Система финансовых планов и их взаимосвязь

Процесс составления финансового  плана можно разбить на три  этапа:

• анализ информации для составления плана;
• выработка и оценка целей планирования, предпосылок для реализации этих целей, оценка риска и возможности их избежать;
• непосредственная разработка финансового плана в виде расчета и согласования показателей, мероприятий обеспечивающих их выполнение.

Финансовый план предприятия содержит следующие таблицы:

1. Прогноз объемов реализации товаров и услуг – выполняется на три года. На первый год по месяцам, на второй год – по кварталам, третий – прогноз на год. Рассчитывается в натуральном и денежном выражениях на основе маркетинговых исследований, которые позволяют уточнить потребность рынка в продукте и цены.
2. Баланс денежных потоков строится по схеме:

• наличие денежных средств на начало периода;
• возможные источники поступления денежных средств (выручка от реализации товаров и услуг, кредиты, погашение дебиторской задолженности и др.)
• расход денежных средств (выплата заработной платы, погашение кредитов банка, выплата процентов по кредитам и др.)
• наличие денежных средств на конец периода.

3. Баланс доходов и расходов состоит из доходов (прибыль, амортизация, доходы от выпуска ценных бумаг и др.) и расходов (выплата налогов, создание фондов накопления, потребления, социальной сферы, резервного фонда и т.д.)

4. Баланс прибылей и убытков организации характеризует структуру прибыли от продаж, прибыли до налогообложения и чистой прибыли.
5. Баланс активов и пассивов – бухгалтерский баланс организации.
6. Расчет точки безубыточности организации, характеризующей объем производства, при котором организация не получает ни прибыли, ни убытка, т.е. выручка от реализации товаров и услуг равна себестоимости реализованной продукции. Пример определения точки безубыточности показан на графике (рис. , Приложения). В этой точке прибыль равна нулю, ей соответствует критический объем производства. Если предприятие будет производить продукции меньше этого критического объема, то оно понесет убытки; если больше, то получит прибыль.

Финансовый план обеспечивает предпринимательский план хозяйствующего субъекта финансовыми ресурсами  и оказывает большое влияние  на экономику предприятия. Происходит это благодаря целому ряду существенных обстоятельств. Во-первых, в финансовых планах происходит соизмерение намечаемых затрат для осуществления деятельности с реальными возможностями. В  результате корректировки достигается  материально-финансовая сбалансированность. Во-вторых, статьи финансового плана  связаны со всеми экономическими показателями работы предприятия и  увязаны с основными разделами  предпринимательского плана: производством  продукции и услуг, научно-техническим  развитием, совершенствованием производства и управления, повышением эффективности  производства, капитальным строительством, материально-техническим обеспечением, труда и кадров, прибыли и рентабельности, экономическим стимулированием. Таким  образом, финансовое планирование оказывает  воздействие на все стороны деятельности хозяйствующего субъекта посредством  выбора объекта финансирования, направления  финансовых средств и способствует рациональному использованию трудовых, материальных и денежных ресурсов.

В наиболее общем виде финансовый план содержит следующие разделы:

Раздел 1. Инвестиционная политика. Политика финансирования основных средств. Политика финансирования нематериальных активов. Политика в отношении долгосрочных финансовых вложений.

Раздел 2. Управление оборотным капиталом. Управление денежными средствами и их эквивалентами. Финансирование производственных запасов. Политика в отношениях с контрагентами и управление дебиторской задолженностью.

Раздел 3. Дивидендная  политика и структура источников финансирования.

Раздел 4. Финансовые прогнозы. Характеристика финансовых условий. Доходы предприятия. Расходы предприятия. Прогнозная финансовая отчетность. Бюджет денежных средств. Общая потребность в капитале. Потребность во внешнем финансировании.

Раздел 5. Учетная  политика.

Раздел 6. Система  управленческого контроля.

Основой для разработки финансовых планов служат производственные показатели (прежде всего задания по выпуску  и реализации продукции, использованию  основных фондов, сырьевых и трудовых ресурсов). Кроме того, используются установленные нормы, финансовые нормативы, учитываются сложившиеся тенденции  движения ресурсов, выявленные закономерности развития показателей и др.

Показатели финансового  состояния фирмы характеризуют эффективность оперативной деятельности фирмы в ходе реализации намеченного:

• прибыльность;
• рентабельность капитала;
• показатели финансовой деятельности (ликвидности и финансовой устойчивости).

Показатели эффективности  инвестиций свидетельствуют об эффективности инвестиций в конкретные проекты:

• сроки окупаемости, показывающие время возврата вложенных средств и характеризующие риск проекта;
• чистая величина дохода, отражающая масштабы намеченного и размеры прибыльности нового производства или новой услуги;
• индекс прибыльности фирмы вообще и норму прибыльности инвестиций.

Последний показатель является главным оценочным показателем  эффективности инвестиционных проектов.

Финансовое планирование на предприятиях во многом зависит  от качества прогнозов основных показателей  их производственной деятельности, рыночной конъюнктуры, состояния денежного  обращения и курса рубля. Поэтому  в сложившихся условиях возможна заниженная оценка потребности в  финансовых ресурсах и изменений  в финансовом состоянии предприятий, в связи с чем необходимо предусматривать финансовые резервы.

Состав показателей финансового  планового баланса или баланса  доходов и расходов определяется источниками поступлении средств, с одной стороны, и затратами  и расходами, проводимыми в ходе финансово-хозяйственной деятельности, с другой стороны. Наряду с этим, в плановом балансе доходов и  расходов находят отражение финансовые отношения с государственным  бюджетом, банковской и страховой  системами и по операциям по приобретению и выпуску ценных бумаг.

Помимо баланса доходов  и расходов финансовый план содержит расчеты ряда основополагающих показателей:

• прибыли от промышленной деятельности;
• амортизационных отчислений на восстановление основных фондов;
• поступлений средств в порядке долгосрочного и среднесрочного кредитования;
• процентов банкам по кредитам, финансовых результатов от других видов деятельности и т.д.

Состав показателей планового  баланса доходов и расходов предприятия представляет собой определенную систему, позволяющую в рамках каждого периода планирования определять:

• источники затрат (расходов), их соотношения;
• степень и направления использования, распределения источников;
• сбалансированность их с затратами или расходами.

 

 

 

 Виды финансового  планирования в организации

Подсистемы финансового  планирования	Формы разрабатываемых планов	Период планирования
Перспективное (стратегическое)	Прогноз отчета о прибылях и убытках Прогноз движения денежных средств Прогноз бухгалтерского баланса	3–5 лет
Текущее	План доходов и расходов по операционной деятельности План доходов и расходов по инвестиционной деятельности План поступления и  расходования денежных средств Балансовый план	1 год
Оперативное	Платежный календарь   Кассовый план	Декада, месяц, квартал

 

 

 

 

4. Система финансовых планов

Система финансовых планов включает в себя следующие элементы.

1. Прогноз баланса.
2. Прогноз отчета о прибылях и убытках.
3. Прогноз финансовых бюджетов.
4. Прогноз ключевых финансовых показателей.
5. Письменное изложение результатов финансового планирования.

Прогноз баланса и отчета о прибылях и убытках относят  к долгосрочным финансовым планам, имеющим стратегическое значение. Финансовое бюджетирование имеет оперативный  характер.

Основным документом финансового  планирования выступает финансовый план, представляющий план образования  и использования денежных доходов  и накоплений хозяйствующих субъектов, отраслей, систем, регионов и государства  в целом. Финансовые планы показывают обеспеченность национального хозяйства  финансовыми ресурсами.

План и планирование действуют  не изолированно, а в составе единого  целостного механизма хозяйствования. План, взятый сам по себе и не дополненный  соответствующим механизмом реализации, не может быть действенным инструментом управления. Механизм реализации плана – организационные формы управления, система экономических рычагов и стимулов, способы организации оборота ресурсов национального хозяйства, правовой режим хозяйствования.

Система финансовых планов (балансов) включает разные виды планов, которые отличаются широтой охватываемых отношений, а, следовательно, объемом планируемых к поступлению и использованию ресурсов. По этому признаку различают первичные и сводные финансовые планы.

К первичным относятся:

• финансовые планы хозяйствующих субъектов сферы материального производства;
• планы коммерческих и некоммерческих организаций непроизводственной сферы;
• сметы государственных учреждений и организаций, расходы которых полностью или в основной части финансируются за счет бюджетных средств.

Сводные финансовые планы включают:

• общегосударственные – сводный финансовый баланс государства, государственный бюджет;
• отраслевые – балансы доходов и расходов министерств (ведомств), отраслей материального производства, сводные сметы расходов министерств (ведомств) непроизводственных отраслей, финансовые планы общественных организаций;
• территориальные – сводные финансовые балансы регионов, местные бюджеты, планы общественных организаций на соответствующей территории и т.д.

Различные виды финансовых планов связаны между собой: так, отраслевые объединяют планы подведомственных организаций; территориальные, как  правило, являются частью общегосударственных  или отраслевых.

В зависимости от периода, финансовое планирование подразделяется на годовое, среднесрочное (трех-, пятилетнее) и перспективное. В настоящее время на годичный период составляются все названные выше виды планов.

Сводный финансовый баланс представляет собой финансовую программу общегосударственного прогноза развития на среднесрочный (пятилетний) период. Его составлением занимается Министерство экономики при активном участии Министерства финансов, Министерства государственных доходов, Национального банка. В регионах расчеты баланса должны проводить соответствующие региональные органы. В сводном финансовом балансе отражаются состав и источники формирования денежных средств государства, предприятий и организаций других всех форм собственности и их использования на расширенное воспроизводство и общественные нужды (социально-культурные мероприятия, оборону, управление).

Основные показатели доходной части баланса включают: чистый доход, налоги на потребление (НДС, акцизы, таможенные пошлины), амортизационные отчисления, поступления от внешнеторговых операций, налоги и сборы, ресурсы краткосрочного кредитования, источники для долгосрочного кредитования.