Аналіз змін у зовнішньому боргу України за останні три роки

 

1.5. Банківський  нагляд у Франції 

У Франції функції нагляду  і контролю за банківською діяльністю покладені на Банківську комісію - державний  адміністративний орган, незалежний від  Банку Франції, але тісно з  ним взаємодіє. Очолює Комісію керуючий Банком Франції. Співробітниками робочого органу Комісії - Генерального секретаріату - є відповідно до Закону про банки  тільки службовці центрального банку. До обов'язків Банківської комісії  входить вивчення умов діяльності кредитних  установ, контроль за їх фінансовим становищем, а також за дотриманням працівниками банків професійної етики. При здійсненні адміністративного нагляду перевіряється законність операцій всіх кредитних установ країни, причому не тільки діючих у Франції, а й зарубіжних філій.

У своїй роботі Банківська комісія керується, перш за все, результатами періодичних перевірок фінансової документації піднаглядних установ, але  при необхідності проводить і  інспекційні перевірки на місцях. Ревізії проводяться відповідно до розпоряджень на перевірку будь-якої банківської документації. Комісія  може застосовувати різноманітні дисциплінарні  санкції. Крім попередження і осуду  передбачаються заборону або обмеження  діяльності, тимчасове відсторонення  одного або кількох керівників від  роботи і їх офіційне розжалування, анулювання ліцензій, грошові штрафи. При необхідності Комісія може призначати тимчасового керівника кредитно-фінансової установи або голови ліквідаційної  комісії.

Однією з головних завдань  центрального банку при здійсненні нагляду є визначення ймовірності  виникнення у банків скрутних ситуацій в майбутньому. При виявленні  таких проблем центральним банком вживаються необхідні заходи щодо їх подолання:

• списання активів банку, що спричиняє необхідність додаткового збільшення капіталу;
• обмеження певних видів кредитування;
• посилення внутрішнього контролю в банку;
• вдосконалення керівництва або заміна вищих менеджерів банку.

Якщо банку не вдається здійснити належні заходи у встановлені  терміни, застосовується система штрафних санкцій. Крайнім заходом впливу є закриття банку. Зазвичай віддається перевагу засобам морального впливу на керівника тих кредитних установ, діяльність яких повинна бути виправлена ​​і покращена.  

2. Аналіз змін у зовнішньому боргу України за останні три роки.

ЗОВНІШНІЙ БОРГ УКРАЇНИ становить 123 мільярдів доларів

Сукупний зовнішній борг України в першій половині поточного  року підвищився на 6 млрд доларів. У процентному співвідношенні приріст склав 5,1%. За даними НБУ, розмір валового зовнішнього боргу України на початок другого півріччя дорівнював 123,4 млрд. доларів.

 Порівняно з ВВП  розмір зовнішнього боргу України зменшився на 82,5%. У січні цей показник досягав 85%. Розмір короткострокового зовнішнього боргу за залишковому терміну погашення протягом I півріччя 2011 р. збільшився на 3,6 млрд. дол і склав 53,5 млрд. дол Рівень його покриття міжнародними резервами на кінець першого півріччя залишився на рівні 70%.

Динаміку валового обсягу зовнішніх зобов’язань України протягом 2011 року визначали:

• розміщення єврооблігацій урядом (на 2.8млрд. дол.США) та під гарантії уряду іншими секторами економіки (на 0.7 млрд. дол. США);
• скорочення зобов’язань перед нерезидентами за облігаціями внутрішньої державної позики (далі – ОВДП) на 0.7 млрд. дол. США;
• продовження збільшення зобов’язань інших секторів за торговими кредитами (на 3.0 млрд. дол. США) та за довгостроковими кредитами (на 1.4 млрд. дол. США);
• подальше скорочення зовнішньої заборгованості банківського сектору (на 2.2 млрд. дол.США).

Обсяг короткострокового  зовнішнього боргу за залишковим терміном погашення збільшився на 3.1 млрд. дол. США – до 52.6 млрд. дол. США. Рівень його покриття міжнародними резервами на кінець ІІІ кварталу знизився до 67%.

За рахунок операцій платіжного балансу 2011 року обсяг зовнішнього  боргу України збільшився на 5.8 млрд. дол. США. Курсові різниці та інші зміни в цілому за 9 місяців становили 0.1 млрд. дол. США.

Більше половини приросту валового зовнішнього боргу у  звітному періоді було забезпечено  зовнішніми залученнями уряду, державних  банків та компаній (3.3 млрд. дол. США, або 57.6%).

У цілому за 2011 року зовнішній  борг секторів державного управління (далі –ДУ) та органів грошово-кредитного регулювання (далі – ОГКР) збільшився на 1.8 млрд. дол. США (на 5.7%) – до 34.3 млрд. дол. США (21.3% від ВВП). У ІІІ кварталі борг цих секторів скоротився на 0.8 млрд. дол. США, переважно за рахунок курсової різниці (0.6 млрд. дол. США).

Протягом 9 місяців 2011 року уряд розмістив облігації зовнішньої державної позики (далі –ОЗДП) на 2.8 млрд. дол. США та здійснив планове погашення ОЗДП 2004 року на 600 млн.дол. США. Одночасно відбулося скорочення зобов’язань перед нерезидентами за ОВДП на 0.7 млрд. дол. США.

Зовнішній борг банків та інших секторів (включно з міжфірмовим боргом) збільшився протягом 2011 року на 4.0 млрд. дол. США – до 88.9 млрд. дол. США. На кінець ІІІ кварталу 2011 року зовнішній борг українських банків становив 25.9 млрд. дол. США (16.1% від ВВП). Із початку року зовнішні боргові зобов’язання банківського сектору скоротилися на 2.2 млрд. дол. США, з яких у ІІІ кварталі – 1.5 млрд. дол. США. В цілому з кінця 2008 року банки зменшили обсяг своїх зовнішніх зобов’язань на 13.5 млрд. дол. США (на 34.3%). Зобов’язання банків за довгостроковими зовнішніми кредитами та облігаціями скоротилися на 2.8 млрд. дол. США (на 14.6%). Одночасно зобов’язання за депозитами нерезидентів в українських банках зросли на 0.7 млрд. дол. США.

Зовнішній борг державних  банків збільшився на 0.5 млрд. дол. США  – до 3.5 млрд. дол. США (13.4% від боргу  банківського сектору).Насамперед це відбулося через зростання довгострокових депозитів нерезидентів (на 0.4 млрд.дол. США), тоді як випуск єврооблігацій у першій половині року (на 0.7 млрд. дол. США) майже повністю компенсувався плановим погашенням єврооблігацій у ІІІ кварталі (на 0.5 млрд.дол. США).

Зовнішній борг інших секторів економіки (включно з міжфірмовим боргом) з початку 2011 року зріс на 6.2 млрд. дол. США (на 10.9%) – до 62.9 млрд. дол. США (39.2% від ВВП). За рахунок операцій платіжного балансу обсяг боргу зріс на 6.5 млрд. дол. США, а за рахунок курсової різниці та інших змін – скоротився на 0.3 млрд. дол. США. У ІІІ кварталі курсові різниці та інші зміни скоротили обсяг зовнішнього боргу інших секторів на 0.7 млрд. дол. США, а власне операції збільшили його обсяг на 2.9 млрд. дол. США.

Зростання боргу інших  секторів економіки протягом 2011 року було зумовленетакими чинниками:

• зростанням кредиторської заборгованості підприємств за зовнішньоторговельними операціями – на 3.0 млрд. дол. США (до 16.8 млрд. дол. США);
• розміщенням єврооблігацій під гарантії уряду на фінансування інфраструктурних проектів – на 0.7 млрд. дол. США;
• збільшенням обсягів чистого залучення коштів за довгостроковими кредитами (включно з міжфірмовим боргом) – на 2.4 млрд. дол. США (з них у ІІІ кварталі – 1.7 млрд. дол. США).

Короткострокова складова боргу  інших секторів унаслідок швидкого накопичення зобов’язань за торговими  кредитами та простроченою заборгованістю зросла до 35.5% порівняно з 33.5% на початок 2011 року.

Зовнішній борг підприємств із часткою державної власності понад 50% за 2011 року збільшився на 1.1 млрд. дол. США за рахунок: зростання кредиторської заборгованості перед нерезидентами на 0.4 млрд. дол. США та зобов’язань за єврооблігаціями на 0.7 млрд. дол. США. За станом на 01.10.2011 він становив 8.1 млрд. дол. США (14.5% від загального боргу інших секторів).

Борг інших секторів економіки  України (включно з кредитами  від прямого інвестора) за станом на 01.10.2011 р. становив більше половини (51.1%) валового зовнішнього боргу України.

Частка боргу секторів ДУ та ОГКР практично залишилася на рівні початку року – 27.8%. Натомість питома вага боргу банківського сектору у валовому обсязі зовнішнього боргу скоротилася до 21.0% (із 24.0% на початку року).

У структурі валового зовнішнього боргу за початковим строком погашення переваають довгострокові зобов’язання (76.3% від обсягу боргу). Одночасно частка короткострокового боргу за 9 місяців зросла з 21.8 до 23.7%.

Основною валютою зовнішніх  запозичень залишається долар США (70.8% за станом на 01.10.2011 р.). Зобов’язання в спеціальних правах запозичень (СПЗ) перед МВФ становили 13.4% від валового обсягу боргу. Питома вагазапозичень в євро та російських рублях на к інеь ІІІ кварталу дорівнювала відповідно 10.7 та 2.2%.

Частка зовнішньої заборгованості в гривні залишається незначною  – 2.2%.

Обсяг короткострокового  зовнішнього боргу за залишковим терміном погашення2 на кінець III кварталу 2011 року становив 52.6 млрд. дол. США (42.7% від загального обсягу валового зовнішнього боргу України).

За 2011 року зовнішній борг, що підлягає сплаті протягом наступних чотирьох кварталів, зріс на 3.1 млрд. дол. США. Накопичення обсягів боргу відбулося в основному через зростання заборгованості реального сектору економіки за торговими кредитами (на 3.0 млрд. дол. США). Загалом короткостроковий борг реального сектору включно з міжфірмовим за станом на 01.10.2011 р. досяг 34.1 млрд. дол. США. Майже половина цієї заборгованості – торгові кредити (16.7 млрд. дол. США).

Збільшується короткостроковий борг за залишковим терміном погашення  сектору ОГКР унаслідок врахування виплат за кредитом МВФ у 2012 році – 1.9 млрд. дол. США протягом перших 9 місяців.

Обсяги майбутніх виплат сектору ДУ скоротилися на 0.8 млрд. дол. США у зв’язку з погашенням єврооблігацій та скороченням заборгованості за ОВДП перед нерезидентами.

Також поступово скорочується короткостроковий борг за залишковим терміном погашення банківського сектору  – на 0.5 млрд. дол. США –до 12.0 млрд. дол. США.

У результаті скорочення обсягів  міжнародних резервів у ІІІ кварталі знизився рівень покриття резервами короткострокового боргу за залишковим терміном погашення – до 67% за станом на 01.10.2011 р. порівняно з 70% на початок року. 

 

В цілому дані щодо діяльності органів банківського нагляду в різних країнах представлені у табл. 1.

Таблиця 1

Країна	Основні органи контролю	Проведення ревізій	Звіти про фінансовий стан, збитки та прибутки
Франція	Комітет по регулюванню банків; Банківська комісія; Комітет по кредитуванню (усі комітети очолює керуючий  Банком Франції)	Щорічно або 1 раз у 2 роки Банківською  комісією (за допомогою штату Банку  Франції)	Основна звітність – раз у півроку; скорочені баланси – щомісячно;  регулярні звіти по великих кредитах
Італія	Міжміністерський комітет по кредитах і збереженням (на чолі з міністром казначейства); Банк Італії	Раз у 2-3 роки Банком Італії	Скорочений баланс – щомісячно; квартальний  звіт по депозитах та позиках; річний баланс та звіт про прибутки та збитки
Великобританія	Банк Англії	Щорічно приватними аудиторськими фірмами  за дорученням Банку Англії	Щорічний баланс, засвідчений аудиторською фірмою; звіт по окремих операціях  негайно  після їх здійснення
Німеччина	Федеральне відомство по контролю за банками (при Міністерстві фінансів)	Раз на рік незалежними аудиторськими фірмами за дорученням	Річний та щомісячний звіти про фінансовий стан; річний, квартальний та щомісячні звіти про великі позики
США	Федеральна резервна система; Контролер грошового обігу; Федеральна корпорація по страхуванню депозитів; 50 банківських департаментів штатів	Раз у 1-2 роки відповідними органами	Повні квартальні звіти про фінансовий стан та прибутки

 

 

 

 

 

 

Список використаних джерел

1.ВІСНИК УКРАЇНСЬКОЇ АКАДЕМІЇ БАНКІВСЬКОЇ СПРАВИ №1(14) 2003

2.Науковий вісник НЛТУ України. – 2009. – Вип. 19.2

1. Біленчук П.Д., Диннік О.Г., Лютий І.О., Скороход О.В. Банківське право: українське та європейське / за ред. П.Д. Біленчук : навч. посібник. – К. : Атіка, 1999. – 400 с.

2. Вовчак О.Д., Скаско  О.І., Стасів А.М. Банківський нагляд : навч. посібник. – Львів :Новий світ–2000, 2005. – 472 с.

3. Жарковская Е., Арендс И. Банковское дело : курс лекций. – М. : ИКФ Омега-Л. –2002. – 399 с.

4. Кришталь Г.О. Система банківського нагляду в зарубіжних країнах // Фінанси України. – 2005. – № 6. – С. 122-127.

8. Банк Франции: История, структура, роль. – Банк Франции: Ин-т проф. подготовки,

1995. – 76 с