Определение показателей финансовой устойчивости деятельности предприятия

Задача 1

   Исходные  данные:

   Определение показателей финансовой устойчивости деятельности предприятия (организации), в тыс. руб. 

 
 

      Задание:

      1. В таблице 1 составить бухгалтерский  баланс организации на основе  имеющихся данных, рассчитать сравнительные показатели. По результатам произведенных расчетов сформулировать выводы, дать собственную оценку эффективности деятельности предприятия.

      2. По имеющимся данным бухгалтерского  баланса рассчитать финансовые  коэффициенты организации. Результаты расчета и нормативы показателей отразить в таблице 2, рассчитать сравнительные показатели. По результатам произведенных расчетов сформулировать выводы, дать собственную оценку эффективности деятельности предприятия.

      Примечание: в расчетах данные округлять до сотых. 

 

Таблица 1. Аналитический бухгалтерский баланс организации (в тыс. руб.)

 

      Расчеты в таблице 1 произведены следующим  образом:

По  графам:

Гр.5 = гр.4 –  гр.3

Гр.6 = гр.4 / гр.3* 100

Гр.7 = гр.6 - 100

По  строкам:

Стр.190 = сумма  строк 110-140

Стр.290 = сумма  строк 210-260

Стр.300 = сумма  строк 190 и 290

Стр.490 = сумма  строк 410-430

Стр.590 = сумма  строк 510-520

Стр.690 = сумма  строк 610-650

Стр.700 = сумма  строк 490, 590 и 690 

По  результатам анализа таблицы 1 можем сделать выводы о том, что:

• внеоборотные активы выросли на 17 тыс. руб. (0,71%), при этом рост имеют нематериальные активы на 2 тыс. руб. (0,57%) и долгосрочные финансовые вложения на 126 тыс. руб. (115,6%); основные средства и доходные вложения в материальные ценности сократились на 74 тыс. руб. (4,57%) и 37 тыс. руб. (11,75%) соответственно.
• оборотные активы сократились на 9 тыс. руб. (0,39%), при этом возросли расходы будущих периодов на 133 тыс. руб. (26,71%), расчетный счет на 163 тыс. руб. (51,1%), касса на 3 тыс. руб. (50%), снизились запасы сырья и материалов на 89 тыс. руб. (11,9%), незавершенное производство на 40 тыс. руб. (8,28%), дебиторская задолженность на 179 тыс. руб. (73,36%).
• капитал и резервы выросли на 60 тыс. руб. (2,88%), при этом уставный капитал вырос на 10 тыс. руб. (0,79%), добавочный капитал на 79 тыс. руб. (17,83%), нераспределенная прибыль снизилась на 29 тыс. руб. (7,65%).
• долгосрочные обязательства уменьшились на 461 тыс. руб. (24,75%), при этом займы со сроком погашения более 12 месяцев уменьшились на 352 тыс. руб. (61,32%), кредиты со сроком погашения более 12 месяцев  - на 109 тыс. руб. (8,46%).
• краткосрочные обязательства увеличились на 409 тыс. руб. (54,46%), при этом задолженность перед поставщиками, перед персоналом организации, по социальному страхованию возросла на 6 тыс. руб. (2,94%), 377 тыс. руб. (132,75%), 21 тыс. руб. (23,6%) соответственно, задолженность по налогам и сборам уменьшилась на 7 тыс. руб. (11,11%), а доходы будущих периодов возросли на 12 тыс. руб. (10,81%)

      Произведем  сравнение по строкам 300 и 700.  Основное уравнения баланса выполнено. 

       По  данным бухгалтерского баланса рассчитаем финансовые коэффициенты, по которым  оценим финансовое состояние предприятия, и отразим их значения в таблице 2. 

Коэффициент текущей ликвидности  = итог раздела 2 / итог раздела 5 

Коэффициент финансирования = (итог раздела 4 +  итог раздела 5) 

                                    итог  раздела 3 

Коэффициент покрытия внеоборотных активов = итог раздела 1 

     (итог  раздела 3 + итог  раздела 4) 

Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами = (итог раздела 3 – итог раздела 1) / итог раздела 2 

Коэффициент автономии = итог раздела 3 / валюта баланса 

Коэффициент финансовой устойчивости  = итог раздела 3 + итог раздела 4

       валюта баланса 

Таблица 2. Расчет финансовых коэффициентов деятельности организации 

 

     Коэффициент текущей ликвидности  показывает, сколько оборотных средств приходится на рубль кредиторской задолженности. В базисном периоде на один рубль кредиторской задолженности приходилось 3,06 рубля оборотных средств. В отчетном периоде произошло снижение коэффициента на 1,09, несмотря на это, значение коэффициента осталось в рамках нормы, т.е. >1,5.

     Коэффициент финансирования (соотношения заемных  и собственных средств) показывает, насколько предприятие зависит  от внешних источников финансирования. В базисном периоде значение коэффициента составило 1,26. В отчетном периоде значение этого коэффициента снизилось на 0,06, однако осталось в пределах нормы.

     Коэффициент покрытия внеоборотных активов показывает, насколько долгосрочный капитал  используется для финансирования долгосрочных вложений. В базисном периоде значение коэффициента 0,61, в отчетном периоде коэффициент растет на 0,07, но не превосходит нормы в 1

     Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами является одним из критериев  качества структуры баланса. Значение этого коэффициента растет с -0,14 до -0,12, что все же не позволяет этому коэффициенту войти в пределы нормы, т.е. обеспеченность собственными оборотными средствами у предприятия неудовлетворительна.

     Коэффициент автономии показывает зависимость  предприятия от кредиторов. Чем выше значение показателя, тем больше шансов у предприятия справиться с непредвиденными обстоятельствами, возникающими в рыночной экономике. Значение этого коэффициента увеличивается с 0,44 до 0,46, т.е. приближается к норме, но все же не достигает ее.

     Коэффициент финансовой устойчивости показывает, какая часть средств предприятия  финансируется за счет устойчивых источников. Значение коэффициента падает на 0,09 с 0,84 до 0,75, но остается в рамках нормы.

     Таким образом, деятельность предприятия не удовлетворяет только одному показателю – индексу обеспеченности собственными оборотными средствами, хотя динамика показателя направлена в сторону нормы. Остальные показатели в отчетном периоде хоть и изменялись в направлениях приближения к границам нормы, тем не менее не переходили их. 

      Есть  основания для признания структуры  баланса предприятия неудовлетворительной, а предприятие – неплатежеспособным, поскольку выполнены следующие условия: