Формирование банко - страховых групп на российском рынке

          Доля страховых премий в ВВП  (показатель уровня проникновения  страхования) всего мира равен 7,52%, а показатель плотности страхования (собранная премия на душу населения) установился на уровне 518,5 долл.США. Первая тройка лидеров мирового рынка страхования по объему собранных премий представлена следующими странами: США с долей 33,36% (1 142 млрд. долл.), Япония 13,91% (476 млрд. долл.), Великобритания 8,76% (300 млрд. долл.). Российский рынок страхования занимал 25-е место в мире с долей 0,51% (17,51 млрд. долл.). Однако по доле страховой премии в ВВП Россия находилась на 57-м месте, по плотности страхования на 52-м месте.

          Количественный рост и структурные  измерения, происходившие на российском  рынке в течение 2006-2007 гг., привели  к тому, что Россия стала привлекательным  рынком для иностранных игроков.  Глобальные страховые компании рассматривают российский рынок как очень перспективное направление для инвестиций: ожидаемые прибыли значительно превышают страновые риски России. 2006 год стал первым годом развития страхования в современной России, когда реальную значимость приобрел фактор неценовой конкуренции. По большинству видов страхования тарифная конкуренция крайне затруднена, так как дальнейшее снижение тарифов без существенной угрозы финансовому состоянию страховщика уже невозможно.

          При номинальном росте страхового рынка России пока еще необратим процесс его стагнации в реальном выражении, т.е. с учетом ежегодно действующей на взносы инфляции. К сожалению, в 2005 г. при установившейся инфляции на уровне 10,9%, 4-процетного номинального роста премий оказалось недостаточно для того, чтобы превысить фактор ежегодного обесценивания денежных средств. В итоге, в 2005 г. темпы прироста премий, скорректированные на уровень инфляции, оказались на отметке – 6,4%, подтвердив динамику ежегодного падения данного показателя (см.рис.1). Однако ситуация изменилась в 2006 г., когда наметился рост в реальном выражении на 9,4%, обусловленный увеличением обязательного страхования, прежде всего обязательного медицинского страхования.

          Можно отметить, что показатель проникновения страхования на протяжении последних лет снижался одновременно со сворачиванием «схемного» бизнеса, достигнув в 2006 г. 2,19%. Только результаты 2003 г. продемонстрировали рост рассматриваемого показателя до 3,28%. Дело в том, что в 2003 г. произошло изменение законодательных требований, когда страховые организации должны были перейти с кассового метода на метод начисления при ведении бухгалтерского учета. Поэтому показатели страховых взносов на исследуемом рынке в 2003 г. в сравнении с 2002 г. не отражают реального положения дел (см. рис.3).

          Взносы на душу населения, наоборот, демонстрируют ежегодный рост, но  только в номинальном выражении.  По результатам  2006 г. на душу  населения приходится 4 246,1 руб. страховой премии, что является достаточно малым показателем в сравнении с развитыми странами. Однако показатель 2006 г. опережает данные 2005 г. на 25%, что свидетельствует о реальном росте страховых взносов на душу населения (см. рис. 3).

          По итогам первого полугодия  2008 г. российские страховые компании собрали 293 млрд. руб. взносов по прямому страхованию (без ОМС), что на 44 млрд. руб., или на 17,6%, больше, чем аналогичный период предыдущего года. Прирост взносов в 2008 г. замедлился – в первом полугодии 2007 г. он был на 3,1% выше. Крупнейшими сегментами российского страхового рынка по-прежнему остаются автокаско (объем взносов, собранных по этому виду страхования в первом полугодии 2008 г., составил 76,4 млрд. руб.), ДМС (53,0 млрд. руб.), ОСАГО (39,1 млрд. руб.) и страхование имущества юридических лиц от огневых и иных рисков (31,3 млрд. руб.).

          По данным рейтингового агентства  «Эксперт РА», активы десяти  крупнейших страховых групп России  на конец 1-го полугодия 2008 г.  выросли по сравнению с концом 1-го полугодия 2007 г. на 27,2%, суммарная чистая прибыль – на 14,5% (см. рис.5).

          В настоящее время складываются  позитивные тенденции в развитии  страхового рынка России, создаются  условия для его равномерного  и динамичного роста. По мнению  ряда экспертов, его потенциал роста составляет 9-12% в год. Следует заметить, что рост будет происходить с одновременным увеличением благосостояния населения и ростом экономики страны в целом. Однако возможны и внезапные скачки, например на рынке страхования жизни, который абсолютно не развит и оценивается в 60 млрд. долл. США, поэтому выглядит привлекательным для западных инвесторов.

          В то же время глава ФССН Илья Ломакин-Румянцев отметил, финансовый кризис не мог не повлиять на страховой рынок, хотя страховщики себя и чувствуют гораздо лучше, чем банки. Так, в третьем квартале 2008 г. по сравнению со вторым кварталом премия сократилась на 9%, тогда как за аналогичный период 2007 г. падение было на уровне 4%. В лидерах падения личное страхование – минус 53%, в то время как в аналогичный период прошлого года наблюдалось всего лишь 20%-ное падение. Эксперты видят причину в сокращении предприятиями социальных расходов.

          По мнению ФССН, в полной мере последствия сокращения платежеспособного спроса страховщики ощутят в следующем году. В первую очередь это отразится на видах страхования, связанных со строительством, а также потребительским и залоговым кредитованием. «Негативные последствия будут иметь двойное действие. Во-первых, мы ожидаем, что сокращение покупательной способности и уменьшение расходов предприятий приведет к снижению спроса на страхование имущества и добровольное медицинское страхование. Сворачивание кредитных программ и замораживание строительных объектов отрицательно скажутся на рынках ипотечного страхования, страхования автокаско и страхования СМР. Рост полученных страховых премий следует ожидать только в страховании, связанном с госконтрактами и большими инфраструктурными проектами (например, со строительством олимпийских объектов). Во-вторых, замедлятся темпы развития рынка, обострение проблемы роста убыточности, обесценение инвестиций страховщиков – все это приведет к банкротству целого ряда российских страховых компаний в 2009 году», - считает Павел Самиев, директор департамента рейтингов финансовых институтов рейтингового агентства «Эксперт РА».

          Одновременно тормозят развитие  страхования в современной России  медленные темпы роста рынка  перестрахования, который выступает  в роли инструмента оптимизации  страховых рисков. По оценкам  аналитиков, реальный рынок перестрахования растет на 10-15% в год. Его особенностью является то, что основные потоки перестрахования аккумулируются у универсальных перестраховщиков. Существенно влияют на развитие перестрахования следующие проблемы:

  - низкая  капитализация российских перестраховщиков  в сравнении с универсальными  компаниями, которые превосходят  по финансовым возможностям;

   - перестрахование – это транснациональный  вид бизнеса, но нашим компаниям  пока для выхода на серьезные  западные рынки мешает отсутствие серьезных международных рейтингов. Переход на международные стандарты финансовой отчетности является неотъемлемой частью вступления российских страховых компаний в глобальный мировой страховой рынок;

   - низкий уровень государственной поддержки рынка перестрахования.

          Развитие страхового рынка, способного  удовлетворить все потребности  растущей и усложняющейся экономики  России, возможно только при выполнении  двух ключевых принципов, заложенных  в концепции: 

   - страхование активов по их реальной стоимости;

   - установление единой экономической  стоимости жизни для возмещения  вреда жизни и здоровью по  всем видам страхования.

          Понятие экономической стоимости  жизни должно быть унифицировано  и определено в зависимости  от среднего уровня заработной платы, расходов на образование и медицинское обслуживание. Система страхования должна обеспечивать по-настоящему достойное возмещение вреда жизни и здоровью каждого человека независимо от вида страхования, по которому произошел страховой случай. Реальную стоимость активов в экономике следует рассчитывать исходя из справедливой стоимости, например из дисконтированной стоимости будущих денежных потоков, генерируемых этими активами.

          Чтобы интегрировать страховой  рынок России в общеевропейскую финансовую систему, нужно выделить следующие его особенности:

   - доля страхования имущества  предприятий и грузов В России  будет выше в силу экономической  и географической специфики (структура  народного хозяйства, слабая развитость  инфраструктуры, удаленность территорий);

   - доля добровольного медицинского  страхования как альтернатива  государственного медицинского  обеспечения будет занимать более  значимое место на рынке и  показывать более устойчивый  рост, чем накопительное и пенсионное страхование;

   - на рынке будут доминировать  отечественные страховые компании, даже в случае полной либерализации  рынка;

   - обязательное страхование и  различные централизованные страховые  программы в России аккумулируют  значительную долю страхового рынка.

          Российский страховой рынок аккумулирует  более 4/5 рынка стран СНГ. Это  обуславливается использованием кэптивных и схемных операций, которые позволили российским страховщикам укрепиться на рынке, накопить финансовые и кадровые ресурсы. Также этому способствовала умеренная протекционистская политика, которая контролировала процесс вхождения иностранных страховых компаний на рынок.

          По мнению экспертов, существует  достаточно много веских причин  инвестиционной привлекательности  российского страхового рынка:

   - согласно прогнозам, в России  продолжится устойчивый рост  ВВП;

   - высокие цены на нефть обеспечили  стабильный приток денежных средств,  хотя мировой финансовый кризис  конца 2008 г. и вносит свои  корректировки;

   - хорошая динамика уровня прибыли на собственный капитал;

   - российский рынок продолжает  оставаться привлекательным рынком  в мире;

   - в российском секторе розничных  услуг наблюдается более низкий уровень конкуренции по сравнению со странами с развитой или развивающейся рыночной экономикой;

   - сформировался спрос на высококачественные  страховые услуги;

   - налоговая и нормативно-правовая  среда приемлема для западных  компаний.

 
 
 
 
 
 

 

 
 

     

                                          Заключение.

          Российский страховой рынок сталкивается с существенными проблемами, требующими их скорейшего решения. Это, прежде всего, совершенствование страхового законодательства с учетом задач внутреннего регулирования страхового рынка, требований европейского страхового нормативно-правого поля,  в условиях вступления России во Всемирную Торговую Организацию. А также решение задач повышения финансовой устойчивости и платежеспособности страховых компаний, освоение новых страховых продуктов и видов страхования, подготовка и переподготовка кадров для страхового бизнеса.

          Одновременно к числу важнейших  задач развития страхования в  России можно отнести повышение  конкурентоспособности российского  страхового рынка на мировом  страховом рынке, повышение уровня  капитализации страховых компаний, повышение инвестиционной привлекательности российских страховых компаний, улучшение качества страховых услуг. Приоритетным является развитие классических видов долгосрочного и накопительного личного страхования, совершенствование правовых и организационных основ обязательного страхования, создание и развитие современной инфраструктуры страхового рынка, создание единых баз данных страховых компаний. Требуется создание единой образовательной системы, предполагающей не только получение базовых фундаментальных знаний и практических навыков, но и постоянное повышение квалификации работников страховой сферы. Особого внимания заслуживает вопрос совершенствования налогообложения доходов физических и юридических лиц, связанного как с деятельностью страховых организаций, так и со страхованием физических и юридических лиц. Повышение страховой культуры населения является неотъемлемой частью для развития страхового рынка.

          В России складываются все  предпосылки для формирования  эффективной системы взаимодействия по поводу страхования между государством, обществом и бизнесом. Позитивные тенденции в социально-экономической системе и стимулирование развития страхования будут способствовать тому, что роль российского страхового рынка будет только возрастать как внутри страны, так и за ее пределами.

 
 

                                             Приложение.

 

Рис. 1 Динамика доли страховой  премии в ВВП, 2001-2007 гг., %