Анализ финансового положения

Т. к. оборотный  капитал на действующем предприятии  должен быть одновременно на всех стадиях, то следовательно предприятие должно иметь оба вида капиталов.

Если  посмотреть по балансу, основной оборотный  капитал представляет собой актив  баланса. Основной капитал используется на предприятии в течение определенного периода, а оборотный капитал, проходя стадии оборота, полностью возмещается за счет выручки. Поэтому на практике различают денежные средства, израсходованные на приобретение или строительство, расширение или реконструкцию (вложения в основной капитал) ; а денежные средства, израсходованные на приобретение материалов, топлива и т.п., считаются авансированными в оборотный капитал.

Приобретение  основного капитала возмещается  в течение нескольких лет. Все составляющие основного капитала, в момент их принятия на баланс, оцениваются по первоначальной стоимости, которая фактически становится балансовой стоимостью. В целях приведения балансовой стоимости капитала к действительным условиям, производятся переоценки по решению Правительства. Коэффициенты пересчета по основному капиталу устанавливаются Правительством, но предприятия с 1997 года имеют право, для реальной оценки стоимости капитала, прибегать к независимым аудиторам.

Таблица 9

По данным таблицы делаем выводы:

1) общая сумма ОС снизилась на 11000 руб., это отрицательный результат.

2) общая сумма НМА снизилась на 3000 руб. это отрицательный результат.

3)изменений по долгоср. вложениям не произошло.

В общем  произошло уменьшение основного  капитала, это отрицательный результат.  
 

Раздел  X: «Анализ состава и динамики образования активов» 

Анализ  активов предприятия 

Все, что  имеет стоимость, принадлежит предприятию и отражается в активе баланса, называется его активами. Актив баланса содержит сведения о размещении капитала, имеющегося в распоряжении предприятия, т.е. о вложении его в конкретное имущество и материальные ценности, о расходах предприятия на производство и реализацию продукции и об остатках свободной наличности. Каждому виду размещения капитала соответствует отдельная статья баланса. 

Размещение  средств предприятия имеет большое  значение в финансовой деятельности и повышении ее эффективности. От того, какие ассигнования вложены в основные и оборотные средства, сколько их находится в сфере производства и обращения, в денежной и материальной форме, насколько оптимально их соотношение, во многом зависят результаты производственной и финансовой деятельности, а, следовательно, и ФСП. 

В процессе анализа активов предприятия  в первую очередь следует изучить  изменения в их составе и структуре  и дать им оценку. В процессе последующего анализа необходимо установить изменения  в долгосрочных (внеоборотных) активах. Долгосрочные активы или основной капитал - вложения средств долгосрочными целями в недвижимость, облигации, акции, запасы полезных ископаемых, совместные предприятия, нематериальные активы и пр. Большое внимание уделяется изучению состояния, динамики и структуры основных фондов, т.к. они занимают основной удельный вес в долгосрочных активах предприятия. При изучении состава основных средств нужно выяснить соотношение их активной и пассивной частей, т.к. от оптимального сочетания во многом зависит и фондоотдача и ФСП. 

Банки и другие инвесторы при изучении состояния имущества предприятия  обращают большое внимание на состав основных фондов с точки зрения их технического уровня, производительности, экономической эффективности, физического  и морального износа (таб. 3.5) . Рост денег на счете в банке свидетельствует об укреплении ФСП: сумма денег должна быть такой, чтобы ее хватало для погашения всех первоочередных платежей. Наличие больших остатков денег на протяжении длительного времени может быть результатом неправильного использования оборотного капитала. Их нужно быстрее пустить в оборот с целью получения прибыли, расширения производства, вложения в акции других предприятий. 

Если  предприятие расширяет свою деятельность, то растет и число покупателей, следовательно, дебиторская задолженность. С другой стороны, предприятие может сократить отгрузку продукции, тогда счета дебиторов уменьшатся. Следовательно, рост дебиторской задолженности не всегда оценивается отрицательно. Необходимо отличать нормальную и просроченную задолженность. Наличие последней создает финансовые затруднения, т.к. предприятие будет чувствовать недостаток финансовых ресурсов для приобретения производственных запасов, выплаты заработной платы и прочего. Замораживание средств приводит к замедлению оборачиваемости капитала. Поэтому предприятие заинтересовано в сокращении сроков погашения платежей. Ускорить платежи можно путем совершенствования расчетов, своевременного оформления расчетных документов, предварительной оплаты и т.д. Но если предприятие работает давно, то в составе дебиторской задолженности могут быть просроченные счета. В связи с этим в процессе анализа нужно изучить динамику, состояние, причины и давность образования дебиторской задолженности, установить нет ли в ее составе сумм, нереальных для взыскания или таких, по которым истекают сроки исковой давности. Для анализа дебиторской задолженности кроме баланса, используются материалы первичного и аналитического бухгалтерского учета. 
 

Анализ состава  и динамики образования активов                                      Таблица 10

По данным таблицы делаем выводы:

1) общая сумма запасов увеличилась на 92424руб.,это положительный результат, но в структуре удельный вес их снизился на 50,8% и составил 20,3%, это отрицательный результат.

2)дебиторская  задолженность погашена, это положительный  результат.

3) общая сумма денежных средств увеличилась на 2356200 руб.(55,7%),это положительный результат. 
 
 

Раздел  XI:«Анализ состава и динамики дебиторской и кредиторской задолженности.» 

Согласно  Положению о бухгалтерском учете  и отчетности в РФ, дебиторская  задолженность, по которой срок исковой давности истек, другие долги, нереальные для взыскания, списываются по решению руководителя предприятия и относятся соответственно на счет средств резерва сомнительных долгов, либо на результаты хозяйственной деятельности, если в период предшествующий отчетному, суммы этих долгов не резервировались или на уменьшение финансирования (фондов) . Списание долга в убыток вследствие неплатежеспособности должника не является аннулированием задолженности. Эта задолженность должна отражаться за балансом в течение пяти лет с момента списания для наблюдения за возможностью ее взыскания в случае изменения имущественного положения должника. Суммы кредиторской и депонентской задолженности, по которым исковая давность истекла, подлежат отнесению на результаты хозяйственной деятельности или на увеличение финансирования (фондов) 

Дебиторская задолженность - задолженность физического или юридического лица, денежная или имущественная, субъекту передавшему в долг (кредит) денежные средства, материальные ценности или предоставившему отсрочку платежа за товары (работы, услуги) . 

Дебиторская задолженность – расчеты за товары, работы, услуги по векселям полученным, по расчетам с бюджетами и дочерними предприятиями, персоналом, прочими дебиторами. Она может быть нормальной и ненормальной, в соответствии с этим происходит ее списание. 

Кредиторская  задолженность - денежные средства, временно привлеченные предприятием в порядке кредита (ссуда в денежной или товарной форме на условиях возвратности, срочности и платности) и подлежащие возврату соответствующим юридическим и физическим лицам

источники заемных средств - кредиты банка (долгосрочные, краткосрочные) - Заемные  ср-ва (краткосрочные, долгосрочные) - Кредиторская задолженность – обязательства  перед поставщиками, перед прочими кредиторами, арендные обязательства - Обязательства по распределению общест. продукта (перед работниками по оплате труда, по социальному страхованию, перед бюджетом, по имуществу и личному страхованию и т.д.)

Основную долю в заемном капитале занимает кредиторская задолженность, в том числе задолженность поставщикам

Кредиторская  задолженность часто является результатом  финансовых затруднений. Поэтому строгий  контроль за платежной дисциплиной, выявление неоправданных сумм дебиторской  и кредиторской задолженности имеют важное значение.

К дебиторской  задолженности относятся незаконченные  расчеты за товары отгруженные, отражаемые в III разделе актива баланса. Высвобождение  оборотных средств, вложенных в  эти статьи, в значительной мере способствует увеличению объема реализации, прибыли, улучшению финансового положения предприятия.

Скрытая кредиторская задолженность предприятия  возникает в случае распространенной в настоящее время формы расчетов с покупателями на условиях предоплаты. 

Анализ  состава и динамики дебиторской задолженности: Таблица 11