Типы денежных систем

     Эмиссионная  система. Согласно одной точке  зрения, денежная  эмиссия  – это главным образом выпуск в обращение обязательств эмиссионного  учреждения (центрального банка) строго против узаконенного  вида  резервов.  В этом определении  эмитируемые  деньги  характеризуются  в  качестве  обязательств центрального банка.  Другая точка  зрения,  представленная  в  экономической литературе, исходит из  того,  что выпуск  денег в обращение каждодневно сочетается с изъятием их из обращения. Поэтому эмиссия понимается как  такой выпуск  денег,  который  приводит  к  общему  увеличению   денежной   массы, находящейся в обороте.

      Разные  экономические  и  исторические  предпосылки  возникновения  и использования кредитных и бумажных денег предопределили и разный порядок  их эмиссии.

     Эмиссионные   операции  (операции  по  выпуску   и  изъятию   денег   из обращения) в государствах исторически осуществляли:

    .  центральный  (эмиссионный)  банк,  пользующийся  монопольным   правом       выпуска банковских билетов (банкнот), составляющих  подавляющую часть       налично-денежного обращения;

    .   казначейство   (министерство   финансов   или   другой   аналогичный       исполнительный орган),  выпускающее мелко купюрные  бумажно-денежные       знаки (казначейские билеты и монеты, изготовленные из  дешевых видов       металла).

     В  настоящее  время  эмиссию   неразменных  на  золото  денежных  знаков независимо от их вида осуществляют  эмиссионные  банки,  которые  организуют денежное обращение в стране и отвечают за его состояние. Поэтому нет  четкой грани между  кредитными  и  бумажными  деньгами.  И  те  и  другие  являются обязательными покупательными и платежными  средствами  на  внутреннем  рынке страны, а некоторые валюты — даже на внешнем рынке (конвертируемые  валюты).

Бумажные и  кредитные деньги выступают в  виде банковских билетов.

     Эмиссия  банковских билетов осуществляется  эмиссионным банком страны  в процессе кредитования коммерческих банков государства; в процессе  операций, связанных с покупкой иностранной валюты и государственных  ценных  бумаг.  В результате происходит увеличение  денежной  массы  за  счет  увеличения  как остатка наличных денег, так и остатков платежных или потенциально  возможных платежных  средств  в  сфере,  безналичных  расчетов.  Поэтому  можно  также сказать, что денежная эмиссия – это прирост  денежной  базы,  представленной суммой наличных денег в обращении и денег на счетах  коммерческих  банков  в

Банке России.

     В  экономически развитых странах   денежный  оборот  более  чем   на  95% осуществляется в форме безналичных расчетов. Поэтому и  увеличение  денежной массы в обращении происходит главным образом  не  за  счет  эмиссии  банкнот (наличных денег), а благодаря депозитно-чековой эмиссии.

     Эмиссия  банкнот связана с кассовым  обслуживанием народного  хозяйства: коммерческих банков, государственного" бюджета, государственного долга и  т. д., когда необходимо увеличение кассового резерва наличных денег.

     Депозитно-чековая   эмиссия  осуществляется  в   процессе   кредитования эмиссионным банком коммерческих банков.

     Денежное    регулирование    представляет    собой    комплекс     мер

государственного воздействия по  достижению  соответствия  количества  денег объективным потребностям экономического развития.  Государство,  стремясь  к ослаблению  возможных   циклических   колебаний   экономических   процессов, предпринимает  меры  к  регулированию   процесса   производства,   используя денежную и  кредитную  системы,  которые  тесно  взаимосвязаны,  особенно  в результате господства кредитных денег.

     Во  многих промышленно развитых  странах  с  70-х  годов   было  введено таргетирование,  т.  е.  установление  целевых ориентиров  в регулировании прироста денежной массы в обращении  и  кредита,  которых  придерживаются  в своей политике центральные банки.

     Центральный   банк  по   согласованию   с   государственными   органами определяет сумму увеличения  денежной  массы,  ограничивая  ее  приростом  в реальном исчислении. Эта мера рассматривается  как  важная  форма  борьбы  с инфляцией и обеспечения стабилизации  экономики.  В  США  таргетируются  все четыре денежных агрегата (М1, М2, М3, М4), во Франции — только  агрегат М2-

Однако практика показала слабую  эффективность  такой  формы  регулирования, ибо  денежное  обращение  находится  под  влиянием  различных  экономических факторов, а не только объема денежно-кредитных операций. В связи с этим  в 80-е годы центральные банки ряда  стран (Канады,  Японии)  отказались  от таргетирования.

     Таким  образом, можно выделить основные  тенденции развития современной системы:

1. Из денежного  оборота в качестве платежного  средства  полностью  вытеснено золото (золотые деньги). Иными  словами,  завершился  процесс  демонетизации золота. В настоящее время ни в одной стране мира нет в  обращении  золота  в качестве платежного средства.

2. Из денежного  оборота вытесняются бумажные  деньги.  Все  большую  роль  в денежном обороте многих стран начинают играть  так  называемые  квазиденьги: чеки, векселя, кредитные карточки, банковские счета и др.  В  этой  связи  в структуре денежной массы стали выделять  так  называемые  денежные  агрегаты (МО, Ml, M2, МЗ).

3.  С  дальнейшим   усилением   интернационализации   хозяйственной   жизни, развитием компьютеризации  национальные  деньги  все  более  вытесняются  из денежного оборота коллективными валютами (ЭКЮ. евро).

4. В денежном  обороте  все  большая  роль  отводится  электронным  деньгам.

Электронные деньги, их распространение в мире  имеют  большие  преимущества.

Во-первых, это  ведет к огромной  экономии  ресурсов  (исключаются  печатание денег, их защита, транспортировка и т.д.). Во-вторых, введение  электронных денег способствует декри-минализации денежных отношений (электронные  деньги всегда   выступают   как   именные   деньги).   В-третьих,   распространение электронных  денег  позволит  осуществить  тотальный   контроль   за   всеми денежными операциями, отслеживая и предотвращая уклонение от налогов,  факты взяточничества и т.д.

     Сейчас  существуют две разновидности   денежных  систем,  основанных  на обороте  кредитных  денежных  знаков.   Первая   разновидность   свойственна административно-распределительной системе  экономики.  Она  имеет  следующие характерные черты:

   1. Сосредоточение  денежного оборота (как безналичного, так и наличного) в едином государственном банке.

  2. Законодательное   разграничение  денежного   оборота  на  безналичный и наличный обороты. При этом безналичный  оборот,  как  правило,  обслуживает распределение средств  производства,  а  наличный  оборот  -  распределение предметов потребления и услуг.

   3. Обязательность  хранения  денежных  средств   предприятий  на  счетах  в государственном  банке.  Лимитирование  (установление   предельной   суммы) остатка наличных денег в кассах предприятий.

   4. Нормирование  государством  расходов  предприятий   из  получаемой  ими выручки наличными деньгами.

  5. Прямое директивное планирование  денежного  оборота  и  его  составных элементов как составной части общей системы государственного планирования.

   6. Централизованное  директивное управление денежной  системой.

   7. Выпуск  денег в  хозяйственный   оборот  в  соответствии  с  выполнением государственного плана экономического развития.

   8.  Сочетание   товарного  и  золотого  обеспечения   денежных  знаков  при приоритете товарного.

  9.  Законодательное   установление  масштаба   цен   и   валютного   курса национальной денежной единицы.

  Такого типа  денежные системы  существовали  в  странах  социалистического лагеря до его распада.

   В большинстве  стран современного мира используется  вторая  разновидность денежных систем, основанных  на  обороте  кредитных  денежных  знаков.  Эта разновидность свойственна странам с рыночной экономикой. Характерные  черты такого типа денежной системы следующие:

  1. Децентрализация  денежного оборота между разными  банками.

  2. Разделение  функции выпуска  безналичных   и  наличных  денежных  знаков между  разными  звеньями  банковской   системы.   Выпуск   наличных   денег осуществляют центральные государственные банки, выпуск безналичных денег  - коммерческие банки, находящиеся в разных формах собственности.

  3. Создание  и  развитие  механизма  государственного  денежно-кредитного регулирования.

  4.  Централизованное   управление   денежной   системой   через   аппарат государственного центрального банка.

  5. Прогнозное  планирование денежного оборота.

  6. Тесная  взаимосвязь безналичного  и  наличного  денежных  оборотов  при приоритете безналичного оборота.

  7. Наделение  центрального банка страны  относительной   самостоятельностью по отношению к решениям правительства.

  8. Обеспечение   денежных  знаков  активами  банковской  системы (золото, драгоценные металлы, товарно-материальные ценности, ценные бумаги).

  9. Выпуск  денежных  знаков  в  хозяйственный   оборот  в  соответствии  с государственными концепциями денежно-кредитной политики.

   10. Система  рыночного установления валютного курса на  основе  «корзинки» валют.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение.

В последние  десятилетия в мировой экономике  прослеживаются следующие тенденции в развитии современной денежной системы.

1. Из денежного оборота  в качестве платежного средства  полностью вытеснено золото (золотые деньги). Иными словами, завершился процесс демонетизации золота. В настоящее время ни в одной стране мира нет в обращении золота в качестве платежного средства.

2. Из денежного оборота  вытесняются бумажные деньги. Все  большую роль в денежном обороте многих стран начинают играть так называемые квазиденьги: чеки, векселя, кредитные карточки, банковские счета и др. В этой связи в структуре денежной массы стали выделять так называемые денежные агрегаты.

3. С дальнейшим усилением интернационализации хозяйственной жизни, развитием компьютеризации национальные деньги все более вытесняются из денежного оборота коллективными валютами (ЭКЮ, евро).

4. В денежном обороте  все большая роль отводится  электронным деньгам. Электронные деньги, их распространение в мире имеют большие преимущества. Во-первых, это ведет к огромной экономии ресурсов (исключаются печатание денег, их защита, транспортировка и т.д.). Во-вторых, введение электронных денег способствует декриминализации денежных отношений (электронные деньги всегда выступают как именные деньги). В-третьих, распространение электронных денег позволит осуществить тотальный контроль за всеми денежными операциями, отслеживая и предотвращая уклонение от налогов, факты взяточничества и т.д.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Список литературы.

   1. Аерченко  В.А. К вопросу о безналичном  денежном обороте в России. //      Банковское дело. – 2002. - № 5. –  С.6-11.

   2. Бабич  А.М., Павлова Л.Н. Финансы. Денежное  обращение. Кредит.:      Учебник. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2000.

   3. Бочарова  Т.А. Концептуальные основы государственной  регуляции

      организации денежного оборота  сектора экономики. //Финансы и  кредит. –      2003. -№13. С. 10-13.

   4. БрегельЭ. Кредит и кредитная система  капитализма. – М.: ГФИ, 1984.

   5. Деньги, кредит, банки: Учебник  /Под ред.  О. И. Лаврушина.- М.:

      Финансы и статистика, 1998.-с.61

   6. Деньги  кредит банки: учебник  /Под  ред. О.И. Лаврушина. - 2изд.,

      пераб. и доп. -  М.: Финансы и  статистика, 2000 г.

   7. Живалов  В.Н. Финансовая система России: эффективность и устойчивость      коммерческих банков. – М.: ОАО «Издательство «Экономика», 1999.

   8. Косой  А.М. Денежная эмиссия: Сущность, свойства и оптимальность.      //Деньги и кредит. – 2001. - №5. –  С. 34-36.

   9. Курс экономики: Учебник /Под ред. Б.А.Райсберга. – М.: ИНФРА-М,1997.

  10. Макконнелл  К.Р., Брю С.Л. Экономикс: принципы, проблемы и политика. В      2 т. Пер. с англ. 11-го изд.  Т.1-М.: Республика, 1992. Гл.15.

  11. Финансы.  Денежное обращение. Кредит. Учебник/ Под ред. В.К. Сенчагова,      А И Архипова - М.: «Проспект» 1999 г.

  12. Финансы.  Денежное обращение Кредит: учебник  для вузов/ Л.А. Дробозина,      П. П. Окунева и др.; под общей  ред. Л.А. Дробозиной. - М.:ЮНИТИ  1997      г.