Сущность и функции денег

Имея значения D и D₀ для кредита депозита, можно рассчитать коэффициенты мультипликации депозита (к_мд) и экспансии кредита (к_эк) по следующим формулам:

      (8.2)

      (8.3)

Для данных примера, приведенного в табл. 8.1, к_мд = 5000 : 1000 = 5 и             к_эк = 4000 : 1000 = 4.

В зарубежной практике общий  резерв в банке делится на первичный  и вторичный. Первичный резерв –  это главный источник ликвидности; источник формирования этого резерва  – активы статьи «Наличность и  задолженность других банков» – средства на счетах обязательных резервов, средства на корсчетах в других банках, наличные деньги в сейфе и чеки, а также другие платежные документы в процессе инкассирования. Коэффициент первичного резерва рассчитывается по формуле:

Коэффициент первичных  резервов

Вторичные резервы ликвидности  в зарубежных банках – это высоколиквидные доходные активы, которые без риска и быстро можно превратить в наличные – правительственные ценные бумаги, и средства на ссудных счетах. Коэффициент вторичных резервов рассчитывается по формуле

Коэффициент вторичных  резервов

Таким образом, кредитный  потенциал коммерческого банка  отражает величина мобилизованных в банке средств за минусом резерва ликвидности._^*) Общий резерв ликвидности отечественных банков учитывает обязательный резерв НБУ и резерв, устанавливаемый самим банком. Пример обязательного резерва НБУ приведен в табл. 8.1, а пример резерва, устанавливаемого самим банком, – в табл. 8.2.

 

Таблица 8.2

Индивидуальный резерв банка

№ п/п	Наименование статей актива баланса	Удельный вес в общей  сумме актива баланса, %
1	Касса	0,01
2	Корсчет в НБУ	5,4
3	Валютный счет	0,01
4	Средства в фонде  регулирования кредитных ресурсов	4,2
5	Облигации Госзайма	1,2
6	Общий резерв ликвидных  средств (S1+2+3+4+5)	10,82

 

Анализируя данные, приведенные  в табл. 8.2, необходимо отметить низкий уровень резерва ликвидности для банка (особенно по кассе); поэтому для этого банка характерен высокий кредитный потенциал – 100% – 10,82% = 83,10%. Такое положение банка и хорошо, и плохо: с точки зрения проведения активных операций – хорошо, с точки зрения ликвидности – плохо. Важным компонентом банковского регулирования резерва ликвидности является умелое управление наличными деньгами в целях поддержания кассы на минимально допустимом уровне и одновременно обеспечение прибыльности банковских операций.

Факторы, оказывающие  влияние на уровень кредитного потенциала банка следующие:

– общая величина мобилизованных в банке источников средств;

– структура и стабильность источников кредитного потенциала;

– уровень обязательных резервов, устанавливаемых НБУ;

– режим пользования  обязательными резервами, когда  допускается применение этих резервов для поддержания текущей ликвидности коммерческого банка;

– общая сумма и  структура обязательств банка.

Эффективность средств  кредитного потенциала банка достигается, если одновременно обеспечивается необходимый  минимум ликвидности, используется вся совокупность средств кредитного потенциала, достигается максимально высокая прибыль на кредитный потенциал.

Для оценки стабильности направления средств кредитного потенциала в активы банка особое значение имеет банковский анализ их источников. Все источники кредитного потенциала бывают собственные и заемные, которые делятся на краткосрочные и долгосрочные. Структура кредитного потенциала банка приведена на рис. 8.1, где дано деление кредитного потенциала по срочности.

С точки зрения ликвидности  все средства кредитного потенциала по степени стабильности можно разделить на целиком стабильные, стабильные средства и нестабильные средства. Целиком стабильные средства – это собственные средства банка; средства, депонированные на определенный срок; средства кредитов, полученных от других банков; стабильные средства – это депонированные средства по предъявлению комитентов банка, чья оборачиваемость изучена и установлена средняя сумма этих средств, которой может располагать банк в любое время для направления их на активные операции; нестабильные средства – это депонированные средства, которые появляются периодически и динамику которых трудно предусмотреть.

Необходимо проводить  регулярный анализ кредитного потенциала, чтобы выявить закономерности в  движении его средств.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Рис. 8.1. Структура кредитного потенциала

8.2. Экономическая  сущность кредита и его роль  в рыночной экономике

Кредит (от латинского сreditum – ссуда, долг) является одной из сложнейших экономических категорий. Причинами существования кредита в рыночной экономике являются наличие товарного производства, имеющего возвратное возмездное движение капитала, а также специфические особенности индивидуальных кругооборотов средств производства и их взаимосвязь в процессе общественного воспроизводства, которые создают возможность возникновения кредитных отношений; для реализации этой возможности необходимо наличие предприятий, вступающих в кредитные отношения и являющихся собственниками имеющегося у них имущества, а также совпадение экономических интересов кредитора и заемщика. Кредитор – это субъект кредитных отношений, предоставляющий стоимость во временное пользование; заемщик – это субъект кредитного отношения, получающий эту стоимость (ссуду); кредитор может стать заемщиком, а заемщик – кредитором.

Объект кредитной сделки – ссужаемая стоимость. Специфические черты ссужаемой стоимости заключаются в том, что она имеет возвратный и авансирующий характер ее движения, а также обладает свойством обеспечивать непрерывность производственного процесса и ускорять его. Движение ссужаемой стоимости происходит по следующим этапам: аккумуляция средств; размещение ссуды; получение ссуды в кредит; высвобождение средств у заемщика; возврат взятых в ссуду средств; получение ссуженной стоимости и ссудного процента кредитором.

Сущность кредита сложна и может быть выражена характеристикой всех его элементов. В теории кредита имеется два направления объяснения его экономической сущности; первое направление – натуралистическое, в соответствии с идеологией этого направления кредит – это способ перераспределения существующих ценностей; второе направление – капиталотворческое,  в соответствии с идеологией этого направления кредит не только переносит, но и создает капитал. В отечественной экономической науке есть три концепции кредита: первая – перераспределительная, в соответствии с этой концепцией кредит – это процесс перераспределения временно свободных средств; вторая – воспроизводственная, в соответствии с этой концепцией кредит связан с воспроизводственным процессом в целом; и третья концепция – фондовая, в соответствии с этой концепцией кредит выражает непосредственно общественные отношения.

Функции кредита не равнозначны  его сущности и отражают только определенные сущностные черты, они представляют собой специфическое проявление сущности. Первая функция – это перераспределительная функция,  в соответствии с этой функцией с помощью кредита происходит перераспределение ценностей. Особенностями кредитного перераспределения являются следующие его признаки:

– кредит охватывает временно свободные ресурсы;

– кредитные ресурсы  предоставляются повторно;

– оперативность предоставления кредита;

– удовлетворение только временной потребности в дополнительных средствах;

– перераспределение  посредством кредита затрагивает  стоимость валового национального продукта, произведенного в данном и предыдущем периоде;

– перераспределяются не только денежные, но и товарные ресурсы;

– перераспределяемая стоимость  включается в хозяйственный оборот;

– прямой характер перераспределения  средств (без посредников);

– межтерриториальный характер перераспределения средств;

– межотраслевой характер перераспределения средств;

– внутриотраслевой характер перераспределения средств.

Рыночные отношения  вносят изменения в механизм реализации перераспределительной функции: раньше он носил централизованный характер, сейчас он подчиняется законам кредитного рынка.

Вторая функция кредита  – это функция замещения наличных денег кредитными операциями. Эта функция связана с функционированием кредита в основном в безналичной форме через банки. В процессе движения кредита происходит замещение действительных денег, например, золотом; этот процесс завершился к 70-м годам ХХ столетия.

Кроме указанных функций, в теории кредита выделяют еще  денежную (эмиссионную) и контрольную (стимулирующую) функции.

Вопрос о функциях кредита наиболее дискуссионный, разные авторы по-разному трактуют его функции, но среди этих трактовок можно выделить следующие наиболее часто встречающиеся и наиболее объективные и эффективные его функции:

– аккумуляция временно свободных средств;

– распределение аккумулированных средств между отраслями, предприятиями и населением;

– регулирование денежного  оборота путем замещения реальных денег кредитными операциями;

– экономия издержек обращения;

– опосредование кругооборота фондов.

В теории кредита выделяют несколько типов границ кредита. Экономические границы кредита – это предел отношений по поводу возвратного движения стоимости; «философские» границы – это пространственные, временные и качественные границы кредита; «макроэкономические» границы – это внешние и внутренние границы кредитных отношений; внешние границы показывают качественное обособление кредитных отношений во времени и в пространстве от других отношений; внутренние границы определяют допустимую меру развития отдельных форм кредита (коммерческий, государственный, потребительский, международный и др.).

«Микроэкономические»  границы кредита раскрываются понятиями  «кредитоспособность заемщика» и «ликвидность банка»; при только централизованном распределении ресурсов, которое было в стране раньше, это понятие не имело значения, сейчас в рыночной экономике оно играет существенную роль в кредитных отношениях..

Понятие роли кредита  – это комплексное выражение  результата функционирования кредитных отношений. Роль кредита заключается в следующем:

– кредит имеет особую регулирующая роль;

– кредит – это необходимый  источник формирования основных и оборотных средств хозяйствующих субъектов;

– кредит тесно взаимодействует  со сбалансированностью экономики;

– в рыночной экономике  кредит оптимизирует пропорции общественного воспроизводства;

– кредит является фактором развития рыночных отношений;

– кредит влияет на товарно-денежную сбалансированность;

– кредит является одним  из основных регуляторов совокупного  денежного оборота, а также каждого субъекта экономической деятельности;

– банковский кредит влияет на структурную перестройку экономики;

– кредит воздействует на хозяйственную деятельность предприятий  через систему хозрасчетных отношений;

– кредит способствует непрерывности  смены различных форм производственных фондов, рациональному обороту средств предприятий;

– кредит выступает источником формирования основных и оборотных  средств предприятий;

– кредит играет существенную роль в обеспечении научно-технического прогресса;

– кредит играет существенную роль в экономии издержек обращения;

– кредита играет существенную роль в становлении и развитии социальной сферы;

– кредит способствует улучшению  состояния потребительского рынка;

– кредит играет существенную роль во внешнеэкономической деятельности предприятий и государства.

На финансовом рынке  Украины действует значительное количество различных типов и условий кредитования заемщиков; каждый год появляются новые виды кредитования.

Обобщив эту информацию, автор попытался классифицировать все многообразие самих кредитов и условий их выдачи; эта классификация приведена на рис. 8.2, а на рис. 8.3 приведена, дополнительно к указанным в табл. 8.2 классификационным признакам, еще одна классификация кредитов в зависимости от ликвидности баланса и платежеспособности банка. данными, приведенными на рис. 8.2 и 8.3, не исчерпывается классификация всех кредитных банковских продуктов. Кроме типов кредитов, указанных на рис. 8.2 и 8.3, существует еще некоторое количество типов кредитов, не попавших в рассмотренную в этих рисунках классификацию. Основные из них следующие:

– учетный кредит; при  учете векселей банк покупает у клиента  вексель (обязательно для третьего лица), получателем средств по которому является клиент банка. Банк предоставляет  вексельный (учетный) кредит векселедержателю путем покупки (учета) векселя до поступления срока его погашения;

– акцептный кредит –  это операция, посредством которой  подтверждается согласие плательщика  на оплату векселя; банковский акцепт – это когда банк подтверждает плату;