Банковская система. Деньги, функции денег

Люди могут хранить  своё богатство в виде драгоценностей, произведений искусства, домов, акций  и облигаций, и во многих других формах. Отдельные лица также накапливают  золото в форме слитков, монет, украшений (тезаврация золота), покупая его  на рынке в обмен на свою национальную денежную единицу. Однако деньги больше подходят для выполнения этой функции, поскольку им присуща ликвидность.

Наличные деньги, помещённые на некоторые виды банковских счетов, не приносят их собственнику никакого дохода. Однако в современных экономических  системах деньги могут храниться  на счетах, которые приносят такой доход.

 4. Деньги как средство платежа.

Выполняя платежную функцию, деньги обслуживают различные рыночные сделки (куплю-продажу товаров и  услуг, оформление имущественных сделок - залога, аренды, найма, займа, кредита  и др.), уплату налогов, выплату зарплат  и пенсий. Если покупка и продажа  не совпадают во времени и пространстве, продукты могут продаваться в  кредит, их оплата производится с отсрочкой, т.е. в долг. При этом стоимость  товаров и услуг³ временно остается у продавца в виде долгового обязательства покупателя до тех пор, пока должник не уплатит определенную сумму денег.

5. Мировые  деньги.

Функция мировых денег  проявляется во взаимоотношениях между  странами или между юридическими и физическими лицами, находящимися в различных странах. Мировые  деньги функционируют как всеобщее платёжное средство, всеобщее покупательное  средство и всеобщая материализация общественного богатства.

Международным покупательным  средством мировые деньги служат при нарушении равновесия обмена товарами и услугами между странами, тогда их оплата производится наличными  деньгами. При золотом стандарте  мировыми деньгами выступало золото как средство регулирования платёжного баланса и кредитные деньги (банкноты) отдельных государств разменные  на золото. В наше время расчёты  между странами стали производиться  с помощью свободно конвертируемых валют.⁴

3. Денежный мультипликатор

Росту денежной массы способствует денежный мультипликатор (от лат. multiplicator - умножающий), возникающий с развитием  кредитной системы. Суть его в  том, что денежная масса в обороте  увеличивается в результате расширения кредитных операций банков со своими клиентами за счет получения средств  из резервов Центрального Банка.

Денежный мультипликатор - это коэффициент увеличения (мультипликации) денег на депозитных счетах коммерческих банков в период их движения от одного банка к другому.

Коэффициент мультипликации можно также выразить в виде отношения  образовавшейся денежной массы на депозитных счетах к величине первоначального  депозита. Суть мультипликатора заключается  в том, что в первом коммерческом банке, куда поступили эмитированные  Центральным Банком деньги, образуется свободный резерв. Он отражается в  виде остатка на основном корреспондентском  счете. Этот резерв можно назвать  «первичным депозитом», используется для выдачи кредитов. За счет кредитов деньги перечисляются в другой коммерческий банк, где также образуется свободный  резерв («вторичный депозит»), в пределах этого резерва выдаются кредиты, из денег которого образуется свободный  резерв в третьем банке («третий  депозит»), затем в четвертом и  т.д. В процессе кредитования, осуществляемого  коммерческими банками, увеличивается, т.е. мультиплицируется, первоначально  эмитированная Центральным Банком сумма денег в безналичной  форме системой коммерческих банков. Однако, коэффициент мультипликации никогда не достигнет максимальной величины, т.к. всегда часть свободного резерва используется для других не кредитных операций (в соответствии с установленным лимитом кассы  любого предприятия и в банке  должны быть наличные деньги для кассовых операций.) Процесс мультипликации непрерывен, поэтому коэффициент  мультипликации рассчитывается за определенный период времени (например: год). Центральный  Банк выполняет функцию денежно-кредитного регулирования, управления механизмом мультипликатора, тем самым, расширяя и сужая эмиссионные возможности  банков.

5. Предложение денег и его структура.
1. Понятие денежной массы

Единство денег безналичного оборота и наличных денег обусловило возможность рассмотрения их как  совокупности в виде денежной массы, под которой понимается совокупный объем наличных денег и денег  безналичного оборота. В Федеральном  законе «О Центральном банке РФ»  от 12 апреля 1995г. предусмотрено следующее: «Банк России может устанавливать ориентиры роста одного или нескольких показателей денежной массы...».

Важно подчеркнуть, что речь идет о совокупной величине денежной массы, включающей деньги безналичного оборота и наличные деньги.

Важнейшим количественным показателем  денежного обращения является денежная масса, представляющая собой совокупный объем покупательных и платежных  средств, обслуживающих хозяйственный  оборот и принадлежащих частным  лицам, предприятиям и государству.

Денежная масса - это совокупность наличных и безналичных услуг  покупательных и платежных средств, обеспечивающих обращение товаров  и в народном хозяйстве, которым  располагают частные лица, институциональные  собственники и государство. В структуре  денежной массы выделяется активная часть, к которой относятся денежные средства, реально обслуживающие  хозяйственный оборот, и пассивная  часть, включающая денежные накопления, остатки на счетах, которые потенциально могут служить расчетными средствами.

Таким образом, структура  денежной массы достаточно сложна и  не совпадает со стереотипом, который  сложился в сознании рядового потребителя, считающего деньгами прежде всего наличные средства - бумажные деньги и мелкую разменную монету. На деле доля бумажных денег в денежной массе весьма низка (менее 25%), а основная часть  сделок между предпринимателями  и организациями, даже в розничной  торговле, совершается в рыночной экономике путем использования  банковских счетов (применение банковских денег-чеков, кредитных карточек, чеков  для путешественников и т. п.). Эти  инструменты расчетов позволяют  распоряжаться денежными депозитами, т. е. безналичными деньгами. При оплате товара и услуги покупатель, используя  чек или кредитную карточку, приказывает  банку перевести сумму покупки  со своего депозита на счет продавца или  выдать ему наличные.

Вместе с тем в структуру  денежной массы включаются и такие  компоненты, которые нельзя непосредственно  использовать как покупательное  или платежное средство. Речь идет о денежных средствах на срочных  счетах, сберегательных вкладах в  коммерческих банках, других кредитно-финансовых учреждениях, депозитных сертификатах, акциях инвестиционных фондов, которые  вкладывают средства только в краткосрочные  денежные обязательства и т. п.

Исходной основой определения  количества денег является сумма  цен товаров. Учитывая, что одна денежная единица совершает несколько  оборотов в год, количество денег  в обращении прямо пропорционально  сумме цен и обратно пропорционально скорости оборота денежной единицы. С развитием кредита, системы взаимных расчетов и погашения взаимоплатежей совокупная стоимость товаров и услуг уменьшается на сумму цен товаров и услуг, проданных ранее, срок оплаты которых наступает в текущем году.

Длительное время денежные системы многих стран опирались  на жесткую привязку денежной массы  к золоту. Денежной единице соответствовало  определенное количество золота и, самое  главное, держатели бумажных денег  могли обменять их на золото. Динамика цен на золото играла исключительную роль в общей ценовой конъюнктуре  и тем самым воздействовала на денежную массу. С отходом от этого  золотого правила денежного обращения  в качестве обеспечения денег  выступают товарная масса и финансово-экономические  активы, включая, золото и другие драгоценные  металлы.

Эти фундаментальные факторы  формирования денежной массы продолжают действовать и в современной  экономике, хотя общее факторное  поле денежного обращения усложнилось.

Существуют различные  концепции определения компонентов  денежной массы. Согласно первой денежная масса состоит из наличных денег  в обращении (банкноты, монеты, в  некоторых странах - казначейские билеты) и денег безналичного оборота, или  безналичных денег (остатки на банковских счетах, или банковские депозиты). Кроме  денег в платежном обороте, в  соответствии с данной концепцией, могут использоваться различные  виды ценных бумаг - векселя, чеки, депозитные сертификаты и др. Данная концепция  лежит в основе формирования денежных агрегатов, используемых Банком России в настоящее время.

Сторонники второй концепции  относят векселя, чеки, а иногда и  другие ценные бумаги к безналичным  деньгам и включают их в денежную массу. Исходя из этой концепции Банк России в начале 90-х гг. использовал  агрегат МЗ, который состоял из наличных денег и остатков на различных  банковских счетах плюс депозитные сертификаты  и облигации государственных  займов. Экономисты, разделяющие третью концепцию, отрицают существование  безналичных денег и считают  деньгами только наличные деньги.

В современной экономической  литературе выделяют два подхода  к измерению денежной массы:

1. трансакционный подход - измерение денег в функциях  средства обращения и средства  платежа. Этот подход базируется  на том, что основное отличие  денег от других активов заключается  в том, что именно деньги  служат средством обращения и платежа, делая возможным совершение сделок купли-продажи. Домашним хозяйствам и организациям необходимо иметь деньги для совершения расчетных операций.

2. ликвидный подход - измерение  денег не только в функциях  средства платежа, но и сохранения  стоимости (накопления). Этот подход  основывается на свойстве денег  быть ликвидным активом, выполняющим  функцию сохранения стоимости.  Ликвидным называется такой актив,  который может быть использован  как средство платежа или легко  превращен в средство платежа  и имеет фиксированную номинальную  стоимость. Деньги обладают абсолютной  ликвидностью. Всем остальным активам  ликвидность присуща в той  или иной степени. Деньги составляют  активную часть денежной массы  (наличные деньги, денежные накопления, остатки средств на счетах). Кроме  того, в денежную массу включаются  такие компоненты, которые нельзя  непосредственно использовать в  качестве покупательного и платежного  средства (денежные средства на  срочных счетах, сберегательных  вкладах в банках, краткосрочные  государственные облигации, сберегательные  и депозитные сертификаты и  прочие компоненты денежной массы). Эти компоненты обладают гораздо  меньшей ликвидностью, чем деньги  и носят название «квазиденьги».  Они выражают пассивную часть  денежной массы.

Таким образом, денежная масса  представляет собой совокупность общепринятых, определяемых органами денежно-кредитного регулирования, ликвидных активов, выполняющих функции денег. Но в  состав денежной массы в обращении  не входят ценные бумаги. Центральные  банки при измерении денежной массы используют и трансакционный, и ликвидный подходы. Приоритет  отдается тому подходу, который в  данный момент в большей степени  обеспечивает контроль над денежной массой, возможность ее регулирования  для достижения экономических целей.

2. Денежная масса и ее структура

Денежное обращение - это  движение денег во внутреннем экономическом  обороте страны, в системе внешнеэкономических  связей в наличной и безналичной  форме, обслуживающее реализацию товаров  и услуг, а также нетоварные платежи  в хозяйстве.

Базовыми категориями  денежного обращения являются денежная единица, денежная масса, денежная система  и денежно-кредитная политика.

Денежная единица - это  исторически сложившаяся законодательно закрепленная национальная единица  измерения количества денег, цен, товаров  и услуг. Законом о Центральном  банке РФ установлено, что одной  из основных целей деятельности банка являются защита и обеспечение устойчивости рубля, в том числе его покупательной способности и курса по отношению к иностранным валютам.

Денежно - кредитная политика представляет собой совокупность денежно-кредитных  инструментов (параметры денежной массы, нормы резервов, уровень процента, сроки кредита, ставки рефинансирования и т.д.) и институтов денежно-кредитного регулирования (центральный банк, министерство финансов и т.д.).

Денежная система представляет собой форму организации денежного  обращения, которая имеет исторический характер и изменяется в соответствии с сущностью экономической системы  и основами денежно-кредитной политики.

Денежное обращение - достаточно сложная конструкция, соединяющая  как основные сущностные характеристики денег, так и механизмы, и способы  использования денег для содействия экономическому и социальному развитию страны.

Роль денежного обращения, его правильная организация проявляются  в следующих моментах:

1.отлаженность хозяйственного  оборота и платежно-расчетной  системы. Если нет этой отлаженности, то на пути движения денег  возникают тромбы, замедляется хозяйственный  и денежный оборот, растут неплатежи;