Становление и развитие финансовой наукив России

     По  поводу теории государственных финансов отмечается, что основы современной  теории государственных финансов были заложены на рубеже XIX-XX вв. образом усилиями итальянских и шведских экономистов У. Мацоллы, М. Пантелиони, К. Викселя, А. Линдаля  и др., которые первыми начали интерпретировать бюджета в терминах спроса и предложения благ, поставляемых государством, и пытались с этих позиций искать рациональные подходы к его формированию.  Позднее наука о государственных финансах развивалась в большей степени как теория налогов и перераспределения. И лишь в последние десятилетия общепринятым стал синтетический взгляд на ресурсы, формы и результаты деятельности государства сквозь призму производства и обмена, экономических благ, а экономика общественного сектора сформировалась как самостоятельная научная и учебная дисциплина. Экономике общественного сектора и государственным финансам посвящены работы Дж. Брауна и Г. Джексона, Калиса и Д. Джоунса, Р. И П. Мейсрейвов, а также книги Э.Б. Аткинсона. Воздействие этих работ нашло отражение с учетом особенностей перехода к рыночным отношениям в России в работе Е.В. Понаморенко «Финансы общественного сектора России» (2001г.), в учебном пособии под редакцией Е.Н. Жильцова, Ж.Д. Лафея «Экономика общественного сектора» (1998г.). В последнем государство рассматривается как поставщик общественных благ и дается характеристика доходам общественного сектора, налоговому бремени, формам общественных расходов, финансированию и производству товаров и услуг в общественном секторе, эффективности общественных расходов, бюджетному федерализму.

     Так, указывается, что общественный сектор рыночной экономики включает государственный  сектор со всем многообразием его  экономических инструментов, сектор муниципальных образования и  местного самоуправления, а также  в широком смысле слова некоммерческий сектор экономики, деятельность которого направлена на обеспечение и доставку общественных благ потребителям.

     Государственная собственность в рыночной экономике представляет собой важный, но не единственный и доминирующий инструмент взаимодействия государства и рынка. Универсальным ключевым инструментом воздействия государства на экономику является бюджет, государственные финансы в сочетании с административным ресурсом, законодательной деятельностью. Государство имеет серьезное влияние на некоммерческие и коммерческие структуры, которые ему не принадлежат. Его воздействие осуществляется с помощью кредитной, денежной политики, налогообложения, государственных расходов, законодательного регулирования.

     Экономика общественного сектора на теории государственных финансов, исторически  выросла из этой теории, рассматривая бюджет в категориях спроса и предложения  благ, теорию налогов и перераспределение, формируя синергетический подход к  ресурсам и результатам деятельности государства как производству, обмену и распределению экономических  благ особого рода- чистых и смешанных общественных благ. У стран с социальной ориентацией экономики сохраняется высокий удельный вес государственных расходов.

     Одновременно  в мировой экономике происходило  неуклонное смещение приоритетов в  сторону финансов частного сектора, которое стремительно ускорилось во второй половине ХХ в. И в научном  плане оформилось в так называемую неоклассическую теорию финансов, делающую на упор на финансы частного сектора, в частности, на такую их организацию, которая позволяла бы с помощью рыночных механизмов осуществлять свободные переливы капитала из одной сферы экономики в другую.

     Все это потребовало изменение содержательного  наполнение блока финансовых дисциплин, традиционно преподававшихся в  отечественных университетах. Уход от государственного монополизма и  единоначалия в финансовой сфере  привел, по крайне мере, к двум существенным переменам.

     - коренным образом изменилось содержание дисциплины «Финансы»: если ранее она понималась исключительно как государственные финансы, то ныне ее предмет расширился до финансов предприятия, страховых организаций, домашних хозяйств, финансовых рынков и др.

     - появились принципиально новые  дисциплины, не существовавшие ранее  ввиду отсутствия предмета исследования, как-то: финансовый менеджмент, финансовые  рынки и институты, финансовые  риски, портфельные инвестиции  и др.

     Как самостоятельное научное направление  финансовый менеджмент сформировался  относительно недавно- в начале 60-х гг. ХХ в.

     К этому времени условия Гарри  Марковица, заложившего основы современной теории портфеля, Франко Модильяни и Мертона Миллер, разработавших основы теории структуры капитала, а также других ученых, публиковавших свои работы по данной тематике, сформировалась современная теория финансов, отпочковавшаяся от прикладной микроэкономики.

     Так, « с определенной долей условности можно утверждать, что неоклассическая  теория финансов базируется на четырех  исходных тезисах:

1. Экономическая мощь государства, а, значит, и устойчивость его финансовой системы в значительной степени определяется экономической мощью частного сектора, ядро которого составляют крупные корпорации;
2. Вмешательство государства в деятельность частного сектора минимизируется;
3. Из доступных источников финансирования, определяющих возможность развития крупных корпораций, основными являются прибыль и рынки капитала;
4. Интернационализация рынков капитала, товаров, труда приводит к тому, что общей тенденцией развития финансовых систем отдельных стран является стремление к интеграции.

В последние  годы финансовые теории обычно разрабатываются  экономистами, специализирующимися  в области финансов. Это утверждается тем, что в 1990 и 1997 гг. лауреатами Нобелевской  премии по экономики стали ученые, награжденные ею за выдающийся научный  вклад в развитие теории и практики финансов.

     Развитие  теории и практики финансов. В 1990 г. Нобелевская премия по экономике была присуждена ученым Гарри Марковицу, Мертону Миллеру и Уильяму Шарпу за научный вклад, оказавший огромное влияние на развитие теории и практики финансов. Гарри Марковиц считается отцом современной «портфельной теории», касающейся методов сбалансирования рисков и экономической выгоды при выборе направлений рискованных инвестиций. В своей программной статье «Выбор портфеля», опубликованной в 1952 г. в «Journal of Finance», он разработал математическую модель, демонстрирующую, как инвесторы могут максимально снизить риск при заданной шкале доходности. Модель Марковица входит в основы финансов и широко применяется на практике специалистами по управлению портфелями.

     Уильям  Шарп использовал результаты исследований Г. Марковица в качестве отправного пункта для дальнейших исследований, в ходе которых определил влияние модели Марковица на цены финансовых активов. Основной вклад Мертона Миллера выражается главным образом в развитии теории корпоративных финансов. Совместно с другим ученым, Франко Модильяни (также лауреатом Нобелевской премии в сфере экономики), Миллер занимался вопросами дивидендной политики и политики заимствования фирм. Главным их открытием стало то, что они предложили теоретикам и практикам в области финансов обратить особое внимание на то, каким образом на общую стоимость любой фирмы влияет ее дивидендная политика и финансовая политика.

     В 1997 г. Нобелевская премия по экономике была вновь присуждена специалистам в области финансов. На этот раз лауреатами стали Роберт К. Мертон, Майрон Шоулз и Фишер Блэк. Эти три человека открыли математическую формулу вычисления стоимости опционов и других производных ценных бумаг, которая оказала огромное влияние на теорию и практику финансов. Она широко известна под названием формулы Блэка—Шоулза (Blak—Scholes option pricing formula).

     ЗАКЛЮЧЕНИЕ

     Финансовая  наука изучает финансовое хозяйство, т.е. совокупность отношений, которые  возникают на основе добывания материальных средств: она изучает те способы, посредством которых добываются нужные средства и как это отражается на других сторонах жизни, почему в  одну эпоху преобладают одни способы, а в другую -другие Для финансовой науки важно выявить не только способы добывания государством необходимых ему средств, но и изучить, как эти способы влияют на различные аспекты общественной жизни. Финансовая наука должна исследовать причины перехода от одних форм государственного хозяйства к другим. И главную роль в этом изучении играют экономисты, занимающиеся финансовыми вопросами.

     Таким образом, в определении предмета финансовой науки и вклада в нее  экономистам отведена решающая роль.Экономисты, каждый в свое время, изложили свои теоретические взгляды, сформировавшиеся на базе обширного знакомства с русскими и европейскими трудами. Так, формирование финансовой науки как самостоятельной отрасли научных знаний стало возможным благодаря междисциплинарному характеру научных исследований.

     Обоснованы  теоретические источники финансовой науки: политическая экономия, финансовое право, политические теории.

     Исследование  закономерностей становления финансовой науки убедило, что ее развитие органично  сочетается с исследованиями финансовой истории, истории финансового хозяйства  государства как в долгосрочном, так и краткосрочном периоде. Финансовая наука, анализируя эти процессы, получает конкретный материал для разработки финансовых институтов, необходимых бюджетной и налоговой практике.

     Так, основная цель работы - показать влияние  экономистов и их вклад в развитие финансовой науки выполнена. Поставленные задачи (отразить западных и русских  экономистов в разрезе развития финансов) решены.

     СПИСОК  ИСПОЛЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

     1. Агапова И.И. История экономических учений : Курс лекций/ под.ред. Агапова И.И. -М.: Юрист, 2001.-285 c..

     2. Бартенев С.А. История экономических учений: Учебник для вузов по экон. спец./ под. ред. Бартенева С.А. -М.: Юрист, 2002.-455 c.

     3. Белозеров С.А., Горбушина С.Г., Иванов  В.В. [и др.] Финансы: Учебник / под  ред. Ковалева В.В. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Проспект, 2004. - 636 с.

     4. Гусейнов Р.А. История экономических учений: Тексты лекций/ под ред. Гусейнова Р.А., Горбачева Ю.В., Рябцева В.М. -Новосибирск, 1998.-152 с.

     5. Левита Р.Я. История экономических учений: Учебное пособие/ под ред. Левита Р.Я. -М.: Catallaxy, 1997.-190 с.

     6. Грачев В.А. История экономических учений: Учебное пособие / под ред. Грачева В.А. -Киров: АСА, 2000.-158 с.

     7. Сурин А.И. История экономики и экономических учений: Учебное пособие/ под ред. Сурина А.И. -М.: Финансы и статистика, 2001.-199 c.

     8. Курс экономики: Учебник / под  ред. Райзберга Б.А., Благодатина А.А., Грядовая О.В. и др. -М.: Инфра-М, 2001.-716 с.

     9. Пушкарева В.М. История финансовой мысли и политики налогов: Учебное пособие. -М.: ИНФРА-М, 1998.-189 с.

     10.Финансы:  Учебное пособие / под ред. Ковалевой  А.М., Баранниковой Н.П. -М.: Финансы и статистика, 2002.-334 c.

     11. Фиторов М.Н. Особенности становления экономической мысли в России. -М.: Инфра-М, 2005.-272 с.

     12. Ядгаров Я.С. История экономических учений: Учебник./ под ред. Ядгарова Я.С. -М.: Инфра-М, 2002.-320 c.