Проведення фінансової санації на підприємтві ЗАТ «Васильківський молочноконсервний комбінат»

Укрупнені розрахунки зміни базового рівня витрат виконуються на стадії складання річних планів з метою визначити й вивчити динаміку витрат і прибутку, а також ефективність виробництва, перевірити узгодженість натуральних і вартісних показників плану. Основний метод укрупненного планування – розрахунок зміни рівня витрат за факторами – так званий факторний аналіз, який може здійснюватися за окремими місцями виникнення витрат та за кожною групою останніх.

Розрізняють основні  групи чинників, що впливають на собівартість продукції. Це – зміна: 1) обсягів виробництва; 2) технічного рівня виробництва. Розглянемо тепер, як саме впливають основні чинники на загальний рівень собівартості.

При визначенні впливу фактора зміни обсягів  виробництва слід враховувати, що зі зміною обсягів виробництва змінюються постійні витрати на одиницю продукції. Частина витрат може змінюватися протягом року, але не пропорційно до змін обсягів виробництва. Такі витрати належать до умовно-змінних.

Зміна технічного рівня виробництва виллється  в економії матеріальних і трудових ресурсів за такими основними напрямками:

1) впровадження  нових та удосконалення існуючих  технологій;

2) застосування  нових видів сировини і матеріалів  та раціоналізація їх використання;

3) зниження трудомісткості  одиниці продукції.

Зменшити вихідні  грошові потоки та підвищити платоспроможність підприємства можна й за рахунок зменшення чи заморожування інших витрат, які не належать до собівартості продукції.

3) Залучення інвестицій з метою стабілізації діяльності підприємства. Перш ніж здійснювати заходи щодо залучення фінансових ресурсів, необхідних для санації підприємства, слід визначити потребу в капіталі.

Потреба в капіталі – це виражена в грошовому еквіваленті потреба підприємства у грошових та матеріальних засобах, необхідних для виконання поставлених цілей та забезпечення фінансової рівноваги.

Базою для класифікації форм, яких може набирати потреба в  капіталі, є групування вихідних грошових потоків підприємства. Потреба в  капіталі зумовлюється тим, що момент здійснення грошових витрат та момент надходження грошових коштів за продукцію, на виробництво якої понесені витрати, не збігаються в часі. Щоб визначити потребу в капіталі, сукупні витрати підприємства доцільно розмежувати на дві групи:

1. витрати, пов’язані  з підготовкою та організацією  виробництва (капітальні витрати);

2. витрати, пов’язані  з веденням та обслуговуванням  виробництва (поточні витрати).

До першої групи  належать витрати на заснування (реорганізацію) підприємства, купівлю та введення в дію основних фондів. Кошти, заморожені в таких витратах, повертаються на підприємство поступовим їх включенням у ціну реалізації продукції протягом тривалого часу. Отже, капітал, необхідний для фінансування зазначених витрат, має бути мобілізований на довгостроковий період. Такий капітал називають інвестиційним.

Витрати другої групи пов’язані з оплатою  праці персоналу та придбанням предметів  праці. Вони повністю переносять свою вартість на готову продукцію в поточному  виробничому циклі, повністю включаються  в ціну реалізованої продукції і  повертаються на підприємство через короткий проміжок часу. Для фінансування таких витрат визначають потребу в оборотному капіталі.

Оборотний капітал (оборотні кошти) – це кошти, авансовані в оборотні виробничі фонди і фонди обігу для забезпечення безперервності процесу виробництва та реалізації продукції.

В 2011 році ЗАТ “Васильківський молочноконсервний комбінат” може спробувати всі вище перелічені стабілізаційні заходи для виведення підприємства з кризи в короткостроковому періоді. А в довгостроковому періоді – організація відкритого акціонерного товариства, одним з головних учасників якого стане зарубіжна фірма, яка прагне вийти на український ринок. Можливий також варіант переорієнтації підприємства на виробництво дитячого харчування, що приведе відповідно до зменшення податкових платежів, а також можливо до підтримки з боку держави.

Для ухвалення  остаточного рішення про реалізацію проекту санації необхідно провести більш детальні і глибокі дослідження  ринку молочної і консервної продукції  на Україні, рівня пропонованої продукції, оцінити конкурентів, створити маркетингову стратегію і тактику входження на ринок, оцінити можливі ризики і передбачити способи їх страхування.

ВИСНОВКИ

Стабільний фінансовий стан підприємства – це важлива умова його безперервного й ефективного функціонування. Для його досягнення необхідно забезпечити постійну платоспроможність суб'єкта, високу ліквідність його балансу, фінансову незалежність і високу результативність господарювання.

Для цього необхідно  вивчати численні показники, які  характеризують всі сторони діяльності підприємства (виробництво, його потенціал, організацію, реалізацію, фінансові операції, рух грошових потоків) для виявлення глибинних причин зміни фінансового становища. Застосування багатобічного комплексного аналізу фінансового стану підприємства створює реальні передумови для керування окремими показниками, і відповідно для посилення їхнього впливу на поліпшення фінансового клімату.

Фінансовий  стан підприємства необхідно аналізувати  з позицій і короткострокової, і довгострокової перспектив, тому що критерії його оцінки можуть бути різні. Стан фінансів підприємства характеризується розміщенням його засобів і джерел їхнього формування, аналіз фінансового стану проводиться з метою установити, наскільки ефективно використовуються фінансові ресурси, що знаходяться в розпорядженні підприємства. Фінансову ефективність роботи підприємства відбивають: забезпеченість власними оборотними коштами і їхня схоронність, стан нормованих запасів товарно-матеріальних цінностей, стан і динаміка дебіторської і кредиторської заборгованості, оборотність оборотних коштів, матеріальне забезпечення банківських кредитів, платоспроможність.

Стійке фінансове  становище підприємства залежить насамперед від поліпшення таких якісних  показників, як продуктивність праці, рентабельність виробництва, фондовіддача. Раціональному розміщенню засобів підприємства сприяє гарна організація матеріально-технічного забезпечення виробництва, оперативна діяльність по прискоренню грошового обігу. У той же час фінансові утруднення підприємства, відсутність засобів для своєчасних розрахунків можуть вплинути на стабільність постачань, порушити ритм матеріально-технічного постачання. У зв'язку з цим аналіз фінансового стану підприємства й аналіз виробничого боку його діяльності повинні взаємно доповнювати один одного.

Задачами санації  і санаційного аудиту насамперед є оцінка фінансового аналізу, перевірка  витрат засобів по цільовому призначенню, виявлення причин фінансових ускладнень, можливостей поліпшення використання фінансових ресурсів, прискорення обороту засобів і зміцнення фінансового становища.

Керівництво підприємства ЗАТ „Васильківський молочноконсервний  комбінат” увесь час знаходиться  перед необхідністю вибору. Воно повинно  здійснювати вибір оптимальної  ціни реалізації, приймати рішення в галузі кредитної й інвестиційної політики та інше, намагаючись домогтися такого положення, щоб уся діяльність підприємства в комплексі була б рентабельна і забезпечувала б необхідні грошові поповнення.

Прийняття рішень у таких областях, як, наприклад, придбання елементів основного капіталу, кадрова політика, визначення асортименту продукції, що випускається, відноситься до довгострокового планування. Такі рішення визначають діяльність підприємства на багато років вперед і повинні бути відбиті в довгострокових планах (бюджетах), де ступінь деталізації є досить невисокий. Довгострокові плани являють собою свого роду рамкову конструкцію, складеними елементами якої є короткострокові плани. План санації це і є довгостроковий план діяльності підприємства направлений на вихід підприємства з кризи.

Кредитори уважно стежать за цими показниками, щоб  бути впевненими, що підприємство може оплатити свої короткострокові боргові  зобов’язання і покрити зафіксовані  платежі доходами.

Таким чином, проведений санаційний аудит підприємства дає змогу оцінити, наскільки підприємство готове до погашення своїх боргів і відповісти на запитання, наскільки воно є незалежним з фінансового боку, збільшується або зменшується рівень цієї незалежності, чи відповідає стан активів і пасивів підприємства цілям його господарської діяльності.

Підсумовуючи  результати проаналізованих показників можна сказати, що існує різко  негативна тенденція в ефективності використання засобів підприємства. Присутні величезні скачки в значеннях  розрахованих показників, що негативно характеризує діяльність ЗАТ "Васильківський молочноконсервний комбінат". Динаміка всіх показників негативна, що свідчить: по-перше, про зменшення ефективності роботи підприємства; по-друге, про вкрай нестійке його фінансове положення. Виходячи з вище перелічених висновків можна стверджувати, що досліджуване підприємство знаходиться в кризі і для виведення його з кризи необхідне залучення зовнішньої допомоги та (або) мобілізація всіх внутрішніх резервів, яка приймає форму його санації.

Підприємство  на початок 2011 р. є неплатоспроможним і відновити її найближчим часом не вдасться. А виявлена динаміка показників, що характеризують платоспроможність, дозволяє лише вкрай негативно охарактеризувати перспективу відновлення платоспроможності в більш тривалі терміни (понад 6 місяців). Однак, санаційний аудит і аналіз фінансового стану підприємства довів, що впровадивши в діяльність підприємства санаційні заходи, ЗАТ "Васильківський молочноконсервний комбінат" має реальну змогу подолати кризу, вийти на беззбитковий режим діяльності, уникнути банкрутства (ліквідації) підприємства шляхом проведення санації підприємства, а також впровадження економічних заходів, запропонованих в курсовій роботі.

СПИСОК ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ

1. Закон України „Про відновлення платоспроможності боржника або визнання його банкрутом” № 2343-ХІІ від 14.05.92 р.
2. Закон України „Про банкрутство” // Відомості ВРУ. – 1992. – №31.
3. Наказ Міністерства економіки України „Про затвердження Методичних рекомендації щодо виявлення ознак неплатоспроможності підприємства та ознак дій з приховування банкрутства, фіктивного банкрутства чи доведення до банкрутства” від 17 січня 2001 р. N 10.Наказ Міністерства фінансів України та Фонду державного майна України.
4. Андреев С.В. Неспроможність (банкрутство) підприємств. Проблеми і шляхи реформування економічного кадрового потенціалу: Навчал. посіб. – М.: РУЦ, 1996. – 254 с.
5. Бень Т., Довбня С. Проблеми і передумови ефективної реструктуризації підприємства // Економіка України. – 2002. – №8. – С. 36-40.
6. Білик М.Р. Вдосконалення методів і підходів до аналізу фінансового стану підприємств// Економіст. – 2001. – № 11. – С. 56-60.
7. Голобоков С.О. Реструктуризація підприємства як спосіб запобігання банкрутству// Державний інформаційний бюлетень про приватизацію.- 2003. – №6. – С. 46-50.
8. Голів С. Прогнозувуання банкрутства підприємства // Бух. облік і аудит. – 2000. – № 2. – С. 44-52.
9. Економічний аналіз: Навч. Посібник / За ред. Акад.НАНУ, проф. М.Г. Чумаченка. – К.: КНЕУ, 2001. – 520 с.
10. Єфіменко Н. Аналіз фінансового положення підприємства // Бух. облік і аудит. – 1999. – № 3. – С. 52-58.
11. Кругла Н.М. Особливості визначення та обґрунтування оцінки економічних результатів діяльності підприємств// Актуальні проблеми економіки. – 2004. – №5. – С. 104-115.
12. Копилюк О.І.,Штангрет А.М. Фінансова санація та банкрутство підприємств: навч. посібник. – 2005. – 168 с.
13. Кононенко О. Аналіз фінансової звітності. – Х.: Фактор, 2002. – 320 с.
14. Коробов М.Я. Фінанси промислового підприємства. – К., 1995. – 400 с.
15. Крамаренко Г.О. Фінансовий аналіз і планування. – Донецьк, 2001. – 320 с.
16. Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятия. Методы оценки. – М: ДиС, 1997. – 425 с.
17. Лахтіонова Л.А. Фінансовий аналіз суб’єктів господарювання.: Монографія. – К.:КНЕУ, 2001. – 480 с.
18. Мельник Т.М. Вдосконалення фінансового менеджменту підприємства на основі впровадження системи контролінгу// Актуальні проблеми економіки. – 2004. – №3. – С. 170-177.
19. Моргулець О.Б., Нікітін Ю.О. Модель реструктуризації підприємства// Актуальні проблеми економіки. – 2004. – №3. – С. 119-128.
20. Павловська О.В., Притуляк Н.М., Невмержицька Н.Ю. Фінансовий аналіз: Навч. Метод посібник для самост. вивч. дисц. – К.:КНЕУ, 2000. – 465 с.
21. Поддєрьогін А.М. Фінанси підприємств: підручник. – К., 2002. – 571 с.
22. Ремньова Л.М. Управління ліквідністю та платоспроможністю підприємства як складова його фінансового менеджменту// Актуальні проблеми економіки. – 2004. – №2. – С. 87-96.
23. Ситник Л.С. Розробка та оцінка варіантів антикризової стратегії реструктуризації підприємства // Економіка промисловості. – 2000. – №5. – С. 51-59.
24. Терещенко О.О. Фінансова санація та банкрутство підприємств: Навч. посібник. – К.: КНЕУ, 2000. – 385 с.

ДОДАТОК А

БАЛАНС ЗА 2009 РІК

ЗАТ «ВАСИЛЬКІВСЬКИЙ  МОЛОЧНОКОНСЕРВНИЙ КОМБІНАТ»