Финансовое планирование и прогнозирование в коммерческой организации

     В таблице 1. постатейно записаны сведения о размещении капитала, имеющегося в распоряжении предприятия. На основании  этих данных можно проследить за изменениями  в составе и структуре активов  предприятия, откуда следует, что к 2009 году сумма основных средств увеличилась на 38560 руб.(13,8%). Общая сумма оборотных активов в 2009 году по сравнению с 2008 годом уменьшилась на 657213 руб. (15,4%) за счет значительного снижения в них суммы дебиторской задолженности – на 365123 руб. (14,3%) и денежных средств – на 301831 руб. (3,4%).

     Из  данных таблицы видно, что активы предприятия уменьшились за отчётный год на 606100 руб. Средства в активах  распределились следующим образом: основные средства – 201315 руб. или 25,4%; прочие внеоборотные активы – 12553 руб. или 1,6%; оборотные средства – 578777 руб. или 73%.

     Изменилось  органическое строение капитала: в 2008 году отношение оборотного капитала к основному составляло 7,6, а в 2009 году – 2,9. Это свидетельствует о замедлении темпов его оборачиваемости, а это может быть свидетелем того, что вложенные в предприятие ресурсы используются неэффективно.

     Важным  показателем оценки финансовой устойчивости является темп прироста реальных активов (реально существующих собственного имущества и финансовых вложений по их действительной стоимости). Реальными активами не являются нематериальные активы, износ основных фондов и материалов, использование прибыли, заемные средства.

     Темп  прироста реальных активов характеризует  интенсивность наращивания имущества и определяется по формуле: 

     А = ((Ос1 + Обс1)/(Ос0 + Обс0) – 1) * 100% , (2) 

     где А – темп прироста реальных активов, %,

     Ос  – основные средства и вложения без учета износа, торговой наценки, нематериальных активов, использованной прибыли,

     Обс – оборотные средства

     Имеем: 

     А = ((201315 + 578777) / (162755 + 1235990) – 1) * 100% = -44,2% 

     Таким образом, интенсивность прироста реальных активов за год снизилась на 44,2 %, что свидетельствует об ухудшении  финансовой устойчивости предприятия.

     Следующим моментом анализа является изучение динамики и структуры источников финансовых ресурсов. 

     Таблица 2. Анализ динамики и структуры источников финансовых ресурсов.

     Из  табл. 2. видно, что сумма всех источников финансовых ресурсов предприятия уменьшилась  на 606100 руб., в том числе собственные  средства не изменились, привлеченные средства уменьшились на 606100 руб., или  на 1,9% (в основном за счет уменьшения задолженности кредиторам на 595514 руб.). За отчетный год изменился состав источников средств: доля собственных средств увеличилась на 1,9 процентных пункта; привлеченных средств уменьшилась на 1,9 процентных пункта. Это свидетельствует о неудовлетворительной работе предприятия. 

     Рис.4. Коэффициент обеспеченности собственными средствами за 2008, 2009 г.

      Коэффициент обеспеченности собственными средствами меньше нормы, что является отрицательным с точки зрения финансовой устойчивости.

     Таким образом, по данным показателям финансовое состояние исследуемой организации в целом можно охарактеризовать как неустойчивое. Следует обратить внимание на увеличивающуюся долю заемных средств и остающуюся неизменно малую величину собственных средств.

     Для составления финансового плана мне были предоставлены документы:

     Бухгалтерский баланс за 2009г.;

     Приложение  к бухгалтерскому балансу за период с 1 января по 31 декабря 2009 года;

     Отчёт о прибылях и убытках за период с 1 января по 31 декабря 2009 года;

     Отчёт об изменениях капитала за период с 1 января по 31 декабря 2009 года;

     Предоставленных данных недостаточно для составления  баланса доходов и расходов, так  как некоторые из них организация  не разглашает в связи с коммерческой тайной. Поэтому необходимые данные для составления баланса доходов и расходов будут скорректированы.

     При составлении финансового плана  необходимо:

     Исчислить и распределить амортизационные  отчисления. Сумма амортизационных  отчислений определяется исходя из среднегодовой  стоимости амортизируемых основных фондов в планируемом периоде и средневзвешенной нормы амортизационных отчислений, приведённых в исходных данных.

     Рассчитать  смету затрат на производство продукции. При определении производственной себестоимости товарной продукции  нужно обратить внимание на особенности учёта изменения остатков незавершённого производства и остатков расходов будущих периодов при их увеличении или сокращении.

     Определить  объём реализуемых услуг и  прибыли (таблица 4). Остатки готовой  продукции на складах на конец года рассчитываются исходя из норм запаса в днях (таблица 3) и данных сметы затрат на производство на четвёртый квартал.

     Составить проект Отчёта о прибылях и убытках (таблица 8). Данные для расчёта представлены в таблице 3 и рассчитаны в таблице 4.

     При расчёте прибыли (убытка) планируемого года необходимо исходить из определения, что в её состав входит прибыль от реализации услуг и прочих доходов за минусом прочих расходов. В свою очередь прочие доходы и прочие расходы подразделяются на операционные и Внереализационные доходы и расходы.

     Выручка от реализации выбывшего имущества  отражается как операционные доходы. Расходы по реализации выбывшего  имущества – как операционные расходы.

     По  строкам «Внереализационные доходы»  и «Внереализационные расходы» учитываются внереализационные доходы и внереализационные расходы, приведённые в таблице 3. Внереализационные расходы расшифровываются по строкам 9, 10, 11, 12, 13, 14.

     Потребность в оборотных средствах по статьям  «Производственные запасы», «Незавершённое производство», «Готовая продукция» определяется исходя из нормы запаса в днях и однодневного (планового) оборота по соответствующим статьям затрат на производство на четвёртый квартал. При этом величина однодневного (планового) оборота по производственным запасам исчисляется исходя из величины материальных затрат, незавершённому производству из себестоимости валовой продукции, а по готовой продукции – исходя из производственной себестоимости товарной продукции, используя данные сметы затрат на производство продукции. Величину остатков по счетам «Расходы будущих периодов» и «Незавершённое производство» на конец периода будут исчисляться на основе данных сметы, где по строкам 13 и 14 указано изменение этих остатков. Величина остатков на начало года приведена в таблице 5.

     Заполнить таблицу «Распределение прибыли  планируемого года» (таблица 9) исходя их данных, приведённых в таблице 6.

     Высвобождение средств из оборота (мобилизация) показывается как снижение потребности в оборотных  средствах по строке «Прирост собственных оборотных средств» и как дополнительный источник прибыли по строке «Прибыль».

     Разделы баланса доходов и расходов предприятия  заполняются на основе имеющихся  данных и произведённых расчётов. Все расчёты будут производиться  с точностью до целых чисел.