Уставный  капитал общества составляется из номинальной  стоимости долей его участников.

     Размер  уставного капитала общества равен  8000 рублей.

     Высшим  органом ООО «Аллегро» является общее собрание его участников. Каждый участник имеет на общем собрании число голосов, пропорциональное его доле в уставном капитале.

     В обществе избирается исполнительный орган (директор) сроком на 2 года, который может быть избран также не из числа участников общества.²

     

       

     

     

     

     

     

     

     

     

     

       

     Рабочие                                 Рабочие                                    Рабочие

     Рис. 1 Организационная структура ООО «Аллегро»

2.1 Анализ баланса предприятия

 

     Цель анализа баланса - охарактеризовать структуру имущества организации и источников его финансирования.

     Анализ  баланса начинается с описания общей суммы имущества предприятия и динамики ее изменения в течение рассматриваемого периода. Результатом данной части анализа должно стать выявление источников увеличения или сокращения активов предприятия и определение статей активов, по которым данные изменения произошли.

     Анализ  структуры баланса проводится по блокам: определяется доля постоянных и текущих активов в валюте баланса; далее рассматривается их структура. Аналогично исследуются пассивы предприятия: определяется доля инвестированного капитала и текущих пассивов в валюте баланса; далее рассматривается их структура.

    Таблица 1

    Сравнительный аналитический баланс ООО « Аллегро»

 

     Для наглядности представим в виде диаграммы структуру активов предприятия.

Рис. 1 Структура  имущества (актива) ООО «Аллегро»

     В целом следует отметить, что изменение  имущества ООО «Аллегро» (сумма оборотных и внеоборотных активов) снизилась на 12522 тысячи рублей или на 85,6%. Уменьшение имущества свидетельствует о сокращении предприятием хозяйственного оборота, что может повлечь его неплатежеспособность.

     Анализируя  структуру активов предприятия, на диаграмме видно, что на 2003 год наибольший удельный вес принадлежит запасам, и они составляют практически 73%. Структура с высокой долей задолженности и низким уровнем денежных средств может свидетельствовать о проблемах, связанных с оплатой услуг предприятия, а также о преимущественно не денежном характере расчетов.

     В 2004 году происходит снижение стоимости запасов на 96%, что в свою очередь способствует снижению валюты баланса на 69,9%.

     Также оборотные активы представлены дебиторской  задолженностью, которая занимает 21,6% в 2003 году и 38,8% в 2004 году от итога баланса. Однако характеризуется резким спадом уровень дебиторской задолженности на 74,1%, что снижает итог баланса на 16%. Что является позитивным изменением и может свидетельствовать об улучшении ситуации с оплатой продукции предприятия и о выборе подходящей политики продаж.

     Сравнивая суммы дебиторской и кредиторской задолженности, следует сделать вывод, что предприятие имеет пассивное сальдо (кредиторская задолженность превышает дебиторскую) и предприятие финансировало свои запасы и отсрочки платежей своих должников за счет неплатежей коммерческим кредиторам.

     Доля  денежных средств очень мала в  общей сумме итога баланса, и  увеличение составляет всего 1 тысячу рублей.

     Доля  внеоборотных активов составляет 2,4% в 2003 году и 19,2% в 2004 году, что свидетельствует о мобильности имущества предприятия. Рост составил 13% и стоимость имущества в итоге увеличилась на 0,3%.

Рис. 2 Структура  источников финансирования имущества (пассива)

На представленной диаграмме и таблице видно, что  в структуре пассивов преобладает кредиторская задолженность, и наблюдается отрицательная величина собственного капитала.

     Отрицательная величина собственного капитала компании является крайне негативным фактом и  означает отсутствие у предприятия  собственных источников финансирования текущей деятельности и полную зависимость от внешних источников финансирования.

     У предприятий с отрицательной  величиной собственного капитала нередко  наблюдается сверхнормативная (просроченная) задолженность перед бюджетом, персоналом, а также просроченные задолженности по привлеченным кредитам. Данная ситуация является закономерной и объяснимой, так как при отсутствии собственных источников финансирования единственным возможным рычагом поддержания текущей платежеспособности является использование средств в расчетах - точнее, отсрочка текущих платежей (увеличение периода оборота текущих пассивов).

2.2 Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия

 

     Цель анализа ликвидности - оценить способность предприятия своевременно в полном объеме выполнять краткосрочные обязательства за счет текущих активов.

     Ликвидность (текущая платежеспособность) - одна из важнейших характеристик финансового состояния организации, определяющая возможность своевременно оплачивать счета и фактически является одним из показателей банкротства. Результаты анализа ликвидности важны с точки зрения как внутренних, так и внешних пользователей информации об организации.

     Первая  группа (А₁) включает в себя наиболее ликвидные активы, такие, как денежная наличность и краткосрочные финансовые вложения                                             (строка 250 + строка 260).                                

     Ко  второй группе (А₂) относятся быстро реализуемые активы: дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев (строка 240).                                                      

     Третья  группа (А₃) - это медленно реализуемые активы – статьи раздела 2 актива баланса, включающие запасы, НДС, дебиторскую задолженность (долгосрочную) и прочие оборотные активы (стр. 210+стр. 220+стр.230+стр.270)                               

     Четвертая группа (А₄) — это труднореализуемые активы, куда входят статьи раздела 1 –внеоборотные активы (стр.190)

     Соответственно, на четыре группы разбиваются и обязательства  предприятия:

     П₁ — наиболее срочные обязательства, которые должны быть погашены в течение месяца (кредиторская задолженность стр.620)

     П₂ — Краткосрочные пассивы –краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы (стр.610+стр.630+ стр.660)

     П₃ — долгосрочные пассивы – статьи разделов 4 и 5, (стр.590+стр.640+стр.650)

     П₄ — постоянные пассивы –статьи раздела 3 «капитал и резервы» (стр.490)

     Баланс  считается абсолютно ликвидным, если:

     А₁>П₁;  А₂>П₂;  А₃>П₃;  A₄ < П₄.³

     Таблица 2

     Анализ ликвидности баланса ООО «Аллегро», тыс.руб.