Денежная система Германии

Верховный орган Федерального банка — Совет Центральных  банков — определяет денежную и  кредитную политику банка. Он выпускает  общие директивы для ведения дел и административного управления банком и разграничивает в рамках закона компетенцию Совета директоров и Правлений Центральных банков земель, а в отдельных случаях может давать им прямые распоряжения. В его состав входят Президент и вице-президент Федерального банка, члены Совета директоров и президенты Центральных банков земель. Председательствует на заседаниях Президент, а во время его отсутствия вице-президент Федерального банка. Таким образом, закон обеспечивает представительство всех экономических регионов страны в высшем органе Федерального банка. Благодаря тому, что этот орган в основном принимает решения простым большинством голосов, решения Совета Центральных банков учитывают интересы не только центра, но и всех регионов страны.

Совет директоров — центральный  исполнительный орган Федерального банка, отвечающий за выполнение решений  Совета Центральных банков. Он осуществляет деловое и административное управление банками, за исключением тех вопросов, которые находятся в компетенции Правлений Центральных банков земель. К компетенции Совета директоров, в частности, отнесены:

- операции с Федерацией и ее специальными фондами;

- операции с кредитными институтами, выполняющими задачи федерального значения;

- валютные операции и операции за границей;

- сделки на открытом рынке.

В состав Совета директоров входят Президент и вице-президент  Федерального банка, члены Совета директоров (не более шести человек). Они должны быть известными специалистами в  сфере банковского дела. Президент (или в его отсутствие вице-президент) является, таким образом, председателем и Совета Центральных банков, и Совета директоров. Членов Совета директоров предлагает на должности Федеральное правительство после слушания кандидатов на Совете Центральных банков и назначает Президент ФРГ сроком на восемь лет, во как минимум на два года. До истечения этого срока их нельзя отозвать; как исключение возможна личная инициатива или инициатива Совета Центральных банков.

Центральный банк земель возглавляет правление, состоящее из Президента и вице-президента. В состав более крупных Центральных банков земель входит дополнительно еще один член правления. Члены правления, как и члены Совета директоров, должны иметь высокую профессиональную квалификацию. Назначение Президентов, являющихся по Закону одновременно членами Совета Центральных банков, протекает так же, как и назначение членов Совета директоров. Однако здесь право предложения принадлежит не Федеральному правительству, а бундесрату (палате парламента).

Бундесрат, со своей стороны, обязан согласно законодательству каждой земли следовать предложениям компетентного органа, как правило, правительства земли. Таким образом. Закон о Федеральном банке исключает главенствующую роль Федерального правительства при назначении членов Совета Центральных банков, что отражает федерализм выбора руководящих органов Федерального банка.

Задача Центральных  банков земель — совершение сделок и административное управление в  своем регионе. В частности, в  их компетенцию входит заключение под  свою ответственность сделок с администрациями земли и кредитными институтами своего региона, если они вне компетенции Совета директоров.

При каждом Центральном  банке земли создан совещательный  орган — Совет, который обсуждает  с Президентом Центрального банка  земли вопросы валютной и кредитной политики, а с Правлением банка — пути решения задач, входящих в компетенцию банка. В состав Совета входят 14 человек, обладающих особыми знаниями в области кредитного дела. Не более половины из них выбирают из кредитных институтов земли, остальных — из сферы промышленности, торговли, системы страхования, свободных профессий, сельского хозяйства, а также из наемных работников.

Центральным банкам земель подчинены филиалы, которые Немецкий Федеральный банк имеет в крупных  населенных пунктах страны. Немецкий Федеральный банк известен как самый независимый центральный банк в мире, правда, Федеральный банк обязан поддерживать общую экономическую политику Федерального правительства, но только при условии выполнения своих задач. При Исполнении своих полномочий Федеральный банк не зависит от указаний Федерального правительства .

Закон о Федеральном  банке не содержит каких-либо предписаний  на случай значительного расхождения  мнений и возникновения напряженности  между Федеральным правительством и Федеральным банком, однако устанавливает правила, призывающие обе стороны к сотрудничеству и взаимным консультациям.

Так, Федеральный банк обязан консультировать Федеральное  правительство по важным валютно-политическим вопросам и давать по его требованию справки.

Со своей стороны. Федеральное  правительство должно привлекать Президента Федерального банка на свои заседания, посвященные обсуждению вопросов валютно-политического  значения, но только с правом совещательного голоса. Члены Федерального правительства также имеют право участвовать в заседаниях Совета Центральных банков, но права голоса они не имеют (только право вносить предложения). По их требованию принятие решения можно откладывать на срок до двух недель. Полномочия Федерального правительства по отношению к Федеральному банку в основном ограничены участием в назначении членов Совета Директоров.

Роль Федерального банка  в германском обществе очень высока: по закону Совет Центральных банков и Совет директоров приравнены к  верховным федеральным ведомствам, то есть министерствам Федерации, а Центральные банки земель — к уровню федеральных ведомств. Немецкий Федеральный банк выполняет свою главную задачу по Обеспечению стабильности валюты и осуществляет такие основные функция центрального банка, как эмиссионный банк, банк банков, банк государства и управляющий валютными резервами.

Федеральный банк имеет  исключительное право выпускать  банкноты и изымать их из обращения. Он, как в ведомство по надзору за кредитным делом, осуществляет я некоторые функции надзора за кредитными учреждениями.

В рамках сделок рефинансирования с кредитными учреждениями Федеральный  банк устанавливает ставку учетного процента, процентную ставку ломбардных кредитов и определяет дисконтную политику.

Федеральный банк имеет  право покупать и продавать определенные векселя, кратко- и среднесрочные казначейские обязательства, а также долговые обязательства, допущенные к официальной торговле на бирже (политика открытого рынка).

За последние годы огромное значение приобрели так  называемые операции по предоставлению ссуд под заклад ценных бумаг. При этом Федеральный банк покупает определенные ценные бумаги с оставшимся сроком действия до одного года при условии, что продавец вновь купит эти ценные бумага в момент истечения их срока.

Обязательные резервы, которые кредитные учреждения должны хранить в Немецком Федеральном банке, — важный инструмент кредитно-денежной политики центрального банка. Федеральный банк может устанавливать процентные ставки на обязательства но вкладам до востребования в размере не больше 30, на срочные обязательства — не больше 20 и на сберегательные вклады — не больше 10 процентов. На обязательства перед иностранными институтам банк может устанавливать процентную ставку до ста процентов.

Ежегодно Федеральный  банк опубликовывает установленный им целевой коридор на следующие 12 месяцев по увеличению количества денег. Основой для установления количества денег служит предположение об увеличении производственного потенциала, нормативное развитие цен и изменение скорости обращения денег.

Располагая информацией о количестве денег, Федеральный банк предоставляет немецкой экономике ориентиры, в каких рамках банк считает уместным, с одной стороны, допущение возможного роста, а с другой — жесткое ограничение инфляции.

Экономическое развитие в промышленно развитых странах еще в 70-е годы опровергло популярную гипотезу, согласно которой подъем экономики и рост степени занятости населения возможны в долгосрочном плане при помощи интенсивной инфляции. Напротив, стабильность стоимости денег в долгосрочном плане — важное условие беспрепятственного функционирования рыночной экономики, успешного экономического роста и высокой занятости.

Таким образом, в странах-участницах укреплена бюджетная дисциплина и одновременно закрыт важный потенциальный источник инфляции.

Основной объем чековых  и безналичных расчетов, а также  оборотов векселей государственного сектора  внутри страны осуществляется через  Немецкий Федеральный банк и его  филиалы. Федерация, особые фонды Федерации  и земли должны выпускать долговые обязательства и казначейские векселя в первую очередь через Федеральный банк, в противном случае выпуск надо согласовывать с Федеральным банком. Чистая прибыль, полученная банком по сделкам с кредитными учреждениями, по сделкам на открытом рынке и другим сделкам, распределяется в следующем порядке: 20 процентов прибыли, но минимум 20 млн. немецких марок, следует отчислять в нормативный резерв до тех пор, пока он не достигнет 5 процентов банковского обращения; до 10 процентов оставшейся чистой прибыли может быть использовано для формирования других резервов (резервы не могут превышать в целом суммы основного капитала, который составляет 290 млн. марок); 80 млн. марок отчисляются в резерв, образованный на основе Закона о погашении компенсационных требований, а оставшаяся сумма должна быть перечислена Федерации.

Совет Центральных банков с согласия Федерального правительства  назначает аудиторов для проверки годового отчета Немецкого Федерального банка. Опираясь на отчет. Федеральная  счетная палата проводит ревизию Немецкого Федерального банка и выносит заключение, которое вместе с заключением аудиторов передается федеральному министру финансов.

Международное рейтинговое  агентство Fitch Ratings ожидает, что банковская система Германии в 2012 году будет развиваться стабильно, говорится в релизе агентства. "Стабильные" прогнозы по рейтингам немецких банков отражают мнение агентства о поддержке, которую государство окажет кредитным организациям страны в случае необходимости.

«Fitch считает, что если экстраординарная господдержка потребуется для большинства банков ФРГ в ближайшее время, то правительство сможет ее им предоставить. В связи с этим агенство не ожидает понижения рейтингов поддержки в 2012 году»,- пишет агенство.

Между тем, Fitch отмечает, что прогноз по развитию немецкого банковского сектора в 2012 году полностью основан на идеи сохранения еврозоны в том составе, который есть сейчас. Fitch ранее в декабре понизило долгосрочные РДЭ крупнейшего банка ФРГ - Deutsche Bank - до "А+" с "АА-", установив по нему "стабильный" прогноз. Рейтинг второго по активам банка страны - Commerzbank AG - также находится на уровень "А+"

2.2 Наблюдательные и контролирующие органы

Наряду с общими предписаниями  гражданского и публичного права, а  также специальными законами для отдельных банковских групп существует специальный Закон о кредитном деле от 10 июля 1961 года (действует в редакции от 30 июня 1993 года), который имеет первостепенное значение для деятельности кредитных учреждений. 

Как и в ряде других стран, в Германии действует принцип двойного вне-отраслевого контроля за кредитным делом — со стороны специального государственного органа и со стороны центрального банка. Согласно Закону о кредитном деле исполнение одной из самых важных функций по управлению кредитными учреждениями — функции надзора — является прерогативой специально созданного для этого в 1961 году в Берлине Федерального ведомства по надзору за кредитным делом. Федеральное ведомство по надзору за кредитным делом осуществляет государственный контроль всех кредитных учреждений.

Являясь самостоятельным  федеральным верховным органом, подчиняется указаниям и служебному надзору федерального министра финансов. Президента Федерального ведомства  по надзору назначает Президент  Германии согласно предложению Федерального правительства, при этом учитывается и мнение Немецкого Федерального банка. Поставленная перед ведомством задача "борьбы с нарушениями в кредитном деле" осуществляется за счет того, что по Закону кредитные учреждения обязаны предоставлять контролирующему органу через определенные промежутки времени полную информацию о виде в объеме их деятельности. В обязанности ведомства не входит разрешение спорных вопросов по банковским сделкам между отдельными кредитными учреждениями или их клиентами.

Федеральное ведомство по надзору осуществляет надзор за кредитными учреждениями в соответствии с Законом о кредитном деле и обязано действовать только в общественных интересах. Оно должно противодействовать нежелательным событиям в банковском деле, которые могут подвергать опасности имущество, доверенное кредитным учреждениям, иметь неблагоприятные последствия для банковского бизнеса или создавать серьезные проблемы для народного хозяйства.

По Закону о кредитном  деле Немецкому Федеральному банку  вменяется в обязанность тесное взаимодействие с Ведомством по надзору за кредитным делом. Поскольку данное ведомство не имеет своих структурных подразделений в регионах, банковское законодательство подключает к практической реализации функции надзора на местах систему Немецкого Федерального банка.

Центральные банки земель осуществляют постоянный надзор за кредитными институтами региона, анализируют  поступающую оттуда информацию, обязательную отчетность (месячные и годовые отчеты, заверенные ревизором), а также другую документацию банков и со своими заключениями отправляют Ведомству по надзору, поскольку только оно имеет право применять в случае необходимости соответствующие санкции против нарушителей.