Автор: Пользователь скрыл имя, 06 Декабря 2010 в 06:59, курсовая работа
Резюме для высшего руководства. Краткое описание компании. Услуги. Краткое описание рынка. Стратегия и реализация. Резюме менеджмента. Финансовый план.
6.2. Менеджмент
Ольга Валентиенко, основатель и президент компании, 25 лет.
Имеет опыт работы в сфере финансов и администрирования. Более 5 лет она проработала в сфере торговли кофе. До основания компания Фактория Ольга работала главным бухгалтером в компании Кофе-импорт.
Александра Мозгова, вице-президент, 25 лет.
Закончила Финансовый институт в г. Энск и несколько лет работала в Бразилии брокером на кофейной бирже. Позднее работала начальником отдела продаж в компании International Coffee Sales. В компании Фактория отвечает за персональные переговоры с поставщиками и клиентами.
Айжан Аскар, вице-президент, 26 лет.
Закончила Технологический институт в г. Энск и пять лет работала администратором web-сайта в торговой компании Чайхана. В компании Фактория будет совершенствовать информационную систему, а также разрабатывать и поддерживать Web-сайт.
7. Финансовый план
· Планируется быстрый рост доходов компании, баланс во все моменты времени является положительным.
· Остаточная прибыль будут инвестироваться в расширение каналов дистрибуции.
7.1. Плановый баланс
Плановый баланс продемонстрирован в табл. 7.
Таблица 7. Плановый баланс
| Плановый баланс | ||||
| Активы | ||||
| 2007 | 2008 | 2009 | Изменение в значении | |
| Денежные средства | 100 000,00р. | 150 000,00р. | 200 000,00р. | 100 000,00р. |
| Ценные бумаги | 10 000,00р. | 120 000,00р. | 150 000,00р. | 140 000,00р. |
| Дебиторская задолженность | 50 000,00р. | 60 000,00р. | 80 000,00р. | 30 000,00р. |
| Товарно-материальные запасы | 50 000,00р. | 80 000,00р. | 90 000,00р. | 40 000,00р. |
| Другие текущие активы | 90 000,00р. | 100 000,00р. | 120 000,00р. | 30 000,00р. |
| Общие текущие активы | 300 000,00р. | 510 000,00р. | 640 000,00р. | |
| Недвижимость и оборудование | 1 000 000,00р. | 1 525 000,00р. | 1 800 000,00р. | 800 000,00р. |
| Минус накопленные амортизационные отчисления | 100 000,00р. | 150 000,00р. | 200 000,00р. | 100 000,00р. |
| Чистая недвижимость и оборудование | 900 000,00р. | 1 375 000,00р. | 1 600 000,00р. | 700 000,00р. |
| Нематериальные активы | 3 240 000,00р. | 3 514 095,00р. | 3 819 095,00р. | 579 095,00р. |
| Другие активы | 50 000,00р. | 70 000,00р. | 90 000,00р. | 40 000,00р. |
| Общие активы | 4 490 000,00р. | 5 470 000,00р. | 6 150 000,00р. | 1 660 000,00р. |
| Обязательства и капитал акционеров | ||||
| Краткосрочные обязательства | 500 000,00р. | 700 000,00р. | 800 000,00р. | 300 000,00р. |
| Кредиторская задолженность | 300 000,00р. | 670 000,00р. | 890 000,00р. | 590 000,00р. |
| Налог на прибыль к уплате | 150 000,00р. | 200 000,00р. | 300 000,00р. | 150 000,00р. |
| Начисленные расходы | 200 000,00р. | 220 000,00р. | 240 000,00р. | 40 000,00р. |
| Другие текущие обязательства | 100 000,00р. | 100 000,00р. | 100 000,00р. | 0,00р. |
| Общие текущие обязательства | 1 250 000,00р. | 1 890 000,00р. | 2 330 000,00р. | |
| Долгосрочные обязательства | 400 000,00р. | 500 000,00р. | 600 000,00р. | 200 000,00р. |
| Другие долгосрочные обязательства | 300 000,00р. | 400 000,00р. | 500 000,00р. | 200 000,00р. |
| Общие обязательства | 1 950 000,00р. | 900 000,00р. | 1 100 000,00р. | |
| Обычные акции | 2 000 000,00р. | 2 000 000,00р. | 2 000 000,00р. | 0,00р. |
| Займы | 540 000,00р. | 680 000,00р. | 720 000,00р. | 180 000,00р. |
| Общий капитал акционеров | 2 540 000,00р. | 2 680 000,00р. | 2 720 000,00р. | 180 000,00р. |
| Общие обязательства и капитал акционеров | 4 490 000,00р. | 5 470 000,00р. | 6 150 000,00р. | 1 660 000,00р. |
7.2. Прогноз прибылей и убытков
В следующем году компания ожидает значительного увеличения доходности благодаря притоку новых клиентов.
Таблица 8. План прибылей и убытков
| План прибылей и убытков | |||
| 2007 | 2008 | 2009 | |
| Чистая выручка от реализации продукции | 46 000 000,00р. | 62 000 000,00р. | 75 000 000,00р. |
| Себестоимость реализованной продукции | 17 375 000,00р. | 20 485 000,00р. | 23 570 000,00р. |
| Валовая прибыль | 28 625 000,00р. | 41 515 000,00р. | 51 430 000,00р. |
| Общие расходы | 17 375 000,00р. | 20 485 000,00р. | 23 576 000,00р. |
| Амортизация | 50 000,00р. | 60 000,00р. | 70 000,00р. |
| Общие операционные расходы | 17 425 000,00р. | 20 545 000,00р. | 23 646 000,00р. |
| Операционная прибыль | 11 200 000,00р. | 20 970 000,00р. | 27 784 000,00р. |
| Расходы на уплату процентов | 120 000,00р. | 205 500,00р. | 253 500,00р. |
| Другие неоперационные расходы | 50 000,00р. | 60 000,00р. | 90 000,00р. |
| Общие неоперационные расходы | 170 000,00р. | 265 500,00р. | 343 500,00р. |
| Прибыль до уплаты налога на прибыль | 11 030 000,00р. | 20 704 500,00р. | 27 440 500,00р. |
| Налог на прибыль | 8 587 500,00р. | 12 454 500,00р. | 15 429 000,00р. |
| Чистая прибыль | 2 442 500,00р. | 8 250 000,00р. | 12 011 500,00р. |
7.3. Денежные потоки
План движения денежных потоков представлен в табл. 9.
Таблица 9. План движения денежных потоков
| План движения денежных средств | |
| Денежные потоки от операционной деятельности | |
| Чистая прибыль | 12 011 500,00р. |
| Приведение в соответствие чистой прибыли и чистого денежного потока от операционной деятельности: | |
| Амортизация | 70 000,00р. |
| Изменения в активах и обязательствах | |
| Увеличение дебиторской задолженности | 30 000,00р. |
| Увеличение товарно-материальных запасов | 40 000,00р. |
| Увеличение кредиторской задолженности | 590 000,00р. |
| Изменение других активов | 40 000,00р. |
| Чистый денежный поток от операционной деятельности | 12 781 500,00р. |
| Денежные потоки от инвестиционной деятельности | |
| Капитальные затраты | 800 000,00р. |
| Покупка ценных бумаг | 500 000,00р. |
| Другое | 100 000,00р. |
| Чистый денежный поток от инвестиционной деятельности | 1 400 000,00р. |
| Денежные потоки от финансовой деятельности | |
| Чистое увеличение долгосрочных займов | 0,00р. |
| Выплаченные дивиденды | 0,00р. |
| Чистый денежный поток от финансовой деятельности | 0,00р. |
| Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств | 14 181 500,00р. |
| Денежные средства в начале плана | 100 000,00р. |
| Денежные средства в конце плана | 200 000,00р. |
7.4. Анализ безубыточности
Результаты анализа обеспечивающие безубыточности приведены в табл. 10.
Таблица 10. Анализ безубыточности
| Анализ безубыточности | |
| Безубыточный объем продаж, шт. | 426 |
| Безубыточный объем продаж, руб. | 2 276 596р. |
| Предположения: | |
| Отпускная цена | 5 350,00р. |
| Переменные затраты | 3 000,00р. |
| Фиксированные затраты | 1 000 000,00р. |
7.5. Финансовые показатели
Финансовые показатели перечислены в табл. 11.
Таблица 1.11. Основные показатели
| Название | Как считать | Результат |
| Рентабельность собственного капитала | Чистая прибыль/Общий капитал акционеров | 441,60% |
| Рентабельность продаж | Чистая прибыль/Чистая выручка от реализации продукции | 16,02% |
| Рентабельность активов | Рентабельность продаж Х Оборачиваемость активов ИЛИ Чистая прибыль/Общие активы | 476,48% |
| Валовая маржа | Валовая прибыль/Чистая выручка от реализации продукции | 68,57% |
| Оборачиваемость товарно-материальных запасов | Себестоимость реализованной продукции/Товарно-материальные запасы на конец года | 227,61 |
| Средний период инкассирования | (Дебиторская задолженность/ |
0,39 |
| Оборачиваемость кредиторской задолженности | (Кредиторская задолженность/ |
13,78 |
| Оборачиваемость основных активов | Чистая выручка от реализации продукции/Чистая недвижимость и оборудование | 46,88 |
| Отношение задолженности к активам | Суммарные обязательства/Общие активы | 43,64% |
| Коэффициент текущей ликвидности | Общие текущие активы/Общие текущие обязательства | 0,27 |
| Коэффициент мгновенной ликвидности (“кислотный тест”) | (Общие текущие
активы - Товарно-материальные запасы)/ |
0,24 |