Финансовые резервы

ВВЕДЕНИЕ

В рыночных условиях хозяйствования, как и при переходе к рынку, финансовые резервы играют важную роль в качестве стабилизатора экономики. При этом чем тяжелее экономическая  обстановка в стране, тем большее  значение приобретают финансовые резервы, от наличия и объема которых подчас зависит судьба страны, ее положение  в общемировом хозяйстве.

Характерной чертой социальной политики 90-х годов была ее экономическая  несостоятельность. Многолетний экономический  спад привел к «проеданию» накопленных за предшествующие десятилетия запасов социального капитала. Сейчас ситуация существенно изменилась. За всю историю Российского государства в его казне еще ни разу не были сосредоточены такие огромные финансовые резервы, как сейчас.

Рост финансовых резервов, связанный с высокими мировыми ценами на топливо, происходит на фоне сохраняющихся  сложных экономических и социальных проблем страны. Поэтому в настоящее  время очень актуальны вопросы  управления финансовыми резервами  государства.

Цель работы – изучить  финансовые резервы страны, за счет чего они формируются и их роль в экономике государства.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

• Определить сущность и необходимость финансовых резервов.
• Изучить виды финансовых резервов государства и источники их формирования.
• Рассмотреть порядок создания финансовых резервов и их использования.

 

 

ГЛАВА 1. Теоретические основы формирования и использования финансовых резервов

1.2 Сущность и назначение  финансовых резервов 

Финансовые резервы -денежные средства, находящиеся в распоряжении предприятий, объединений, фирм для осуществления возникающих дополнительных затрат; устранения временных финансовых затруднений и обеспечения нормальных условий деятельности. От англ. contingency funds - особая форма финансовых ресурсов, обособляемых органами государственного и муниципального управления и хозяйствующими субъектами на случай возникновения непредвиденных расходов и специфических потребностей, обусловленных необходимостью ликвидации отрицательных последствий случайных, неожиданно возникших событий и обстоятельств. Предназначены для финансирования текущих и капитальных затрат либо вообще не предусмотренными утвержденными финансовыми планами, либо предусмотренными в меньших объемах, либо не обеспеченными финансовыми источниками из-за недопоступления запланированных доходов. Формирование финансовых резервов объективно предопределено потребностями общественного воспроизводства, нуждающегося в бесперебойном финансировании даже при наступлении непредвиденных событий и различного рода случайностей. Оно происходит на стадии распределения финансовых ресурсов по фондам целевого назначения. Расходуются финансовые резервы только при наступлении событий, на случай возникновения которых они были предусмотрены, и только на цели, связанные с неблагоприятными последствиями наступивших событий. Если же случайных, непредвиденных событий не происходит, «сэкономленные» (оставшиеся неизрасходованными) финансовые резервы выступают источником накопления финансовых ресурсов, повышая устойчивость финансовой системы. Процессы функционирования финансовых резервов и финансовых ресурсов тесно взаимосвязаны: от величины финансовых ресурсов во многом зависит своевременность и полнота формирования финансовых резервов; использование финансовых резервов по их прямому назначению восстанавливает нормальное течение воспроизводственного процесса даже при наступлении неблагоприятных событий, приводя к бесперебойному формированию финансовых ресурсов.

1.2 Виды финансовых резервов

Финансовые резервы подразделяются на:

1.бюджетные - фонды, образуемые в государственном бюджете для бесперебойного финансирования предусмотренных мероприятий и финансового обеспечения вновь возникающих расходов неотложного характера.

2.страховые - часть имущества страховщика

В отличие от обычной компании, у которой все имущество находится  в ее полном распоряжении, имущество  страховой компании делится на две  части: средства страховых резервов и так называемые "собственные  средства" страховщика.

Собственными средствами страховщик может распоряжаться  по своему усмотрению, а возможности  распоряжения средствами резервов строго регламентированы.

По существу, возможности  страховщика по распоряжению средствами резервов состоят в следующем:

* страховщик выплачивает  из этих средств страховое возмещение или обеспечение;

* по окончании действия  договора страхования часть резервов, соответствующая этому договору, переходит в состав собственных  средств страховщика и при этом переходе облагается налогом на прибыль;

* средства, которые не  израсходованы на выплаты и  не перешли в состав собственных  средств вкладываются в различные объекты инвестиций с целью получения прибыли; говорят, что эта часть средств резервов "размещается".

Другими способами распоряжаться  средствами резервов страховщик не может.

3.Золотовалютные - официальные централизованные запасы резервных ликвидных активов, которые используются для международных макроэкономических расчетов стран, погашения внешних долговых обязательств, регулирования рыночных валютных курсов национальных денежных единиц. Находятся во владении и распоряжении центральных банков и государства, правительства,  финансовых органов, а также международных валютно-кредитных организаций.

4.резервные фонды хозяйствующих субъектов

5.специальные резервные фонды некоторых министерств и ведомств.

 Эта классификация  финансовых резервов обусловливается  группировкой финансовых отношений,  их местом и ролью в процессе  воспроизводства. В соответствии  с ней бюджетные резервы способствуют  ликвидации диспропорций и временных  нарушений хода социально-экономических  процессов; страховые резервы  и резервные фонды хозяйствующих  субъектов обеспечивают в нужных  масштабах и пропорциях непрерывность  процесса воспроизводства на  микро- и макроуровне даже при возникновении неожиданных обстоятельств и разного рода случайностей: золотовалютные резервы гарантируют устойчивость национальной валюты; специальные резервные фонды министерств и ведомств и бюджетные резервы позволяют финансировать новые возникающие в течение финансового года потребности, обусловленные научно-техническими достижениями и открытиями; благодаря специальным фондам министерств создаются возможности для резервирования части финансовых ресурсов в рамках отдельных министерств.

 В зависимости от  функционального назначения выделяют  финансовые резервы для:

1) осуществления непредвиденных  расходов, потребность в которых  возникает в ходе выполнения  производственно-финансовых планов - частично используются бюджетные  резервы (резервные фонды Президента  РФ, Правительства РФ, органов исполнительной  власти в субъектах РФ, фонды  непредвиденных расходов и др.) и резервные фонды хозяйствующих  субъектов, а также специальные  резервные фонды министерств; 

2) обеспечения стабильного  исполнения бюджетов всех уровней  - используются все виды бюджетных  резервов, а в случае необходимости  и золотовалютные резервы страны;

3) обеспечения отраслевых  расходов (связанных с новыми  научно-техническими достижениями  и открытиями, оказанием финансовой  помощи предприятиям и т.п.) - используются  отраслевые фонды министерств  и ведомственные резервные фонды  Президента РФ и Правительства  РФ, формируемые на федеральных  и региональных уровнях; 

4) покрытия убытков и  иного ущерба, вызванного стихийными  бедствиями, неблагоприятными погодными  условиями, несчастными случаями  и другими обстоятельствами - используются  разнообразные страховые фонды,  страховые резервы, резервные  (страховые) фонды хозяйствующих  субъектов и (частично) бюджетные  резервы. 

Финансовые резервы подразделяют также на:

А) стратегические, связанные с освоением новых месторождений полезных ископаемых, укреплением границ государства и т.п. (используются средства Резервного фонда Президента РФ и резервных фондов органов исполнительной власти);

Б) оперативные, предназначенные для ликвидации сбоев в воспроизводственном процессе у хозяйствующих субъектов (за счет страховых фондов) или внутригодовых кассовых разрывов в бюджетах органов власти разных уровней (за счет оборотной кассовой наличности)

Группировка финансовых резервов может осуществляться и в зависимости  от уровня их формирования:

1.централизованные,

2.децентрализованные;

 А также методов  образования: 

1.бюджетный - который предусматривает создание в составе каждого бюджета резервов;

2.отраслевой - предусматривает  создание за счет отчислений  из прибыли предприятий финансовых  резервов на уровне определенной  отрасли..

3.хоз-расчетный - формирование финансовых резервов предприятий, организаций, учреждений;

4.страховой - образование фондов страховых организаций.

 

 

 

 

 

 

ГЛАВА 2. Финансовые резервы РФ

2.1 Резервный фонд

Резервный фонд Российской Федерации сформирован 1 февраля 2008 года, после разделения Стабилизационного  фонда на резервный фонд и Фонд национального благосостояния России. На 1 января 2012 года сумма резервного фонда составляла 811,52 млрд руб.

Резервный фонд представляет собой часть средств федерального бюджета, подлежащих обособленному  учёту и управлению в целях  осуществления нефтегазового трансферта в случае недостаточности нефтегазовых доходов для финансового обеспечения  указанного трансферта.

После формирования нефтегазового  трансферта в полном объёме нефтегазовые доходы поступают в Резервный  фонд. Нормативная величина Резервного фонда утверждается федеральным  законом о федеральном бюджете  на очередной финансовый год и  плановый период в абсолютном размере, определенном исходя из 10 % прогнозируемого  на соответствующий год объёма валового внутреннего продукта. После наполнения Резервного фонда до указанного размера  нефтегазовые доходы направляются в  Фонд национального благосостояния России.

Резервный фонд формируется  за счет:

• нефтегазовых доходов федерального бюджета в объёме, превышающем утверждённую на соответствующий финансовый год величину нефтегазового трансферта при условии, что накопленный объём Резервного фонда не превышает его нормативной величины;
• доходов от управления средствами Резервного фонда.

Целями управления средствами Резервного фонда являются обеспечение  сохранности средств Фонда и  стабильного уровня доходов от его  размещения в долгосрочной перспективе. Управление средствами фонда в указанных  целях допускает возможность  получения отрицательных финансовых результатов в краткосрочном  периоде.

Управление средствами Резервного фонда осуществляется Министерством  финансов Российской Федерации в  порядке, установленном Правительством Российской Федерации. Отдельные полномочия по управлению средствами Резервного фонда могут осуществляться Центральным  банком Российской Федерации.

Управление средствами Резервного фонда может осуществляться следующими способами (как каждым по отдельности, так и одновременно):

1) путем приобретения  за счет средств Фонда иностранной  валюты и ее размещения на  счетах по учету средств Резервного  фонда в иностранной валюте (долларах  США, евро, фунтах стерлингов) в  Центральном банке Российской  Федерации. За пользование денежными  средствами на указанных счетах  Центральный банк Российской  Федерации уплачивает проценты, установленные договором банковского  счета;

2) путем размещения средств  Фонда в иностранную валюту  и финансовые активы, номинированные  в иностранной валюте, перечень  которых определен законодательством  Российской Федерации.

Министерство финансов Российской Федерации управляет средствами Резервного фонда в соответствии с первым способом, то есть путем  размещения средств на валютных счетах в Центральном банке Российской Федерации, следующим образом. Согласно утвержденному Министерством финансов Российской Федерации порядку расчета и зачисления процентов, начисляемых на счета по учету средств Резервного фонда в иностранной валюте, Банк России уплачивает на остатки на указанных счетах проценты, эквивалентные доходности индексов, сформированных из финансовых активов, в которые могут размещаться средства Резервного фонда, требования к которым утверждены Правительством Российской Федерации.

Правительство Российской Федерации  устанавливает предельные доли разрешенных финансовых активов в общем объеме размещенных средств Резервного фонда. В целях повышения эффективности управления средствами Резервного фонда Министерство финансов Российской Федерации уполномочено утверждать нормативные доли разрешенных финансовых активов в общем объеме размещенных средств Резервного фонда в пределах соответствующих долей, установленных Правительством Российской Федерации.

 

2.2 Фонд национального  благосостояния России

Фонд национального благосостояния России сформирован 1 февраля 2008 года, после разделения Стабилизационного  фонда на Резервный фонд и Фонд национального благосостояния. На 1 января 2012 года сумма фонда составляла 2794,43 млрд руб.

Фонд национального благосостояния представляет собой часть средств  федерального бюджета, подлежащих обособленному  учету и управлению в целях  обеспечения софинансирования добровольных пенсионных накоплений граждан Российской Федерации, а также обеспечения сбалансированности (покрытия дефицита) бюджета Пенсионного фонда.

Фонд национального благосостояния формируется за счет:

• нефтегазовых доходов федерального бюджета в объеме, превышающем утвержденный на соответствующий финансовый год объем нефтегазового трансферта, в случае, если накопленный объем средств Резервного фонда достигает (превышает) его нормативную величину;
• доходов от управления средствами Фонда национального благосостояния.

Средства Фонда национального  благосостояния могут быть использованы на софинансирование добровольных пенсионных накоплений граждан России и обеспечение сбалансированности (покрытие дефицита) бюджета Пенсионного фонда Российской Федерации. Объем средств Фонда национального благосостояния, направляемых на указанные цели, устанавливается федеральным законом о федеральном бюджете на очередной год и плановый период.