Классификация оборотных средств

 

    В целях углубленного анализа целесообразно сгруппировать все оборотные активы по категориям риска. К примеру, имеется большая вероятность того, что дебиторскую задолженность будет легче реализовать (преобразовать в денежную форму), чем незавершенное производство или расходы будущих периодов. При этом следует учитывать область применения того или иного вида оборотных средств. Активы, которые могут быть использованы только с определенной целью, имеют больший риск (меньшую вероятность реализации), нежели многоцелевые активы. Чем больше средств вложено в активы, попавшие в категорию высокого иска, тем ниже ликвидность предприятия.

    Таблица №2: Степень риска. [2, с. 358] 

 

    В развитие приведенного анализа целесообразно  оценить тенденцию изменения  соотношений труднореализуемых  активов и общей величины активов, а также труднореализуемых и  легкореализуемых активов. Тенденция  названных соотношений к росту  указывает на снижение ликвидности.

    При проведении такого анализа следует  помнить, что классификация оборотных  средств на труднореализуемые и  легкореализуемые не может быть постоянной, а меняется с изменением конкретных экономических условий. Например, в  условиях нестабильности снабжения  и продолжающегося обесценения  рубля предприятия могут оказаться  заинтересованными вложить денежные средства в производственные запасы и другие виды товарно-материальных ценностей, рыночные цены на которые  стабильно растут, что дает основание  причислить активы указанной группы к легкореализуемым.

    Существуют  и более серьезные негативные последствия столь значительного объема труднореализуемых активов на балансе предприятия. Этот так называемый мертвый капитал замедляет оборачиваемость средств на предприятии и, следовательно, снижает эффективность его деятельности. Зачастую на наших предприятиях падение значений показателей рентабельности во многом определяется наличием и ростом доли труднореализуемых активов.

    Наконец, труднореализуемые активы, отражаемые в составе отдельных элементов  оборотных средств, искажают подлинную  картину ликвидности предприятия, вводя в заблуждение его Руководство  и деловых партнеров.

    Положение усугубляется тем, что на многих наших  предприятиях значительно ослаблен контроль, за сохранностью товарно-материальных ценностей. Проводимая нередко формально  инвентаризация не позволяет руководителю предприятия и его бухгалтерии  составить объективную картину  наличия и сохранности материальных ценностей.

    Если  труднореализуемые активы составляют значительную часть оборотных средств, то руководству предприятия и  его главному бухгалтеру надлежит принять  срочные меры по стабилизации финансового , положения предприятия. Такими мерами должны стать:

    инвентаризация  состояния имущества с целью  выявления активов "низкого" качества (изношенного оборудования, залежалых  запасов материалов; дебиторской  задолженности, нереальной ко взысканию) и уточнение реальной величины имущества  предприятия;

    совершенствование организации расчетов с покупателями (в условиях инфляции, как повило, выгоднее продавать продукцию быстрее  и дешевле, чем ожидать более  выгодных условий ее реализации);

    сокращение  чрезмерных запасов товарно-материальных ценностей и, как следствие, уменьшение оттока денежных средств. 

    1.3. Анализ движения денежных средств 

    Особое  значение для стабильной деятельности предприятия имеет скорость движения денежных средств. Одним из основных условий финансового благополучия предприятия является приток денежных средств, обеспечивающий покрытие его  текущих обязательств.

    Отсутствие  такого минимально необходимого запаса денежных средств свидетельствует  о его серьезных финансовых затруднениях. Чрезмерная же величина денежных средств  говорит о том, что реально  предприятие терпит убытки, связанные, во-первых, с инфляцией и обесценением денег и, во-вторых, с упущенной  возможностью их выгодного размещения и получения дополнительного  дохода. В этой связи возникает  необходимость оценить рациональность управления денежными средствами на предприятии.

    Существуют  различные способы такого анализа. [3, с. 264]. В частности, своеобразным барометром возникновения финансовых затруднений является тенденция сокращения доли денежных средств в составе текущих активов предприятия при возрастающем объеме его текущих обязательств. Поэтому ежемесячный анализ соотношения денежных средств и наиболее срочных обязательств (срок которых заканчивается в текущем месяце) может дать достаточно красноречивую картину избытка (недостатка) денежных средств на предприятии.

    Другим  способом оценки достаточности денежных средств является определение коэффициента оборачиваемости денежных средств. С этой целью используется формула: 

 

    Для расчета средних остатков денежных средств привлекаются внутренние учетные  данные.

    Для того, чтобы раскрыть реальное движение денежных средств на предприятии, оценить  синхронность поступления и расходования денежных средств, а также увязать  величину полученного финансового  результата с состоянием денежных средств  на предприятии, следует выделить и  проанализировать все направления  поступления (притока) денежных средств, а также их выбытия (оттока).

 

2. Экономическое содержание основного  капитала

 

    Основной  капитал характеризует ту часть используемого организацией капитала, который инвестирован во все виды внеоборотных активов (рис. 1).

    Рис. 1. Направления инвестирования основного капитала[6, с. 146] 
 

    

    

      
 
 
 
 

    Нематериальные  активы — это права на получение прибыли в будущем. Они не имеют физической формы и зависят от ожидаемой прибыли. Основные категории нематериальных активов:

• деловая репутация организации (или гудвилл);
• патенты, авторские права и торговые марки;
• права собственности на арендованное имущество и его усовершенствование;
• права и затраты на разработку природных ресурсов:
• формулы, технологии и образцы (программное обеспечение);
• ноу-хау — совокупность технических, технологических, управленческих и других знаний, оформленных в виде технической документации, описания, накопленного производственного опыта, являющихся предметом инноваций, но не запатентованных;
• товарный знак — эмблема, рисунок или символ, зарегистрированные в установленном порядке, служащие для отличия товаров данного изготовителя от других аналогичных товаров;
• лицензии;
• другие аналогичные виды имущественных ценностей фирмы.

    Нематериальные  активы отражаются в учете и отчетности в сумму затрат на приобретение, изготовление и расходах по их доведению до состояния, в котором они пригодны к использованию в запланированных целях. По объектам, по которым производится погашение стоимости, нематериальные активы, равномерно (ежемесячно) переносят свою первоначальную стоимость на издержки производства или обращения по нормам, определяемым организацией, исходя из установленного срока их полезного использования. По нематериальным активам, по которым невозможно определить срок полезного использования, нормы переноса стоимости устанавливаются в расчете на 10 лет. Амортизация нематериальных активов учитывается и отражается в отчетности отдельно.

    Долгосрочные  вложения — инвестиции в строительство, затраты па долевое участие в уставном капитале других организаций, приобретение акций и облигаций на долговременной основе. Они включают в себя:

• инвестиции организации в дочерние и зависимые общества (другие организации);
• займы, предоставленные организациям на срок более 12 месяцев;
• стоимость имущества, переданного в долгосрочную аренду на праве финансового лизинга.

    Основные  средства представляют собой стоимостную оценку основных производственных фондов. По экономической сущности основные фонды — это совокупность материально-вещественных ценностей, используемых в качестве средств труда для производства продукции предприятия, которые функционируют длительное время и переносят свою стоимость на вновь созданную продукцию по частям по мере их потребления, сохраняя при этом натурально-вещественную форму. Основные средства отражаются в бухгалтерском балансе по первоначальной стоимости.

    С 2001 г. к основным средствам относится  имущество со сроком службы более 12 месяцев независимо от его стоимости. (ПБУ 6/01). При этом имущество должно: [6, с. 147] 

    

• использоваться  в производстве продукции, работ  и услуг либо для управленческих целей;
• прослужить более одного года;
• не предназначаться для перепродажи;
• приносить доход.

    В соответствии с Положением по бухгалтерскому учету 
(ПБУ 6/01) в состав основных фондов не включаются, но учитыва 
ются в оборотных средствах: 

• предметы, прослужившие менее одного года, независимо от их стоимости; .
• предметы стоимостью не более 100-кратного (для бюджетных учреждений 50-кратного) МРОТ;
• специальные инструменты и приспособления независимо от их стоимости;
• спецодежда и спецобувь независимо от срока службы;
• временные сооружения, стоимость которых отнесена на строительно-монтажные работы в составе накладных расходов.

    Стоимость находящихся в эксплуатации средств труда и перечисленных выше предметов может погашаться организацией путем начисления суммы износа в размере 50% стоимости этих предметов по цене возможного использования при выбытии за непригодностью или в размере 100% при передаче указанных выше средств труда и предмеов в эксплуатацию.

    К основным средствам относятся:

• здания и сооружения;
• передаточные устройства;
• жилища;
• машины и оборудование;
• транспортные средства;
• производственный и хозяйственный инвентарь;
• скот рабочий, продуктивный и племенной;
• многолетние насаждения;
• библиотечные фонды;
• земельные участки, находящиеся в собственности организации;
• объекты природопользования (вода, недра и т.д.);
• отдельные виды капитальных вложений (например, на коренное улучшение земель).

    Используются  различные признаки классификации основных средств. [6, с. 148]

    В зависимости от характера  участия в сфере  материального производства они подразделяются на производственные и непроизводственные. Производственные основные средства прямо или опосредованно принимают участие в производстве материальных ценностей (здания, сооружения, рабочие машины и оборудование и т.д.). Основные производственные фонды постоянно участвуют в производстве продукции, характеризуют его техническую оснащенность. Непроизводственные основные средства не вовлечены в производственный процесс (жилые дома, поликлиники, детские сады, санаторно-курортные учреждения и др.).

    По  роли в производстве продукции основные средства делятся на активные и пассивные. Активные основные средства непосредственно участвуют в перемещении и переработке сырья, материалов, полуфабрикатов и комплектующих. К ним относятся машины, оборудование, передаточные устройства, вычислительная техника, транспортные средства, контрольно - измерительные приборы и т.п. Пассивные основные средства, не участвуя Непосредственно в процессе производства, создают условия, необходимые для его осуществления, — это здания, сооружения и т.п.