Отчет по практике в Закрытом Акционерном Обществе «Тольяттихимбанк»

 Национальная валютная  система – определенный порядок организации международных валютных отношений государства с другими странами. Национальная валютная система является составной частью денежной системы страны, хотя она относительно самостоятельна и выходит за национальные границы. Она складывается исторически, в зависимости от развития товарно-денежных отношений и закрепляется законодательством.     

 Национальная валютная система состоит из следующих элементов:

- национальной валюты;

-условий обратимости национальной  валюты;

- паритета национальной валюты;

- режима курса национальной  валюты;

- наличия или отсутствие валютных  ограничений в стране;

- национального регулирования  международной валютной ликвидности  страны;

- регламентации использования  международных кредитных средств  обращения;

- регламентация международных  расчетов страны;

- режима национального валютного  рынка и рынка золота;

- национальных органов, обслуживающих  и регулирующих валютные отношения  страны.    

 Валютная система является  особенной частью денежной системы  и выходит за национальные  границы.

Валютная система – это механизм, связывающий отдельные национальные экономики в единое мировое хозяйство. Она призвана создавать благоприятные условия для развития экономического сотрудничества между странами. Регулирование национальных валютных систем осуществляется путем сочетания интересов различных государств и их группировок и компромиссов между ними.   

 Валютный рынок - организационная форма  купли-продажи иностранной валюты, а также  платежных документов и ЦБ, выраженных в иностранной валюте.

Первоначально сделки на валютных рынках  носили главным образом вторичный характер и обслуживали проведение международных коммерческих операций, то есть  спрос на валютные ресурсы формировался в основном в связи с осуществлением расчетов по внешнеторговым контрактам движения капитала.  Основными профессиональными участниками валютных рынков являются банки, имеющие лицензию на проведение валютных операций. Как правило, это транснациональные и международные банки, имеющие сеть отделений и филиалов за рубежом, а также крупные национальные коммерческие банки.

 

Валютный рынок как собирательное  понятие неоднороден и может  быть структурирован по различным признакам. Обычно выделяют следующие виды валютных рынков:

• в зависимости от масштабов, характера и объектов валютных операций  - национальные, региональные и мировые;
• в зависимости от порядка валютного регулирования - свободный и несвободный;
• в зависимости от режима валютного курса - валютный рынок с одним режимом и валютный рынок с двойным режимом;
• в зависимости от механизма функционирования биржевой и внебиржевой.

 

Выделяют  также  «черный» (уличный) валютный рынок, на котором операции проводятся в обход действующего валютного законодательства, и так называемый, серый валютный рынок, на котором осуществляется купля-продажа банками развитых стран неконвертируемых валют.

Операции на валютном рынке. В настоящее  время  осуществляется широкий спектр операций, связанных с расчетами по внешнеторговым контрактам, туризм, движением капитала, страхованием валютных рисков. В самом общем виде их можно подразделить на наличные («спот»), составляющие основной объем валютных операций, и срочные, значения которых в последнее время постоянно возрастают.

Операции «спот» представляют собой  операции по купле-продаже валют  по согласованному курсу на условиях их немедленной поставки.

Условия «спот» предусматривают, что  контрагенты сделки должны произвести платежи по ней одновременно, день в день.

Следует отметить, что в современных  условиях, помимо рассмотренных основных видов операций на валютных рынках, применяются и получают дальнейшее развитие более сложные их модификации, возникают новые виды сделок на основе сочетания форвардных, опционных, фьючерских, арбитражных и других операций.

Конвертируемость валют. Обратимость национальной денежной единицы - возможность для участников внешнеэкономических сделок легально  обменивать её на иностранные валюты и обратно без прямого вмешательства государства в процессе обмена.   

 Валютное ограничение – особое действие инстанций непосредственно ведущие к сужению возможностей, повышению издержек или появлению неоправданных затяжек в осуществлении валютного обмена и платежей по международным сделкам.

конвертируемость валют нейтрализует влияние национальных границ на движение товаров и услуг в масштабах мирового рынка, на международное перемещение капиталов.     

 Внешняя обратимость – полная свобода обмена заработанных в данной стране денег. Для расчётов с заграницей предоставляется только иностранцам (нерезидентам), тогда как граждане и юридические лица этой страны такой свободой не обладают. Как показывает международный опыт, переход конвертируемости обычно начинается с внешней обратимости.

 

 

     Внутренняя обратимость – свободный обмен национальных денежных единиц на иностранные валюты производят лишь резиденты данной страны.  

 Обратимость национальной денежной  единицы обеспечивает стране  долгосрочные выгоды от участия  в многосторонней мировой системе  торговли и расчётов, такие как:

• свободный выбор производителями и потребителями наиболее выгодных рынков сбыта и закупок внутри страны и за рубежом в каждый данный момент
• расширение возможностей привлекать иностранные инвестиции и осуществлять инвестиции за рубежом
• стимулирующие воздействие иностранной конкуренции на эффективность, гибкость и приспособленность предприятий к меняющимся условиям.
• подтягивание национального производства до международных стандартов по ценам, издержкам, качеству
• возможность осуществления международных расчётов в национальных деньгах
• на уровне народного хозяйства в целом (специализация с учётом относительных преимуществ), наиболее оптимальное и экономичное расходование материальных, трудовых и финансовых ресурсов. 

По степени конвертируемости различают следующие виды валют:

• свободно конвертируемые
• частично конвертируемые
• замкнутая валюта             
• клиринговая валюта

 

 

Валютные  ограничения преследует следующие  цели:

 

• выравнивание платёжного баланса

 

• поддержание валютного курса

 

• концентрация валютных ценностей в руках государства

 

 

         По  текущим операциям платёжного  баланса практикуются следующие  формы валютных ограничений:

• блокирование  выручки  иностранных  экспортёров от продажи товаров в данной  стране, ограничение их возможности распоряжаться этими средствами
• ограниченная продажа иностранной валюты импортёрам
• ограничения на форвардные покупки импортёрами иностранной валюты
• запрещение продажи товаров за рубежом на национальную валюту
• запрещение оплаты импорта некоторых товаров иностранной валютой
• регулирование сроков платежей по экспорту и импорту
• множественность валютных курсов
• различные курсовые соотношения валют по различным видам операций.

 

  Валютный курс представляет собой цену денежной единицы данной страны, выраженную в денежных единицах другой страны. В валютном курсе все более полно находят выражение такие экономические категории как цены, производительность труда, заработная плата, издержки производства и т.д.

Валютный курс, также как и  цена любого обычного товара, имеет  свою стоимостную основу и колеблется вокруг нее в зависимости от спроса и предложения. В условиях золотого стандарта такой основой валютного  курса является валютный, или монетный, паритет. Монетный паритет - это отношение  весового содержания золота денежной единицы одной страны к весовому содержанию его в денежной единице  другой страны.

  В условиях золотого обращения колебания валютного курса вокруг паритета были очень незначительны, имели определенные пределы, и валютный курса, также как и валютный паритет, был устойчивым. С упразднением золота как основы денежного миропорядка, эта объективная база валютных курсов исчезла.

   Основу современного валютного курса как цены денежной единицы в иностранных платежных средствах образует не какая-то конкретная ценность, а целый комплекс курс образующих факторов, проявляющих себя через спрос и предложение данной валюты на рынке. Курс валюты зависит не только от уровня цен, но и от состояния платежного баланса, стоимости кредита и т.п.

    Для бумажноденежного обращения характерен колеблющийся валютный курс. Нестабильность валютных курсов отрицательно отражается на развитии международных экономических отношений. Существуют меры по регулированию и стабилизации валютных курсов. В реальной практике международных экономических отношений в условиях бумажноденежного обращения применяются следующие виды валютных курсов: фиксированные и плавающие, или гибкие.

Фиксированные курсы - это система, предполагающая наличие зарегистрированных паритетов, лежащих в основе валютных курсов, поддерживаемых государственными валютными органами

Гибкие курсы - это система, при которой у валюты отсутствуют официальные паритеты.

   Определение курса валют называется котировкой. Исторически сложились два метода котировки иностранной валюты к национальной - прямая и косвенная.

   Наиболее распространена прямая котировка, при которой курс единицы иностранной валюты выражается в национальной валюте. При косвенной котировке за единицу принята национальная валюта, курс которой выражается в определенном количестве иностранных денежных единиц. Воздействие государства на валютный курс производится через операции центральных эмиссионных банков с помощью дисконтной политики и валютной интервенции. Дисконтная, или учетная, политика - это изменение учетной ставки центрального банка с целью регулирования валютного курса путем воздействия на движение краткосрочных капиталов.

Учетная политика - это традиционный метод регулирования валютного курса. Однако в современных условиях эффективность этого методы воздействия на валютный курс значительно снизилась. Поэтому, основным инструментом воздействия государства на валютный курс в современных условиях является валютная интервенция.

Валютная интервенция - это вмешательство Центрального банка в деятельность валютного рынка с целью воздействия на курс национальной валюты путем купли-продажи иностранной валюты.         

 

 

 

 

 

3.Валютное регулирование.

В валютной политике выделяются два основных аспекта:

• повседневное, оперативное регулирование текущей валютной конъюнктуры, деятельности валютного и золотого рынка.
• осуществление долгосрочных структурных изменений в международном валютном механизме.

Текущая валютная политика на национальном уровне осуществляется Министерством  финансов, Центральным банком, органами валютного контроля, а на международном  уровне координируется специализированными  межгосударственными валютно-кредитными органами.

Основными формами такой  политики  служат:

• дисконтная политика; 
• девизная политика (валютной  интервенции);
• продажа или покупка золота с целью оказания желательного воздействия на конъюнктуру рынка золота;
• изменение режима валют;
• ужесточение или ослабление валютных ограничений;
• диверсификация валютных резервов, позволяющая уменьшить убытки, связанные с относительным обесценением тех или иных валют, и обеспечением наиболее выгодной структуры резервных активов; получение или предоставление кредитов и субсидий, используемых для компенсаций возникающих разрывов в международных платежах.

Второй аспект валютной политики реализуется  по средствам участия стран в  межгосударственных переговорах и  соглашениях.

              Важнейшим объектом валютного  регулирования со стороны государства  является валютный курс. Воздействие  на него производиться через  операции Центральных банков  с помощью дисконтной политики  и валютной интервенции.

              Дисконтная политика – это изменение учётной ставки Центр. банка с целью регулирования валютного курса путём воздействия на движение краткосрочных капиталов.

              Валютная интервенция – это прямое вмешательство ЦБ в деятельность валютного рынка с целью воздействия на курс национальной валюты путём купли-продажи иностранной валюты.

 

 

 

 

 

 

4. Внешнеэкономическая  деятельность коммерческого банка.

 

Коммерческие банки предлагают ряд услуг клиентам-участникам внешнеэкономической  деятельности и сами становятся важным связующим звеном в международной  торговле. Как правило, банки создают  специализированные отделы по внешним  связям.

 

Для осуществления внешнеэкономической  деятельности банки:

• заключают договоры о корреспондентских отношениях с банками за рубежом и открывают корреспондентские счета;
• открывают филиалы и отделения за рубежом;
• приобретают доли собственности в зарубежных банках;
• открывают факто ринговые, лизинговые и т.п. компании.

Цели внешнеэкономической  деятельности банков:

• предоставить максимум услуг клиентам-экспортерам/импортерам;
• снизить риски международных сделок;
• обеспечить банку валютный доход.

Эти цели реализуются путем применения различных методов и инструментов, которые согласовываются экспортером  и импортером во время заключения торгового контракта.

 

Способы платежа, используемые в международной практике:

• авансовый платеж - это сумма денежных средств, перечисленная или выданная в счет предстоящих платежей или расходов, по которым отчет будет дан впоследствии;
• документарный аккредитив - это способ платежа в международной торговле, обеспечивающий экспортеру практически отсутствие риска, является односторонним, условным денежным обязательством банка, выдаваемое им по поручению клиента-приказодателя аккредитива;
• оплата после отгрузки - если в результате переговоров экспортер и зарубежный покупатель пришли к соглашению, в соответствии с которым покупатель выплачивает деньги за товары, как только они отгружены, экспортер посылает телеграмму или телекс покупателю, извещая его об отгрузке и указывая ее детали, а затем ожидает, что покупатель немедленно выполнит платеж;
• документарное инкассо - это операция, в которой банк действует в качестве посредника между продавцом (экспортером) и покупателем (импортером). Банк получает инкассо вместе с инструкциями от продавца (принципала) и представляет документы, являющиеся реальным доказательством фактической поставки товара покупателю в обмен на платеж или акцепт векселя в соответствии с инструкцией принципала.