Анализ финансово-экономической деятельности ООО "Желдортранс"

 

     В динамике за три года отмечается рост финансовой устойчивости в 2008 г. и снижение в 2009 г. В результате на конец 2009 г. финансовая устойчивость предприятия такая же как на конец 2007 г. И в 2007 г. и в 2009 г. предприятие привлекало на рубль собственных средств 0,92 руб. заемных, в 2008 г. 0,96 руб. В 2009 г., так же как и в 2007 г. предприятие имело 93 % собственных средств, в то время как в 2008 г. – 97 %. В 2007 г и в 2009 г. 93 % активов предприятия были сформированы за счет устойчивых источников. Таким образом, анализ бухгалтерского баланса ООО «Желдортранс» показал, что за период с 2007 г. по 2009 г. предприятие неизменно оставалось ликвидным, платежеспособным и финансово устойчивым. Анализ показателей формы №2 "Отчет о прибылях и убытках" включает в себя: анализ уровня и динамики финансовых результатов (табл. 2.1.); факторный анализ прибыли (табл. 2.2.); анализ показателей рентабельности (табл. 3.1.); анализ показателей деловой активности и др. Финансовый анализ деловой активности предприятия, то есть исследование динамики показателей оборачиваемости средств и их источников, представлен в таблице 2.7.

     Таблица 2.7 - Анализ деловой активности ООО «Желдортранс»

            На основании расчетов можно сказать, что деловая активность предприятия снизилась в 2009 г. по сравнению с 2007 г. Оборачиваемость всего капитала снизилась на 0,03 оборота, запасов на 0,87 оборотов, собственных средств на 0,11 оборота. Снижение оборачиваемость запасов в оборотах привело к росту продолжительности 1-го оборота запасов на 20,45 дней.

     На  предприятии повысилась оборачиваемость  оборотных средств на 6,54 оборота, что сократило продолжительность  одного оборота на 134,78 дней.

     Уменьшение  выручки связано со снижением  деловой активности предприятия.

     Таким образом, на конец анализируемого периода  платежеспособность и финансовая устойчивость предприятия находятся, в целом, на приемлемом уровне, хотя отдельные  показатели находятся ниже рекомендуемых  значений. Однако данное предприятие  не достаточно устойчиво к колебаниям рыночного спроса на продукцию и другим факторам финансово-хозяйственной деятельности. Работа с предприятием требует взвешенного подхода. 

     2.3 Анализ рентабельности ООО «Желдортранс» 

     По  данным "Отчета о прибылях и убытках" можно проанализировать динамику рентабельности продаж, чистой рентабельности отчетного периода, а также влияние факторов на изменение этих показателей. Представим анализ рентабельности ООО «Желдортранс» в таблице 2.8.

     Таблица 2.8 Анализ рентабельности ООО «Желдортранс»

 

     На  основании расчета можно сказать, что рентабельным для ООО «Желдортранс» был только 2007 г. В 2008-2009 гг. предприятие понесло убытки. Судя по показателям рентабельности 2007 г. в ООО «Желдортранс» не эффективно использовалось имеющееся имущество, так как рентабельность собственного капитала составила всего 0,002 %, то есть на один рубль собственного капитала приходится 0,002 руб. чистой прибыли; на один рубль перманентного капитала приходится 0,24 руб. чистой прибыли, на один рубль основных средств – 0,02 руб. чистой прибыли

     Рассчитаем  влияние изменения выручки и  себестоимости продукции на рентабельность продаж.

     Рентабельность  продаж – это отношение суммы прибыли от продаж к объему реализованной продукции: 

     R^п = *100 % = *100 % , (1) 

     где

     В – выручка от продажи товаров, услуг, тыс. руб.;

     S – себестоимость товаров, услуг, тыс. руб.;

     КР  – коммерческие расходы;

     УР  – управленческие расходы;

     Р – прибыль, полученная от продажи  товаров, услуг, тыс. руб.

     Показатели  рентабельности являются важными характеристиками факторной среды формирования прибыли  и дохода предприятий, по этой причине  они являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и ценообразования.

     Для определения факторов, влияющих на первую группу показателей рентабельности, обозначим рентабельность продукции базисного и отчетного периода через R₀ и R₁ соответственно. Тогда по определению :

     R₀ = (2)

     R ₁ = (3)

     или

     R₀ = (4)

     R₁ = (5)

     R = R₁ – R₀ (6) 

     где Р₁, Р₀ – прибыль от реализации продукции (работ, услуг) отчетного и базисного периодов соответственно;

     В₁, В₀ - выручка от реализации продукции (работ, услуг) соответственно;

     S₁, S₀ - себестоимость продукции (работ, услуг) соответственно;

     R – изменение рентабельности за анализируемый период.

     Влияние фактора изменения цены на продукцию  определяется расчетом (по методу цепных подстановок) : 

     R_N = - (7) 

     соответственно  влияние изменения себестоимости  составит: 

     R_S = - (8) 

     Сумма факторных отклонений даст общее  изменение рентабельности за период: 

     R = R_В + R_S (9) 

     Из  этой факторной модели следует, что  на рентабельность продаж влияют те же факторы, которые влияют на прибыль от продажи.

     Чтобы определить, как каждый фактор повлиял  на рентабельность, необходимо осуществить  следующие расчеты, при этом учтем, что в ООО «Желдортранс» коммерческие и управленческие расходы включены в себестоимость продукции.

     Рассчитаем  влияние изменения выручки от продажи на рентабельность продаж: 

     ∆ R^п(в) = , (10) 

     где В₁ и В₀ – отчетная и базисная выручка;

     С₀ – базисная себестоимость. 

     ∆ R^п(в₂₀₀₈⁾ = = -119,99 % 

     Таким образом, снижение объема выручки в  2008 г. снизило рентабельность продаж на 119,99 %. 

     ∆ R^п(в)₂₀₀₉ = = +46,48

     Таким образом, увеличение объема выручки  в 2009 г. повысило рентабельность продаж на 46,48 %.

     Рассмотрим  влияние изменения себестоимости продажи на рентабельность продаж: 

     ∆ R^п(с) = , (11) 

     где В₁ – отчетная выручка;

     С₁ и С₀ – отчетная и базисная себестоимость. 

     ∆ R^п(с₂₀₀₈⁾ = = -98,53 % 

     Таким образом, изменение себестоимости в 2008 г. снизило рентабельность продаж на 98,53 %. 

     ∆ R^п(с)₂₀₀₉ = = +1,23% 

     Таким образом, снижение себестоимости в  2009 г. повысило рентабельность продаж на 1,23 %.

     Совокупное  влияние изменения выручки и  себестоимости товаров (продукции, работ, услуг) на рентабельность продаж в 2008 г. и 2009 г. составило: 

     ∆ R^п(вс₂₀₀₈⁾ = -119,99%-98,53 % = -218,52 %

     ∆ R^п(вс₂₀₀₉⁾ = 46,48% + 1,23 % = +47,71 %

     Рентабельность  продаж в 2008 г. по сравнению с 2007 г. снизилась на 218,52%, но в 2009 г. по сравнению с 2008 г. повысилась на 47,71 %.

     На  конец анализируемого периода предприятие  хоть и финансово устойчиво, но имеет  низкую рентабельность для поддержания  платежеспособности на приемлемом уровне. Таким образом, оно находится  на грани потери финансовой устойчивости. Для выведения предприятия из кризиса следует предпринять изменения в его финансово-хозяйственной деятельности. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     3. Пути повышения рентабельности ООО «Желдортранс» 

     Анализ  финансового состояния ООО «Желдортранс» выявил снижение валюты баланса на протяжении исследуемого периода, увеличение доли дебиторской задолженности в структуре имущества и кредиторской задолженности в структуре источников средств, снижение деловой активности предприятия, неэффективное использование имущества предприятия и др. недостатки его деятельности, что вызвало необходимость в разработке мероприятий по повышению рентабельности предприятия.

     Предложенный  нами алгоритм повышения рентабельности включает следующие этапы:

     1 этап: Проведение локальных мероприятий, увеличивающих выручку от продаж работ, услуг, продукции организации.

     Применяются следующие локальные методы:

     - увеличивается объем и качество  проданной продукции, товаров,  и предоставляемых услуг;

     - изменяется политика ценообразования  на предприятии;

     - снижается уровень себестоимости  и других затрат.