Сутність прибутку як економічної категорії

В результаті операційної  діяльності після застосування запропонованих заходів можна отримати прибуток в сумі 18567,53 тис. грн., що на 17613,93 тис. грн. більше за попередній рік.

Врахувавши  інші доходи – 0,5 тис. грн., фінансові  витрати – 825,25 тис. грн., інші витрати  в сумі 53,95, отримуємо фінансові  результати від звичайної діяльності до оподаткування, що становить 17688,83 тис. грн. Цей результат перевищує суму попереднього року на 17436,83 тис. грн.

Податок на прибуток у 2012 році становить 1624,96 тис. грн., що перевищує  показник попереднього року на 712,06 тис. грн. чи на 78%.

Звідси фінансовий результат від звичайної діяльності у плановому періоді становитиме 16063,87 тис. грн., що  на 16724,77 тис. грн. перевищує показник попереднього року.

Також важливим елементом дослідження є операційні витрати. Їх загальна сума на кінець 2012 року становить 151982,2 тис. грн.. Найбільшу  частку операційних витрат займають:

 

 

• матеріальні витрати – 81614,44 тис. грн., що на 6,91% більше за попередній рік;
• далі витрати на оплату праці – 36001,5 тис. грн. і збільшились на 2320,60 тис. грн. чи 7,1%;
• інші операційні витрати які становлять 20897,55 тис. грн. і перевищують показник 2011 року на 1380,05 тис. грн. або 7,07%.

Хочеться відмітити, як бачимо, що внаслідок запропонованих заходів по оптимізації витрат, операційні витрати збільшаться незначно у  порівнянні з прибутком від операційної  діяльності. Це означає, що підприємство обрало правильну політику фінансового планування і фінансового менеджменту.

Таким чином, запропоновані  заходи щодо мінімізації витрат і  збільшенню операційного прибутку здійснять  значний позитивний вплив на баланс ДП ПАТ «Київхліб» «Булочно-кондитерського комбінату» та його звіт про фінансові результати, якщо їх застосувати у наступному звітному році.

Прогноз руху грошових коштів відображає рух грошових потоків  за операційною, інвестиційною фінансовою діяльністю. Він дає можливість визначити джерела капіталу й оцінити його використання в наступному періоді.

За допомогою  прогнозу руху грошових коштів можна  визначити, скільки грошових коштів необхідно вкласти в господарську діяльність підприємства, синхронність надходження і витрачання грошових коштів, що дає можливість визначити потребу в залученні капіталу й перевірити майбутню ліквідність підприємства. (табл. 3.6).

Таблиця 3.6.

План  надходжень грошових коштів від операційної  діяльності на ДП ПАТ «Київхліб» «Булочно-кондитерський  комбінат» на наступний звітний період

 

Стаття	За звітний  період, тис. грн.	За плановий період, тис. грн.	Відхилення
			абсолютне, тис. грн.	відносне, %
1	2	4	5	6
I. Надходження  у результаті операційної діяльності
реалізації  продукції (товарів, робіт, послуг)	214456	268070	53614	125
погашення векселів одержаних
покупців і  замовників авансів		3	3	–
повернення  авансів	677	853,02	176,02	126
Продовження табл. 3.6.
установ банків відсотків за поточними рахунками	79	55	-24	69,62
бюджету податку  на додану вартість
повернення  інших податків і зборів (обов'язкових  платежів)
отримання субсидій дотацій		0	0
цільового фінансування	808	1454,4	646,4	180
боржників неустойки (штрафів, пені)		1,2	1,2
інші надходження	10669	9847,65	-821,35	92,30
Всього 1	226689	280284,27	53595,27	123,64

 

Розглядаючи таблицю 3.6, помітно, що у зв’язку з застосуванням заходів з оптимізації витрат і збільшенню операційного прибутку надходження грошових коштів по всім статтям значно зросли, крім трьох, а саме надходження від установ банків відсотків за поточними рахунками, що зменшились на 24 тис. грн.; фінансових інвестицій – 7 тис. грн. та інші надходження – 821,35 тис. грн.

Так надходження  від операційної діяльності збільшаться  порівняно з попереднім роком  на 53595,27 тис. грн. чи 23,64%.

Розглянемо  план витрат грошових коштів на плановий період – 2012 рік, щоб чи ефективними  були заходи щодо оптимізації витрат і збільшенню операційного прибутку (табл.3.7).

Таблиця 3.7.

План  витрат грошових коштів від операційної діяльності на ДП ПАТ «Київхліб» «Булочно-кондитерський комбінат»

Стаття	За звітний  період, тис. грн.	За плановий період, тис. грн.	Відхилення
			абсолютне, тис. грн.	відносне, %
1	2	4	5	6
I. Витрати у  результаті операційної діяльності
товарів (робіт, послуг)	160796	32159,2	-128637	20
авансів	11609	7778,03	-3830,97	67
повернення  авансів	5	18	13	360
працівникам	26759	35001,5	8242,5	130,8
витрат на відрядження	15	17	2	113,33
зобов'язань  з податку на додану вартість	986	55935	54949	5672,92
зобов'язань з податку на прибуток	561	1624,96	1063,96	289,65
відрахувань на соціальні заходи	17654	12827,3	-4826,7	72,659
Продовження табл. 3.7.
зобов'язань  з інших податків та зборів (обов'язкових  платежів)	1445	2066,35	621,35	143
цільових внесків			0
інші витрачання	1394	42740,58	41346,58	3066,034
Всього 1	221224	190167,92	-31056,1	85,96

 

Аналізуючи  дану таблицю ми бачимо, що загалом  витрати ДП ПАТ «Київхліб» «Булочно-кондитерського комбінату» зменшуються. Це є хорошою ознакою для підприємства, однак є і певні негативні сторони таких змін. Зменшення виплат на соціальні заходи призводить до зменшення пенсійної забезпеченості працівників даного підприємства, що аж ніяк не стимулює до підвищення продуктивності праці.

Витрати від  операційної діяльності зменшилися до 190167,92 тис. грн., за рахунок зменшення витрат на купівлю товарів на 128637 тис. грн. чи 80%, на видачу авансів на 3830,97 тис. грн. або 33% та відрахувань на соціальні заходи на 4826,7 тис. грн.

Витрати в результаті операційної діяльності зменшилися на суму 272 тис. грн. Це є нормальним явищем, так як у минулому періоді були закуплені необоротні активи, що і причинило значне зменшення результатів діяльності в даному періоді.

Таким чином, у  даному пункті я прорахувала один із можливих варіантів розвитку подій у зв’язку з запровадженням оптимізаційних заходів по покращенню управління операційними витратами з метою збільшення операційного прибутку.

 Даний альтернативний  варіант дає позитивний результат,  який досягається за рахунок  зниження собівартості продукції у зв’язку з вигідною угодою про покупку сировини та матеріалів. Звідси збільшилась конкурентоспроможність продукції «Булочно-кондитерського комбінату» і відповідно підвищився суспільний попит на продукцію,  зросли обсяги виробництва та в кінцевому результаті зріс операційний прибуток підприємства.

 

 

 

3.3. Вплив  запропонованих заходів на показники  фінансового стану ДП ПАТ «Київхліб»  «Булочно-кондитерського комбінату»

 

Щоб впевнитися в позитивному результаті впливу оптимізації операційних витрат на операційний прибутокдоцільно розрахувати та порівняти зі звітними планові показники фінансового стану.

Отже проаналізуємо  як змінилися показники ліквідності  ДП ПАТ «Київхліб» «Булочно-кондитерського комбінату» у 2012 році в порівнянні з попереднім 2011 роком (табл. 3.8).

Таблиця 3.8.

Оцінка  ліквідності Булочно-кондитерського комбінату

 

№ п/п	Показник		Звітний 2011 рік	Плановий 2012 рік		Відхилення
						абсолютне, тис. грн.		відносне, %
1	2		3	4		5		6
1	Оборотні засоби підприємства, тис. грн.		36500,9	46087,01		9586,11		126,26
2	Найбільш ліквідні активи, тис. грн.		914,4	1392,60		478,20		152,30
3	Активи, що швидко реалізуються, тис. грн.		21281,3	16842,70		-4438,60		79,14
4	Активи, що повільно реалізуються, тис. грн.	14249,8			27795,71		13545,91		195,06
5	Виробничі запаси, тис. грн.	5430,7			15323,77		9893,07		282,17
6	Поточні зобов’язання, тис. грн.	34698,2			42057,52		7359,32		121,21
7	Коефіцієнт загальної ліквідності (р1/ р6)	1,05			1,1		0,05		–
8	Коефіцієнт абсолютної ліквідності  (р2/р6)	0,03			0,33		0,30		–
9	Коефіцієнт  швидкої ліквідності ((р2+р3)/р6)	0,64			0,43		-0,21		–
10	Коефіцієнт поточної ліквідності  ((р2+р3+р4)/р6)	1,05			1,09		0,04		–
11	Коефіцієнт критичної ліквідності  ((р2+р3+р4-р5)/р6)	0,89			0,73		-0,16		–
12	Власні оборотні кошти (р1- р6)	1802,7			4029,49		2226,79		223,53
13	Коефіцієнт забезпеченості власними оборотними коштами (р12/р1)	0,05			0,1		0,05		–
14	Власний капітал	10046,3			14245,29		4198,99		141,80
15	Коефіцієнт маневреності власних  коштів (р12/р14)	0,18			0,28		0,10		–

 

Значення коефіцієнта  загальної ліквідності, або коефіцієнта  покриття, в плановому періоді  перебуває в рамках норми, визначеної в межах не нижче  1,0...2,0. На кінець 2012 року його значення становило 1,1, що на 0,05% більше за звітний рік. Загалом  значення коефіцієнта загальної ліквідності свідчить про достатність у Булочно-кондитерському комбінаті оборотних засобів для покриття поточних зобов’язань – у цьому відношенні стан платоспроможності підприємства можна вважати таким що покращується.

  Значення коефіцієнта абсолютної ліквідності значно нижче нормативного мінімуму (0,2...0,25) у звітному періоді, так як становить в 2011 році – 0,03, а після впровадження заходів в 2012 показник зріс до значення 0,33. Помітно що значення коефіцієнта, спочатку не відповідало нормі, а потім досягло нормативного значення. В національних умовах показник абсолютної ліквідності є значно менш вагомим критерієм платоспроможності, ніж показники загальної та швидкої ліквідності, однак необхідно вжити негайних заходів щодо його нормалізації.

Негативна тенденція  спостерігається у зміні коефіцієнта  швидкої ліквідності  від  0,64 до 0,43 в 2012році. Значення коефіцієнта зменшилось через значне зменшення дебіторської заборгованості і тому є нижчим за мінімальне нормативне значення, прийняте за одиницю, – отже платоспроможність БКК у розрізі даного показника можна вважати цілком незадовільною.

Обсяг власних оборотних  коштів підприємства в 2012 році зросте на 2226,79тис. грн. або на 123,53%.

Значення коефіцієнта  забезпеченості підприємства власними оборотними коштами на початок планового періоду не відповідає  нормативному рівню (мінімум 0,1), але вже на кінець року зростає від 0,05 до 0,1 і досягає норми.

Коефіцієнт маневреності оборотних коштів  становить 0,18 в 2011 році та 0,28 – в 2012. Значення показника зросло на 0,10. Але коефіцієнт все ж не відповідає нормі, яка становить 0,3-0,5.

Відповідно до отриманих  значень коефіцієнтів ліквідність  і платоспроможність Булочно-кондитерського комбінату за досліджуваний період не можна вважати цілком задовільними, однак більшість показників значно покращилися, що свідчить про ефективність впроваджених заходів.

Наступним вважаю доцільним проаналізувати зміну  показників фінансової стійкості (табл. 3.9).

 

Таблиця 3.9.

Оцінка  фінансової стійкості  ДП ПАТ «Київхліб» БКК

 

№ п/п	Показник			Звітний 2011 рік		Плановий 2012 рік		Відхилення
								абсолютне, тис. грн.	відносне, %
1	Власний капітал, тис. грн.			10046,3		14245,29		4198,99	141,80
2	Позиковий капітал, тис. грн.			34698,2		42057,52		7359,32	121,21
3	Довгострокові зобов’язання, тис. грн.			0,0		17,39		17,39	–
4		Валюта балансу, тис. грн.	46382,7		57978,38		11595,68		125,00
5		Коефіцієнт  фінансової стабільності	0,29		0,34		0,05		–
6		Коефіцієнт  фінансової незалежності (автономії)	0,22		0,25		0,03		–
7		Коефіцієнт  фінансової залежності	0,78		0,75		-0,03		–
8		Коефіцієнт  фінансового ризику	3,45		2,95		-0,50		–
9		Коефіцієнт  фінансової стійкості	0,22		0,25		0,03		–