Анализ прибыли предприятия (на примере ОАО «Сахамебель»)

 

      Размер  уставного капитала в 2007 года  как  и в 2008 году составлял 46 т.р., т.е. уставный капитал не менялся, соответственно за анализируемый период не произошло никаких изменений в размере данной величины. Также никаких изменений не произошло и с величиной добавочного капитала, его размер составляет 1333 .т.р.

      Значительные изменения в структуре наблюдается к нераспределённой прибыли, который в свою очередь уменьшился на 236,58% за 2007 год и увеличился на 7106 т.р. в 2008 году. 

    Таблица 6

    Горизонтальный  долгосрочных пассивов баланса

 

      Как следует из таблицы 6, объём долгосрочных займов и кредитов за анализируемый  период 2007 года увеличился на 4812 т.р., что  в относительном выражении составило 32,66%. Но за 2008 год наблюдается объем  займов и кредитов намного уменьшился и в абсолютном выражении составила -5156 т.р., и -26,38% в относительном. Неизменной осталась величина прочих долгосрочных обязательств. 

    Таблица 7

    Горизонтальный  анализ краткосрочных пассивов баланса

 

    На  основании данных анализа изменения  статей краткосрочных пассивов баланса, представленных в таблице 7 можно  сделать следующие выводы. Объём  краткосрочных займов и кредитов за анализируемый период возрос на 10636 т.р., что в относительном выражении составило 75,72%. Также величина кредиторской задолженности значительно увеличилась с 56562 т.р. до 145288 т.р., что в относительном выражении составило 156,87, а в абсолютном – 88726 т.р. 
 

    2.3. Расчет и оценка ликвидности и рентабельности предприятия 

    Проведём  оценку ликвидности баланса данного  предприятия. В 2007 году: А1=191555> П1=47632; А2=63988< П2=81978; А3=52458< П3=113656; А4=151475< П4=218419

    Таким образом можно сделать вывод  о том, что в 2007 году баланс предприятия был неликвидным, т.к. А2<П2 и А3<П3.

    В 2008 году картина ликвидности выглядела таким образом:

А1=202579> П1=100925; А2=109358> П2=19364; А3=117427< П3=201438;

А4=149976< П4=184556.

    Как видно, в 2008 году А3 было меньше П3, поэтому  баланс предприятия также остался неликвидным, т.к. для того, чтобы баланс соответствовал нормам необходимо, чтобы А1>П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4. 

    Таблица 8

    Показатели ликвидности

 

      Как видно из таблицы 8, значение коэффициента текущей ликвидности в отчётном 2008 году уменьшилось на 2,21 или на 44,83% и составило 2,72, что свидетельствует о том, что у предприятии достаточно оборотных средств для покрытия своих краткосрочных обязательств.

      Значение  абсолютной ликвидности за анализируемый  период значительно уменьшилось  на 0,04, что в процентном соотношении составляет 92,79%. Это говорит о том, что у предприятия недостаточно денежных средств для того, чтоб покрыть свои краткосрочные обязательства. 

      По  сравнению с 2007 годом коэффициент  быстрой ликвидности в отчётном 2008 году уменьшился на 2,22 или на 53,37%, что говорит о способности предприятия покрыть свои краткосрочные обязательства с помощью денежных средств, дебиторской задолженности и краткосрочных вложений.

      В таблице 9 представлены данные о показателях  рентабельности. Исходя из этих данных, можно сделать следующие выводы: 

Таблица 9

Показатели рентабельности

 

      По  сравнению с 2007 годом рентабельность собственного капитала в отчётном 2008 году уменьшилась на 0,22 рубля или  же на 81,48% в результате уменьшения величины чистой прибыли. Это уменьшение является неблагоприятным событием.

      По  сравнению с 2007 годом рентабельность всего капитала в отчётном 2008 году уменьшилась на 5,26 или на 73,46%, что является также неблагоприятным событием и говорит о динамике снижения рентабельности капитала.

      По  сравнению с 2007 годом рентабельность всего капитала в отчётном 2008 году уменьшилась на 8,58 или на 75,7%, что свидетельствует о том, что всё меньше прибыли приносит каждый рубль вложенных средств предприятия, что безусловно является неблагоприятным событием для данного предприятия.

      Совсем  незначительно уменьшилась рентабельность продаж в 2008 году по сравнению с 2007 годом. Значение данного показателя уменьшилось  на 5,83% или же на 0,14 рублей.

      Благоприятным событием для предприятия оказалось  то, что рентабельность продукции возросла в отчётном периоде по сравнению с базисным на 8,27%, что в абсолютном выражение составляет 0,21.

      Рентабельность  основных средств и прочих внеоборотных активов на предприятии уменьшилась  на 15,13 рублей, что в относительном  выражении составило 67,36%. Уменьшился данный показатель в связи с уменьшением величины прибыли от продаж, а также в связи с уменьшением величины основных средств. 
 

      2.3. Анализ финансовой устойчивости предприятия 

      Проведём  анализ финансовой устойчивости. Все  необходимые для этого данные представлены в таблице 10. 
 

    Таблица 10

    Коэффициенты финансовой устойчивости