоимости единицы продукции в отчетном периоде по сравнению с базисным на 0,03 тыс. руб.

Задача  №5

     Известны  следующие данные о фирме:(млн. руб.):

     Определите  влияние факторов (рентабельности активов, ставки процента, коэффициента финансового  рычага) на изменение рентабельности собственного капитала.  

     Решение:

     Для решения задачи, воспользуемся следующими формулами:

     Тогда рентабельность собственного капитала будет: ROE = ЧП / СК.

     Рентабельность  совокупного капитала до уплаты налогов: ROA = БП / (СК + ЗК) = (ЧП + ЗК * Цзк) / (1 - Кн) / (СК + ЗК); Отсюда ЧП = ROA*(1 - Кн)*(СК + ЗК) - ЗК * Цзк.

     где ROA - рентабельность совокупного капитала до уплаты налогов, %;

     БП - балансовая прибыль до налогообложения  и уплаты налогов;

     ЧП - чистая прибыль;

     СК - среднегодовая сумма собственного капитала;

     Кн - коэффициент налогообложения;

     Цзк - средневзвешенная цена заемного капитала, %;

     ЗК - среднегодовая сумма заемного капитала. 

     Подставим в формулу ROE ЧП:

     ROE = (ROA*(1 - Кн)*(СК + ЗК) - ЗК * Цзк) / СК;

     ROE = (1 - Кн)*ROA + (1 - Кн)* (ROA - Цзк) * ЗК/СК.

     Выделим из этой формулы составляющую с плечем финансового рычага, это и есть эффект финансового рычага (ЭФР):

     ЭФР = (ROA (1 - Кн) - Цзк) * ЗК/СК.

           Исходные данные для расчета  эффекта финансового рычага.