Активные операции коммерческих банков

     3. Управление кредитными рисками.  После того, как определены подлежащие управлению риски и их размер, необходимо выработать стратегию и методологию управления кредитными рисками. Оно может быть направлено как на предотвращение возникновения кредитных рисков, так и на преодоление негативных последствий кредитных рисков для рентабельности и ликвидности банка

     На  разных организационных уровнях, в рамках отдельной кредитной организации, филиала, всего банка - в соответствии с разработанной методологией принимаются решения о применении активных инструментов управления кредитными рисками для их недопущения, минимизации и нейтрализации, а также пассивных инструментов для преодоления возможных негативных последствий рисков.

     4. Контроль за эффективностью управления  кредитными рисками. Результаты осуществляемых мероприятий по управлению кредитными рисками должны постоянно контролироваться. Контроль призван выявлять и анализировать причины отклонения величины реализовавшихся рисков от запланированных показателей. Для кредитной деятельности, структуру рисков и убытки для преодоления последствии наступивших рисков и восстановления структуры рисков. Величина и характер риска могут изменяться во времени. Задачей кредитного мониторинга является своевременное определение ухудшения кредитоспособности или стоимости обеспечения в течение кредитных отношений.

     Контроллинг рисков, то есть их планирование, управление и контроль, позволяет иметь банку точную и подробную информацию о величине и характере кредитного риска, проводить анализ отклонений планируемых значений от действительных и заблаговременно принимать необходимые меры для исправления ситуации.

     Функционально контроллинг призван анализировать  всю имеющуюся внутреннюю и внешнюю  информацию для определения:

• уровня риска кредитного портфеля.
• планирования структуры и рентабельности кредитного портфеля.

     Возможного  влияния изменения внешних условий на структуру и величину кредитных рисков банка. Контроллинг рисков позволяет оценить эффективность проводимой политики.

     Для расчета процентной ставки в исследуемом  банке используется метод простых  процентов, который предусматривает  корректировку на срок фактического использования кредита. Если заемщик осуществляет погашение кредита постепенно, метод простых процентов определяет снижение остатка задолженности и соответственно сумму уплачиваемых процентов.  

     Таблица 5 - Разграничение проверки кредитоспособности и кредитного мониторинга

 

     Предположим, что заемщик просит кредит в размере 100 тыс. тенге на 1 год с простой процентной ставкой 22 %. Если договор не предусматривает до конца года частичного погашения суммы основного долга, процентные платежи клиента будут выглядеть следующим образом (расчет производится по формуле 1) 

      ,    (1) 

     где Пп - процентные платежи;

     Д - основной долг;

     Ст- ставка процента;

     t - время.

     Тогда сумма процентных платежей составит

     100 000 * 0,22 * 1 = 22 000 тыс. тенге.

     Таким образом, в момент погашения клиент уплатит банку 122 000 тысячи тенге. Предположим теперь, что основной долг выплачивается четырьмя равными платежами по 25 000 тыс. тенге.

     Очевидно, что при простых процентах  клиент экономит на процентных выплатах по мере приближения срока погашения  кредита. Для банка расчет по такому методу представляется с двух сторон. С одной стороны банк теряет некоторую сумму своего дохода, но с другой при каждой частичной оплате он снижает свой кредитный риск невозврата клиентом суммы кредита.

     В то время как большая часть  кредитов предусматривает возможность частичного погашения, как процентов, так и основного долга в течение срока кредитования, метод дисконтирования предполагает авансовую оплату процентов. В соответствии с данным методом проценты могут вычитаться в начале, и клиент получает сумму кредита за вычетом процентов. 

     Таблица 6 - Суммы платежей в тысячах тенге

 

     Предположим, что кредитный инспектор предлагает клиенту в сумме 100 тысяч тенге, (100 000 0,22) вычитаются из основного долга; заемщик получает: 100 000 - 22 000 = 88 000 тенге. При наступлении срока погашения клиент обязан вернуть 100 000 тенге. Реальная ставка по кредиту составит для заемщика 25 %.  

      ,    (2) 

     где ДСк - дисконтная ставка по кредиту;

     Пд - причитающиеся проценты;

     Ск - чистая сумма полученного кредита.

     Например: 22 000/88 000 = 0,25 или 25 %.

     Одним из наиболее старых способов расчета  ставки по кредиту является метод накидки, когда процентные выплаты прибавляются к сумме основного долга до того, как заемщику будут объявлены размеры взносов в погашение кредита. Например, если клиент хочет получить 100 тысяч тенге и ему устанавливается процентная ставка 22 % методом накидки при 12 ежемесячных платежах в погашение кредита, то общая сумма к выплате будет составлять 100 000 (основной долг) плюс 22 000 (проценты), или 122 000 тенге. Ежемесячный взнос будет равен 10 166,66 тенге. Поскольку в среднем заемщик может в течение года пользоваться суммой, приблизительно равной 50 000 тенге, реальная ставка составит 50 000 = 0,44 или 44 %.

     Только  в том случае, если кредит и проценты по нему погашаются единовременно в конце срока, ставка по методу накидки будет равна простой процентной ставке. В любом другом случае клиент уплачивает более высокую реальную ставку по кредиту, нежели ставка указанная в договоре.

     Еще одним видом банковских рисков, которому подвержен АО «Цеснабанк» является валютный риск.

     Валютный  риск - это риск потерь, обусловленный  неблагоприятным изменением курсов иностранных валют в ходе осуществления  сделок по их купле-продаже. Он возникает  только при наличии открытой позиции. Валютные операции АО «Цеснабанк» подразделяют на «кассовые» и «срочные». Рынок кассовых сделок требует оплаты в течении двух рабочих дней со дня заключения контракта, поэтому невыполнение обязательств менее вероятно. К таким сделкам относятся: сделка СВОП, овернайт. К срочным сделкам относятся: форвард, СВОП, фьючерсы, опционы.

     Риск  неуплаты по срочным валютным сделкам  зависит от кредитоспособности инвестора и срока контракта. Чем выше этот срок, тем выше вероятность изменения курса и неуплаты.

     Срочные инструменты применяются клиентами банка, как основные методы страхования (хеджирования) их валютных (или финансовых) рисков. Исследуемый банк вынужден применять эти инструменты, как услуги клиентам. В то же время риск срочных операций достаточно серьезен и банк, в свою очередь, вынужден сам страховать заключенные с клиентом срочные сделки.

     К срочным видам сделок относят  форвардные операции; СВОП; опционы; фьючерсы.

     Форвардной  сделкой называется такая сделка, при которой курс устанавливается в настоящем, а обмен валютами происходит в будущем.

• Характеристики: обмен валютами (расчет) произойдет не раньше чем через 2 рабочих дня после заключения контракта,
• будущий валютный курс так же фиксируется при заключении сделки,
• срок платежа фиксируется в контракте,
• не встает вопрос о ликвидности до наступления срока платежа.
• Если имеется реальная возможность возникновения валютного риска в будущем, он покрывается форвардной сделкой.
• АО «Цеснабанк» открывает форвардную позицию в случае, если клиент продает или покупает иностранную валюту по форварду, т.е. с обменом валют на будущую зафиксированную дату, а также, если сам банк продает или покупает иностранную валюту по форварду в целях извлечения прибыли. Однако здесь присутствует риск изменения цен, который может привести к убыткам банка.
• Сделка СВОП означает обмен одной валюты на другую на определенный период времени. Представляет собой комбинацию кассовой операции - СПОТ и срочной - форвард. Обе сделки заключаются в одно и тоже время с одним и тем же партнером. СВОП используется АО «Цеснабанк» как средство исключения риска процентных ставок, а также, как средство исключения риска колебания валютных курсов.
• Опцион - это соглашение между покупателем и продавцом, которое представляет покупателю право (но не обязательство) покупать валюту у продавца опциона или же продавать ее.
• Опцион является одним из вариантов полного покрытия валютных рисков. Его можно использовать как страховку, используя при неблагоприятных движениях курса. По сравнению с форвардом, опцион дает лучшую защиту от возможных рисков, потому что покупатель опциона оставляет за собой право выбора осуществления или неосуществления сделки.
• Фьючерсные контракты заключаются на специальных биржах и, в отличие от форвардного контракта, фьючерс не предусматривает реальную покупку/продажу валюты. Позиция по фьючерсу ликвидируется с помощью встречных контрактов. Риск по фьючерсам минимизируется за счет возможности покрыть обязательство по первому фьючерсному контракту путем осуществления встречной обратной сделки.

     Сущность  основных методов спотового и срочного страхования сводится к тому, чтобы осуществить валютно-обменные операции до того, как произойдет неблагоприятное изменение курса, либо компенсировать убытки от подобного изменения за счет параллельных сделок с валютой, курс которой изменяется в противоположном направлении.

     Таким образом, проблемы управления финансовыми  активами АО «Цеснабанк» сводятся к тому, что деятельность банка сопряжена с многочисленными рисками, а так как банки призваны олицетворять надежность и безопасность, поэтому управление риском является одной из ключевых функций стратегического направления банком. Несмотря на то, что термин "риск" употребляется очень часто, само понятие риска многогранно и его можно интерпретировать по-разному. В наиболее широком смысле риском называется неопределенность того или иного события в будущем. Что касается определения банковского риска, то на наш взгляд оно будет следующим: банковские риски - это риски, которые могут возникнуть в результате предоставления банковских услуг и плохого менеджмента.

     В составе банковских рисков, которым  подвержен АО «Цеснабанк» выделены кредитный, валютный и процентный риски, в частности отмечено, что:

    - в области кредитования, отрицательным моментом является, то, что наличие инфляции, а также падение обменного курса тенге/доллар США за рассматриваемый период могут значительно понизить покупательскую стоимость обеспечения. При снижении спроса и покупательской способности ликвидный залог на день выдачи может оказаться мало ликвидным, либо вовсе не ликвидным на день его реализации. В АО «Цеснабанк» качество портфеля недостаточно по причине никого размера и вероятного снижения потребительской стоимости обеспечения выданных кредитов; стоимость залогового имущества должна не менее чем в двое перекрывать размер кредита, особенно по неудовлетворительным и просроченным ссудам;

    - чистый доход, полученный от операций с иностранной валютой в АО «Цеснабанк», снизился на 739 880 тысяч тенге (в 2010 году данный показатель составлял 184 544 тысячи тенге, а в 2011 году составил 924 424 тысячи тенге). Темп прироста составил 400,92 %. Увеличение прироста от операций с иностранной валютой в 2011 году по сравнению с 2010 годом отражает непрерывную относительную стабильность тенге по отношению к курсу обмена в 2010-2011 годах и изменениях в курсовой стоимости доллара США и евро.

     АО  «Цеснабанк» необходимо и в дальнейшем уделять пристальное внимание управлению процентным риском, так как игнорирование им может негативно воздействовать на доходы и стоимость активов, пассивов и капитала. Значительные колебания процентных ставок в последние годы существенно меняли уровни издержек, прибыли и стоимость активов банка.