Управление дебиторской задолженостью организации

       Управление  движением кредиторской задолженности  — это установление таких договорных взаимоотношений с поставщиками, которые ставят сроки и размеры платежей предприятия последним в зависимость от поступления денежных средств от покупателей.

       Следовательно, практически речь идет об одновременном  управлении движением как дебиторской, так и кредиторской задолженности. Практическое осуществление такого управления предполагает наличие информации о реальном состоянии дебиторской и кредиторской задолженности и их оборачиваемости. Речь идет об оценке движения дебиторской и кредиторской задолженности в данном периоде. Поэтому в качестве исходных данных для такой оценки должны быть приняты долги, относящиеся именно к этому периоду. Иными словами, из балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности надо исключать долгосрочную и просроченную, т. е. те элементы долгов, превращение которых в денежные средства относятся к другим временным периодам. Оставшаяся после этого часть дебиторской и кредиторской задолженности есть основа для оценки периодичности поступления долгов покупателей, достаточного погашения кредиторской задолженности, а также балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности на конец периода при условии их оборачиваемости в соответствии с договорными условиями или установленным порядком расчетов.

       В конечном счете все это позволяет ответить на вопрос, обеспечивают ли договорные условия расчетов с покупателями и поставщиками потребность предприятия в денежных средствах и достаточный уровень его платежеспособности.

       Необходимо  планирование величин дебиторской  и кредиторской задолженностей.

       Планирование  дебиторской задолженности осуществляется на основании планов реализации продукции  и условий оплаты каждого контрагента.

       В итоге составляется таблица следующего вида:

       Таблица 19

       План  погашения дебиторской  задолженности

 

       Для планирования кредиторской задолженности  можно составить таблицу, аналогичную  плану погашения дебиторской  задолженности.

       В этой таблице вместо отгрузки товаров  потребителям отражается закупка (получение) товаров, а вместо поступления денежных средств - оплата по договорам.

       Данные  таблиц по дебиторской и кредиторской задолженностям необходимо постоянно корректировать в соответствии с заключаемыми договорами. Для этих целей можно использовать ведомости расчетов по задолженностям. С другой стороны, при заключении договоров необходимо опираться на информацию плановых таблиц для обеспечения оптимальной платежеспособности компании. Сроки оплаты в договорах о покупке и продаже товаров должны быть согласованы, чтобы платежи по обязательствам не превышали денежных поступлений от погашения дебиторской задолженности

 

       При нахождении равновесия между дебиторской  и кредиторской задолженностью необходимо оценивать условия кредита поставщиков  сырья и материалов с точки  зрения уменьшения издержек или увеличения выгоды, получаемой предприятием.

       Таблица 20

       Расчет  допустимой скидки при  оплате сырья

 

       По  данным расчетам видно, при заданной скидке организации выгодно оплачивать сырье с отсрочкой платежа  в 30 дней.

       Минимально  допустимый процент скидки 14 % * 1/12 = 1,67 %

       Минимально  допустимая величина скидки 1000 * 1,67 = 16,7 рублей с 1000 рублей.

 

       В процессе планирования дебиторской  и кредиторской задолженности необходимо разработать механизм контроля исполнения планов и коррекции плановых показателей.

       Планирование  дебиторской и кредиторской задолженности  тесно связано с другими элементами системы финансового менеджмента. С одной стороны, планы погашения дебиторской и кредиторской задолженности являются частью маркетинговой и кредитной политики компании. С другой стороны, - это важный подготовительный этап при формировании бюджета движения денежных средств и прогнозных финансовых документов (баланс, отчет о прибылях и убытках). Неточности в планировании расчетов с контрагентами могут негативно сказаться на достоверности прогноза движения денежных средств, что повлияет на финансовую устойчивость компании.

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

       Дебиторская задолженность – один из основных элементов оборотных средств  предприятия, ее увеличение отвлекает  финансовые ресурсы предприятия, ухудшает показатели оборачиваемости. Резкое уменьшение дебиторской задолженности, хотя, как правило, и является позитивным изменением, но может одновременно свидетельствовать либо об общем сокращении масштаба деятельности предприятия либо об излишне жесткой работе с клиентами, которая приводит к потере клиентов.

       Поэтому управление дебиторской задолженностью является важным моментом в деятельности любого предприятия и требует пристального внимания руководителей

       Определение подходов к управлению дебиторской  задолженностью, этапов и методов - проблема, которая не имеет однозначного решения, зависит от специфики деятельности предприятия и личных качеств руководства.

      В настоящей работе был рассмотрен круг вопросов, позволяющих представить  содержание процесса управления дебиторской  задолженностью в современных условиях, обеспечивающих принятие эффективных управленческих решений на примере коммерческой организации ЗАО ТД «Нижкартон»

 

      Анализ  дебиторской задолженности выявил ряд проблем, обуславливающих её неэффективное управление:

• Значительная доля просроченной задолженности (72,5% от общей величины за 2007 год);
• Отсутствие оценки реальной величины дебиторской задолженности;
• Отсутствие стандартов оценки кредитоспособности покупателей;
• Наличие в числе партнеров фирмы контрагентов с высокой степенью риска;
• Отсутствие современных форм рефинансирования дебиторской задолженности.

Комплекс  мер, предложенный автором сводится к:

    1) Разработке кредитной политики  в том числе:

    - Определение лимита кредитования  для организации в целом и  для каждого клиента в отдельности;

    - Разработка системы скидок и  штрафов;

    - Создание регламента регулирующего работу разных подразделений по управлению дебиторской задолженностью.

    2) Применению факторинга, как формы  рефинансирования задолженности

    3) Прогнозированию величин дебиторской  и кредиторской задолженностей.

 

       Поставленная  цель дипломной работы – анализ состояния дебиторской задолженности, систематизация проблем и поиск эффективных форм управления дебиторской задолженностью (на примере ЗАО ТД «Нижкартон») по мнению автора, достигнута.

 

 

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

 
    

1. Гражданский кодекс РФ
2. Налоговый кодекс РФ
3. ФЗ от 26.12.1995 г. № 208-ФЗ «Об акционерных обществах»
4. Порядок ведения кассовых операций в РФ
5. Положение по бухгалтерскому учету "Бухгалтерская отчетность организации" ПБУ 4/99, утвержденное Приказом Минфина от 06 июля 1999 № 43н.
6. Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации, утвержденное приказом Минфина РФ от 29 июля 1998 г. N 34н.
7. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. – К.: Ника-Центр, 1999
8. Бочаров В.В. Финансовый анализ. – СПб.: Питер, 2006.
9. Володин А.А. «Управление финансами»: Учебник. – М.: ИНФРА-М, 2007
10. Ефимова О.В. Финансовый анализ. – М.: Бух. учет, 2002
11. Жилкина А.Н. «Управление финансами. Финансовый анализ предприятия»: Учебник. – М.: Инфра – М, 2007
12. Киперман Г. Анализ оборотных активов. - Финансовая газета.№15, 2007.
13. Киперман Г. Анализ оборотных средств. – Финансовая газета. №16,2007.
14. Ковалев В.В. «Финансы организации»: Учебник. – М.: Проспект, 2006
15. Ковалева А.М. «Финансы фирмы»: Учебник. – М.: ИНФРА-М, 2007
16. Пряничников С.Б. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. – Н.Новгород: НОВО, 2007
17. Финансовый менеджмент: Учебное пособие / Забелина О.В., Толкаченко Г.Л. – М.: Издательство «Экзамен», 2007
18. Финансовый менеджмент: Учебник / Под ред. д.э.н., проф. А.М. Ковалевой. – М.: Инфра-М, 2006
19. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов / Под ред. проф. Н.Ф. Самсонова. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006
20. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник / Под ред. Е.С. Стояновой. – 5-е изд., перераб. и доп. – М.: Изд-во «Перспектива», 2006
21. Брагин А.М. Управление дебиторской и кредиторской задолженностью // Финансы № 5, 2006
22. Иванов В.Б. Анализ дебиторской задолженности // Бухгалтерский учет №6, 2006
23. Савицкий А.В. Управление дебиторской задолженностью // Финансовая газета №12, 2006
24. Тихонов И.Г. Анализ дебиторской задолженности организации // Финансовая газета №15, 2007
25. www.fd.ru/article/13683.html Создание системы управления дебиторской задолженностью
26. www.iteam.ru/publications/finances/section_30/article_2998/ Политика управления дебиторской задолженностью
27. www.arkb.ru/analitics/atext__i8/ Приемы эффективного управления дебиторской задолженностью на предприятии
28. http://www.fd.ru/article/6753.html Рекомендации по управлению дебиторской задолженностью
29. http://www.fd.ru/article/1225.html Как спрогнозировать задолженность
30. http://www.fd.ru/article/1367.html Факторинг – финансирование продаж
31. http://uprav.biz/materials/finance/view/5482.html Управление дебиторской и кредиторской задолженностью как элемент системы внутреннего контроля в организации